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Res. de Conclusión de Sumarios


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Res. de Conclusión de Sumarios 1998
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17699
Expte. N° 1036/2010 caratulado "INVESTIS ASSET MANAGEMENT S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN S/ VERIFICACIÓN INTEGRAL", por el cual el Directorio de esta Casa resolvió -entre otras cuestiones-:
ARTÍCULO 1º.- Rechazar los planteos de nulidad formulados por los sumariados en autos, por los motivos expuestos en el apartado III. a) de la presente (.);
ARTICULO 2°.- Hacer lugar a la excepción de prescripción planteada por los sumariados respecto del cargo relacionado con el acta de asamblea de INVESTIS ASSET MANAGEMENT S.A.S.G.F.C.I obrante a los folios 19 y 20 del Libro de Actas de Asamblea (Rubrica 1404/02) de la Sociedad, por los motivos expuestos en el apartado III. b) de la presente (.);
ARTÍCULO 3°.- Aplicar a INVESTIS ASSET MANAGEMENT S.A.S.G.F.C.I., a sus directores titulares al momento de los hechos analizados, Carina María de Lujan GÜERISOLI, Juan Alberto Salvador BOSCH, Carmen Rosa GALZERANO y Jaime Eduardo DE LA BARRA JARA, por la infracción acreditada a las previsiones de los arts. 54 inc. 2) del Código de Comercio, 59 y 73 de la Ley N° 19.550; y a los miembros titulares de la Comisión Fiscalizadora de INVESTIS ASSET MANAGEMENT S.A.S.G.F.C.I -a la época de los hechos analizados-, Sres. Marcelo Miguel URDAMPILLETA, Carlos Ramón SOLANS SEBARAL y María Cristina LARREA, por la infracción acreditada a lo normado en los arts. 294 inc. 1° y 9° de la Ley N° 19.550, 10 inc. c) de la Ley N° 24.083, la sanción de APERCIBIMIENTO prevista por el art. 132 inc. a) de la Ley 26.831, por los motivos expuestos en el apartado IV a), b) y c) de la presente.

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17645
Resolución N° 17.645 de fecha 16.04.2015, dictada en el marco del Expte. N° 104/2011 caratulado "CENTRO DE INVERSIONES BURSÁTILES S.B.S.A. S/ ANÁLISIS ART. 20 DEL DECRETO N° 659/74", por el cual el Directorio de esta Casa resolvió -entre otras cuestiones-
ARTÍCULO 1°.- No hacer lugar a la excepción de falta de legitimación pasiva planteada por el sumariado Damián Alejandro VALENZUELA MAYER (.);
ARTÍCULO 2°.- Absolver a CENTRO DE INVERSIONES BURSÁTILES S.B.S.A., haciendo lugar a la excepción de Non Bis In Ídem planteada por la Sociedad (.);
ARTÍCULO 3°.- No hacer lugar a la excepción de Non Bis In Ídem planteada por el sumariado Damián Alejandro VALENZUELA MAYER (.);
ARTÍCULO 4°.- Aplicar al Sr. Damián Alejandro VALENZUELA MAYER, en su carácter de director titular de CENTRO DE INVERSIONES BURSÁTILES S.B.S.A. al momento de los hechos analizados, la multa de PESOS VEINTE MIL ($20.000.-), por encontrarse acreditada la infracción a lo normado por el art. 59 de la Ley de Sociedades Comerciales.

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17534
Expte. N° 1533/2006 - "CARLOS A. GRACEY Y CARLOS AURELIO ARIAS C/BANCO SANTANDER CENTRAL HISPANO Y BANCO RÍO DE LA PLATA S.A. El Directorio de la CNV en su reunión del 26/09/2014, resolvió: "Hacer lugar a la excepción de prescripción opuesta por los sumariados, conforme lo previsto en el artículo 62 inc. 5° del Código Penal, dando por concluido el presente trámite sumarial."

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17430
Expedientes C.N.V. Nros. 1.037/2010 caratulado "RJ DELTA FUND MANAGEMENT S.A.S.G.F.C.I. s/ VERIFICACIÓN INTEGRAL"; y 1.864/2010 caratulado "F.C.I. RJ DELTA ACCIONES 2 s/ PRESUNTO COBRO DE HONORARIOS DE ÉXITO" por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
"ARTÍCULO 2º.- Aplicar, en forma solidaria, a RJ DELTA FUND MANAGEMENT S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN, y a sus directores titulares al momento de los hechos analizados, Sres. Gabriel Orlando RUÍZ, Eduardo Jorge TAPIA, Edgardo Gustavo Alejandro PETRAKOVSKY y Robert MILLER, por la infracción acreditada a las previsiones de los artículos 33, 48 -parte final- y 54 -inciso 2º)- del Código de Comercio; 59 y 73 de la Ley Nº 19.550; 11 -inciso c) apartado 16- del Capítulo XXVI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.) -normativa vigente a la época de los hechos examinados-; y 1º y 1.3 del Capítulo 5 (funciones de la sociedad gerente) de los Reglamentos de Gestión de los Fondos Comunes de Inversión RJ DELTA RENTA 2 y RJ DELTA ACCIONES 2; y a los miembros titulares de la Comisión Fiscalizadora de RJ DELTA FUND MANAGEMENT S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN a la época de los hechos examinados, Sres. Marcelo Miguel URDAMPILLETA, Carlos SOLANS SEBARAL y María Cristina LARREA, por la infracción acreditada a las previsiones de los artículos 294 -incisos 1º) y 9º)- de la Ley Nº 19.550; y 10 -inciso 3º)- de la Ley Nº 24.083; la sanción de MULTA -prevista en el artículo 132 inciso b) de la Ley N° 26.831- de PESOS TRESCIENTOS CINCUENTA MIL ($350.000)".
"ARTÍCULO 3º.- Aplicar, en forma solidaria, a BANCO DE VALORES S.A., y a sus directores titulares al momento de los hechos analizados, Sres. Héctor Jorge BACQUÉ, Héctor Norberto FERNÁNDEZ SAAVEDRA, Mario Septimio ROSSI y Eduardo Antonio SANTAMARINA, por la infracción acreditada a las previsiones de los artículos 59 de la Ley Nº 19.550; y 1.2 del Capítulo 6 (funciones de la sociedad depositaria) de los Reglamentos de Gestión de los Fondos Comunes de Inversión RJ DELTA RENTA 2 y RJ DELTA ACCIONES 2; y a los miembros titulares de la Comisión Fiscalizadora de BANCO DE VALORES S.A. a la época de los hechos examinados, Sres. Guillermo Eduardo ALCHOURON, Carlos Alberto BRADY ALET y Miguel Ángel MAZZEI; por la infracción acreditada a las previsiones del artículo 294 -incisos 1º) y 9º)- de la Ley Nº 19.550; la sanción de MULTA -prevista en el artículo 132 inciso b) de la Ley N° 26.831- de PESOS CIENTO SETENTA Y CINCO MIL ($175.000)".
"ARTÍCULO 4º.- Aplicar al Sr. Luis María CORSIGLIA, por la infracción acreditada a las previsiones de los artículos 59 de la Ley Nº 19.550; y 1.2 del Capítulo 6 (funciones de la sociedad depositaria) de los Reglamentos de Gestión de los Fondos Comunes de Inversión RJ DELTA RENTA 2 y RJ DELTA ACCIONES 2; la sanción de APERCIBIMIENTO, prevista en el artículo 132 inciso a) de la Ley Nº 26.831".

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17377
Expte. Nº 1.381/08, caratulado "AMERICAN PLAST S.A. s/Verificación Contable" por el cual el Directorio de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
ARTÍCULO 1º.- Rechazar los planteos de nulidad e inconstitucionalidad incoados en autos, por los motivos expuestos en los Considerandos de la Resolución.
ARTÍCULO 2°.- Aplicar a AMERICAN PLAST SOCIEDAD ANÓNIMA INDUSTRIAL Y COMERCIAL, a sus directores titulares al momento de los hechos observados, señores Nelson FAZENDA, Hugo Omar BARCA, Luiz Alberto BUTTI DE LIMA, Enrique Jorge COLOMBO, Carlos Adrián RODRIGUEZ y Carlos Federico WILSON por las infracciones acreditadas a los artículos 43, 44, 45 y 54, inc. 2° del Código de Comercio; 59, 61 y 73 de la Ley de Sociedades Comerciales N° 19.550; 8°, inc. V del Anexo al Decreto N° 667/01, 23, último párr. del Capítulo V y 6°, inciso a.3 del Capítulo VI de las NORMAS (N.T. 2001) -vigentes al momento de los hechos-; a los integrantes de su Comité de Auditoría al momento de los hechos, señores Hugo Omar BARCA, Enrique Jorge COLOMBO y Carlos Federico WILSON por la infracción acreditada al artículo 15, inc. b) del Anexo al Decreto Nº 677/01 -vigente al momento de los hechos-; a los miembros de la Comisión Fiscalizadora al momento de los hechos, señores Fabio BERTANI, Víctor Edgardo FABETTI y Liliana Edith TAVERNA por la infracción acreditada a los artículos 54, inc. 2º del Código de Comercio, y 294, inc. 9º de la Ley de Sociedades Comerciales Nº 19.550, la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto N° 677/2001) -vigente a la época de los hechos-, la que se fija en la suma de PESOS TRESCIENTOS MIL ($300.000), y que se hará efectiva, en forma solidaria, en la persona de los directores, miembros de la Comisión Fiscalizadora y el Comité de Auditoría.
ARTÍCULO 3°.- Aplicar al Auditor Externo -al momento de los hechos- señor Carlos A. REBAY, por la infracción acreditada a los apartados II. B inc. 1) y III B incs. 2.5) -inc. 2.5.2, 2.5.3- y 2.9) de la Resolución Técnica Nº 7 de la FEDERACIÓN ARGENTINA DE CONSEJOS PROFESIONALES DE CIENCIAS ECONÓMICAS, de aplicación conforme lo establecido en el artículo 13 del Capítulo XXIII de las NORMAS (N.T. 2001) -vigente al momento de los hechos-, la sanción de APERCIBIMIENTO vigente a la época de los hechos -artículo 10, inciso a), de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-.
ARTÍCULO 4°.- ABSOLVER a la asociación profesional que el señor Carlos A. REBAY integraba al momento de los hechos, PRICE WATERHOUSE & CO. S.R.L., del cargo formulado por la posible infracción al artículo 24 del Capítulo III de las NORMAS (N.T. 2001) -vigente al momento de los hechos-.
ARTÍCULO 5º.- ABSOLVER a AMERICAN PLAST SOCIEDAD ANÓNIMA INDUSTRIAL Y COMERCIAL, a sus directores titulares al momento de los hechos observados, señores Nelson FAZENDA, Hugo Omar BARCA, Luiz Alberto BUTTI DE LIMA, Enrique Jorge COLOMBO, Carlos Adrián RODRIGUEZ y Carlos Federico WILSON, del cargo formulado por la posible infracción al artículo 55 de la Ley de Sociedades Comerciales N° 19.550.
ARTÍCULO 6°.- ABSOLVER a los miembros de la Comisión Fiscalizadora al momento de los hechos, señores Fabio BERTANI, Víctor Edgardo FABETTI y Liliana Edith TAVERNA, del cargo formulado por la posible infracción al artículo 73 de la Ley de Sociedades Comerciales N° 19.550.

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17254
Expedientes C.N.V. Nº 508/08 "AGRITECH INVERSORA S.A. s/incumplimiento publicación por Autopista de la Información Financiera (AIF)", Nº 539/08 "AGRITECH INVERSORA S.A. s/ Transferencia de oferta pública por reforma en condiciones de emisión de O. Negociables" y Nº 623/08 "AGRITECH INVERSORA S.A. s/verificación contable" por los cuales el Directorio de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
ARTÍCULO 1º.- Rechazar los planteos de falta de legitimación pasiva, prescripción de la acción, inconstitucionalidad y nulidad incoados en autos, por los motivos expuestos en los considerandos de la presente.
ARTÍCULO 2°.- ABSOLVER al Sr. Fernando IBARBIA de la totalidad de los cargos formulados en la Resolución Nº 16.232; APLICÁNDOSE al mismo una ADVERTENCIA, en los términos señalados en los considerandos de la presente por su actuación en la Asamblea General Ordinaria y Extraordinaria de accionistas celebrada en segunda convocatoria el 28/08/07 y en las reuniones de Directorio del 28/08/07 y del 05/10/07, aclarando que, conforme lo dictaminado por la Dirección General de Asuntos Jurídicos del Ministerio de Economía en el Expediente nro. 47/82 rotulado "Recurso de alzada contra Resolución C.N.V. 5852/82, "...la advertencia NO constituye una sanción impuesta al administrado, sino configura un simple aviso, un llamado de atención...".
ARTÍCULO 3°.- ABSOLVER a los miembros titulares de la Comisión Fiscalizadora de AGRITECH INVERSORA S.A., Sres. Ernesto Raúl OTERO, Pedro Fernando CANO y Juan Andrés GELLY Y OBES, de los cargos formulados por la posible infracción al artículo 73 del Código de Comercio.
ARTÍCULO 4º.- ABSOLVER al Sr. Pablo Federico GRASELLINI, teniendo en consideración que su actuación como director de AGRITECH INVERSORA S.A. se verificó hasta la Asamblea celebrada el 28/08/07, de los cargos formulados por el posible incumplimiento a lo dispuesto por los artículos 4º, inciso b.3) del Capítulo II; 15 del Capítulo III; 16 del Capítulo V; 1º, incisos b.1) y b.2), del Capítulo XXIII; 1º, inciso b), 11, incisos a.10), a.11) y c.1), 19 y 20 del Capítulo XXVI; y 88 del Capítulo XXXI de las NORMAS (N.T. 2001 y modif.); Cláusula 2º del CONVENIO B.C.B.A.; 45 y 48 del Código de Comercio y 237 de la Ley Nº 19.550.
ARTÍCULO 5º.- Aplicar a AGRITECH INVERSORA S.A.; sus directores titulares a la época de los hechos examinados, Sres. José María IBARBIA y Bernardo Carlos PIAZZARDI, por la infracción acreditada a los artículos 3º, 4º, incisos a.1), a.2), b.1), b.2), b.3), c) y 4º, penúltimo párrafo, del Capítulo II; 3º, 9º, 15 y 19 del Capítulo III; 16 del Capítulo V; 10.c.2) del Capítulo VI; 2º, 4º y 10, incisos b) y c) del Capítulo XXI; 1º, incisos b.1), b.2), b.4), b.5) y c), 9º y 20 del Capítulo XXIII; 1º, inciso b), 11, incisos a.1), a.2); a.3), a.7), a.8), a.9), a.10), a.11), a.13) y c.1), 19 y 20 del Capítulo XXVI; y 88 del Capítulo XXXI de las NORMAS (N.T. 2001 y modif.); Cláusula 2º del CONVENIO B.C.B.A.; 5º, 8º inciso a) IV) y 15 del Anexo al Decreto Nº 677/01; 45, 48 y 54, incisos 3º y 4º del Código de Comercio y 73, 234, 237 de la Ley Nº 19.550; al Sr. Pablo Federico GRASELLINI, director titular de la sociedad hasta la Asamblea celebrada el 28/08/07, por la infracción acreditada a los artículos 3º, 4º, incisos a.1), a.2), b.1), b.2), c) y 4º, penúltimo párrafo, del Capítulo II; 3º, 9º y 19 del Capítulo III; 10.c.2) del Capítulo VI; 2º, 4º y 10, incisos b) y c) del Capítulo XXI; 1º, incisos b.4), b.5) y c), 9º y 20 del Capítulo XXIII; y 11, incisos a.1), a.2); a.3), a.7), a.8), a.9) y a.13) del Capítulo XXVI de las NORMAS (N.T. 2001 y modif.); 5º, 8º inciso a) IV) y 15 del Anexo al Decreto Nº 677/01; 54, incisos 3º y 4º del Código de Comercio y 73 y 234 de la Ley Nº 19.550; a los miembros titulares de la Comisión Fiscalizadora, Sres. Ernesto Raúl OTERO, Pedro Fernando CANO y Juan Andrés GELLY Y OBES, por la infracción acreditada a los artículos 294, inciso 9º, de la Ley Nº 19.550; 4º del Capítulo XXI, 9º del Capítulo III de las NORMAS (N.T. 2001 y modif.) y 8º inciso a) IV) del Anexo al Decreto 677/01.; y a su Auditor, Sr. Pedro Fernando CANO, por la infracción acreditada a los artículos 12 del Anexo aprobado por Decreto Nº 677/01 y 19 del Capítulo III de las NORMAS (N.T. 2001 y modif.); la sanción de MULTA vigente a la época de los hechos -artículo 10, inciso b), de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS TRESCIENTOS MIL ($ 300.000) y que se hará efectiva, en forma solidaria, en la persona de los directores, miembros de la Comisión Fiscalizadora y del Auditor mencionados en el presente artículo.

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17219
Expte. C.N.V. Nº 876/06 caratulado "DISTRIBUIDORA DE GAS CUYANA S.A. s/POSIBLE MARCACIÓN DE PRECIOS". por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
"ARTÍCULO 1°.- Rechazar los planteos de nulidad incoados en autos, por los motivos expuestos en los Considerandos de la presente.
ARTÍCULO 2°.- Aplicar al Sr. JUAN CARLOS FERNANDEZ, por la infracción acreditada al artículo 34 del Anexo aprobado por Decreto Nº 677/01 y al artículo 27 incisos b.1) y c.1) del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.) -todos ellos conforme texto y numeración vigente a la época de los hechos- la sanción de MULTA vigente a la época de los hechos -artículo 10, inciso b), de la Ley Nº 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS DOSCIENTOS MIL ($200.000).
ARTÍCULO 3°.- Absolver a la Sra. TELMA HAYDEE ALVAREZ de la totalidad de los cargos formulados".

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17211
Expte. C.N.V. Nº 351/08 - "BENDAHAN MOISES, WINVEST Y/O INGENIERIA EN LA WEB. COM. AR S/ INVESTIGACIÓN PRESUNTA OFERTA PÚBLICA IRREGULAR" por el cual el Directorio de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-: ARTÍCULO 1º.- Aplicar a los Sres. Moisés BENDAHAN y Federico GORSKY, por la infracción acreditada a los artículos 16 de la Ley Nº 17.811, 36 del Anexo aprobado por Decreto delegado N° 677/01 y 12 del Decreto N° 174/93, la sanción de APERCIBIMIENTO vigente a la época de los hechos -artículo 10, inciso a), de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-.
ARTÍCULO 2°.- Hacer saber a los sumariados que la sanción aplicada lleva implícita la obligación, a cargo de los mismos, de abstenerse de todo ofrecimiento público, a través de cualquier medio de difusión, para operar con valores negociables y toda actividad de intermediación en el ámbito de la oferta pública hasta tanto no se cuente con la autorización correspondiente.

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17208
Expte. N° 2115/08 rotulado "CRESUD S.A. s/verificación contable" por la cual Directorio decretó: (i) Absolver a CRESUD SOCIEDAD ANÓNIMA, COMERCIAL, INMOBILIARIA, FINANCIERA y AGROPECUARIA [en adelante CRESUD] y a sus Directores, Sres. Eduardo Sergio ELSZTAIN, Saúl ZANG, Alejandro Gustavo ELSZTAIN, Clarisa Diana LIFSIC, Gabriel Adolfo Gregorio REZNIK, Jorge Oscar FERNÁNDEZ, Fernando Adrián ELSZTAIN, David Alberto PEREDNIK, Pedro Dámaso LABAQUI PALACIO, Daniel Elías MELLICOVSKY y Alejandro Gustavo CASARETTO, de los cargos formulados por posible incumplimiento a lo dispuesto por el artículo 10 inciso a) del Capítulo XXVI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod); (ii) Aplicar sanción de MULTA a CRESUD; a sus Directores titulares precedentemente mencionados, por la infracción de los artículos 59 y 73 de la Ley Nº 19.550 y 43 y 44 del Código de Comercio; a los miembros titulares de la Comisión Fiscalizadora de CRESUD, Sres. Marcelo Héctor FUXMAN, José Daniel ABELOVICH y Roberto Daniel MURMIS, por la infracción al artículo 294 inciso 1° de la Ley Nº 19.550; y a miembros titulares del Comité de Auditoría de CRESUD, Sres. Jorge Oscar FERNÁNDEZ y Pedro Dámaso LABAQUI PALACIO, por la infracción acreditada a lo dispuesto por el artículo 15 del Capítulo III de las NORMAS (N.T. 2001 y mod). La sanción de multa aplicada es la vigente a la época de los hechos -artículo 10, inciso b), de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-; se fija en la suma de PESOS DOSCIENTOS MIL ($ 200.000) y se hará efectiva en forma solidaria, en la persona de los directores, miembros de la Comisión Fiscalizadora y del Comité de Auditoría mencionados.

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17177
Expte. Nº 1693/08, caratulado "MERBON s/ Posible intermediación irregular" por el cual el Directorio de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-: ARTÍCULO 1º.- Aplicar a MERBON S.A., a los miembros de su Directorio al momento de los hechos, Sres. Carlos Alberto BERINSTEIN y Pablo Ángel APKIEWICZ, por la infracción acreditada a los artículos 16 de la Ley Nº 17.811 y 36 del Anexo integrante del Decreto Nº 677/2001, y al síndico titular al momento de los hechos, Contador Natalio Sergio KOVALSKIS por la infracción acreditada al artículo 294 inciso 9º de la Ley Nº 19.550, la sanción de MULTA vigente a la época de los hechos -artículo 10, inciso b), de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS CINCUENTA MIL ($50.000), y que se hará efectiva en forma solidaria, en la persona de los directores y síndico mencionados. ARTÍCULO 2°.- Absolver a MERBON S.A. y a los miembros de su directorio al momento de los hechos, Sres. CARLOS ALBERTO BERINSTEIN y PABLO ANGEL APKIEWICZ, de los cargos formulados por la presunta infracción al artículo 29 incisos a.4), b.1) y b.2) del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.).

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17137
Expte. C.N.V. Nº 401/06 caratulado “JUAN CARLOS MEGA S/ DENUNCIA. por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-: ARTÍCULO 1°.- Aclarar que la referencia a los artículos 11, 34, 35, 42 de las NORMAS (N.T. 2.001 y mod.) contenida en los artículos 1º y 3º de la Resolución C.N.V. Nº 16.169 corresponde al Capítulo XI del Nuevo Texto Ordenado aprobado por Resolución General Nº 368/2.001. ARTÍCULO 2°.- Aclarar que el número correcto del Documento Nacional de Identidad del Sr. Fernando Omar DE ILLANA, quien fuera sumariado en los autos de la referencia mediante el artículo 3º de la Resolución C.N.V. Nº 16.169, en su carácter – a la época de los hechos examinados- de director titular de BANCO RÍO DE LA PLATA S.A. (hoy, BANCO SANTANDER RÍO S.A.) es “8.326.602”. ARTÍCULO 3°.- Declarar extinguida la pretensión disciplinaria respecto de los sumariados, Sres. Homero BRAESSAS, Jorge Emilio VERRUNO y Julio José GÓMEZ, a raíz de su fallecimiento.

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17142
Expte. C.N.V. Nº 74/2010 caratulado "IANELLO, PABLO c/ TELECOM PERSONAL s/ DENUNCIA". por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-: "ARTÍCULO 2º.- Aplicar a TELECOM PERSONAL S.A., y a los integrantes de su directorio al momento de los hechos examinados, Sres. Oscar Carlos CRISTIANCI, Adrián WERTHEIN, Jorge Alberto FIRPO, Franco Alfredo Agustín Pablo LIVINI, Gerardo WERTHEIN y Alberto Guillermo MAQUIEIRA, por la infracción acreditada a las previsiones de los artículos 5° inciso a) del Anexo del Decreto delegado N° 677/2001; 2° y 3° inciso 9°), ambos del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); 10 inciso a) y 11 inciso a.10), ambos del Capítulo XXVI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 59 de la Ley Nº 19.550; y a los miembros de la Comisión Fiscalizadora de TELECOM PERSONAL S.A. al momento de los hechos examinados, Sres. Jorge Luis PÉREZ ALATI, Silvia Graciela PORATELLI y Gerardo PRIETO, por la infracción acreditada a las previsiones de los artículos 8° inciso a) apartados IV) y V) del Anexo del Decreto delegado N° 677/2001; y 294 inciso 9°) de la Ley N° 19.550; la sanción de MULTA [cfr. art. 10, inc. b), de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo del Decreto delegado N° 677/2001) -texto vigente a la época de los hechos examinados-], por un monto de PESOS CIENTO CINCUENTA MIL ($150.000), la que deberá hacerse efectiva, en forma solidaria, en la persona de los directores y síndicos mencionados en el presente artículo".

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17102
Expte. CNV Nº 1.032/2010 caratulado "Papel Prensa SACIF y de M s/ Denuncia incompatibilidad síndico". Por la cual el Directorio de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
ARTÍCULO 1º.- Rechazar los planteos de falta de legitimación pasiva y prescripción de la acción incoados en autos, por los motivos expuestos en los Considerandos de la presente.
ARTÍCULO 2º.- Aplicar a los Sres. ALBERTO JORGE GOWLAND MITRE, JORGE CARLOS RENDO -por la infracción acreditada a los arts. 286 inc. 2°, 294 inc. 1° y 9° de la Ley 19.550, en función de lo dispuesto por los arts. 280 y 281 inc g) de la LSC en relación a su actuación como consejeros de vigilancia, y 8° inc. a) apartado IV y V del Decreto 677/01 (vigente a la época de los hechos)- y al Sr. SATURNINO HERRERO MITJANS -por la infracción acreditada a los arts. 286 inc. 2° y 294 inc. 1° y 9° de la Ley Nº 19.550, en función de lo dispuesto por los arts. 280 y 281 inc g) de la LSC- la sanción de MULTA vigente a la época de los hechos - artículo 10, inciso b), de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS CIENTO CINCUENTA MIL ($ 150.000) para cada uno de ellos.
ARTÍCULO 3º.- Aplicar a PAPEL PRENSA S.A.I.C.F y de M., a los miembros de su Directorio, Sres. Lucio Rafael PAGLIARO, Héctor Horacio MAGNETTO, José Antonio ARANDA, Julio Cesar SAGUIER, Héctor Mario ARANDA, Alberto G. MAQUIEIRA y Alejandro Alberto URRICELQUI -por la infracción acreditada a los arts. 59 de la Ley 19.550 y art. 8° inc. a) apartado IV y V del Decreto N° 677/01 (vigente a la época de los hechos)-; al miembro de la Comisión Fiscalizadora de la sociedad Sr. Carlos Alberto DI CANDIA -por la infracción acreditada al art. 294 inc. 1° y 9° de la LSC-; a los miembros del Consejo de Vigilancia, Sres. Luis María Julio SAGUIER, Juan Javier COMESAÑA, Marcelo TRIVARELLI, Hernán Pablo VERDAGUER, Eduardo Alberto LOHIDOY y Gustavo Mirko SCHLOSSBERG -por la infracción acreditada al art. 294 inc. 1° y 9° de la Ley 19.550, en función de lo dispuesto por el art. 281 inc g) de la LSC-; al Sr. Alejandro Julio SAGUIER -por la infracción acreditada al art. 59 de la Ley 19.550, art. 8° inc. a) apartado IV y V del Decreto N° 677/01 (vigente a la época de los hechos) y al art. 294 inc. 1° y 9° de la Ley 19.550, en función de lo dispuesto por el art. 281 inc. g) de la LSC, en atención a las imputaciones formuladas en virtud de su actuación como director y consejero de vigilancia de la sociedad (arts. 2º y 4º de la Resolución Nº 16.345)- y al Sr. Francisco Iván ACEVEDO -por la infracción acreditada al art. 59 de la Ley 19.550, art. 8° inc. a) apartado IV y V del Decreto N° 677/01 (vigente a la época de los hechos) y al art. 294 inc. 1° y 9° de la Ley 19.550, en atención a las imputaciones formuladas en virtud de su actuación como director y síndico de la sociedad (arts. 2º y 3º de la Resolución Nº 16.345)-; la sanción de MULTA vigente a la época de los hechos - artículo 10, inciso b), de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS OCHOCIENTOS MIL ($800.000), y se hará efectiva, en forma solidaria, en la persona de los directores, síndicos y miembros del Consejo de Vigilancia mencionados en el presente artículo.
ARTÍCULO 4º.- Aplicar a los miembros de la Comisión Fiscalizadora de PAPEL PRENSA S.A.I.C.F y de M., Sres. Alejandro Gabriel TURRI y Carlos Manuel VIDAL -por la infracción acreditada al art. 294 inc. 1° y 9° de la LSC- y a los miembros del Consejo de Vigilancia de la sociedad, Sres. Eduardo Antonio HAEFLIGER y Carlos COLLASSO -por la infracción acreditada al art. 294 inc. 1° y 9° de la Ley 19.550, en función de lo dispuesto por el art. 281 inc. g) de la LSC- la sanción de APERCIBIMIENTO vigente a la época de los hechos - artículo 10, inciso a), de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-.
ARTÍCULO 5º.- ABSOLVER a los Sres. Miguel Dante DOVENA, Alberto César José MENZANI, Norma Beatriz ROSENDE, Juan DRUCKER, Roberto Miguel TORRES, Alberto Ángel FERNANDEZ, Carlos Mauricio MAZZON, Jorge Alberto BAZAN, Guillermo GONZALEZ ROSAS, Beatriz PAGLIERI, Pablo Aldo CERIOLI, Eduardo Omar GALLO, Raúl Daniel AGUIRRE SARAVIA, Martín Gonzalo ETCHEVERS, Daniel FERNÁNDEZ MUÑOZ, Mariano A.S. DE LOS HEROS, Ana María GONZALEZ, Viviana Emilia OGANDO y Alberto Ricardo GONZALEZ ARZAC de la totalidad de los cargos formulados en la Resolución Nº 16.345.
ARTÍCULO 6º.- ABSOLVER a PAPEL PRENSA S.A.I.C.F y de M., a los Sres. Lucio Rafael PAGLIARO, Héctor Horacio MAGNETTO, José Antonio ARANDA, Julio Cesar SAGUIER, Héctor Mario ARANDA, Francisco Iván ACEVEDO, Alberto G. MAQUIEIRA, Alejandro Alberto URRICELQUI, Carlos Alberto DI CANDIA, Luis María Julio SAGUIER, Juan Javier COMESAÑA, Marcelo TRIVARELLI, Hernán Pablo VERDAGUER, Eduardo Alberto LOHIDOY, Gustavo Mirko SCHLOSSBERG, Alejandro Julio SAGUIER, Alejandro Gabriel TURRI, Carlos Manuel VIDAL, Eduardo Antonio HAEFLIGER y Carlos COLLASSO de los cargos formulados por la presunta infracción al art. 286 inc. 2º de la Ley 19.550

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17051
Expte. C.N.V. Nº 1.925/2010 caratulado "IRSA S.A. s/ VERIFICACIÓN CONTABLE" por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
ARTÍCULO 1º.- Aplicar a IRSA INVERSIONES Y REPRESENTACIONES S.A. y sus Directores Titulares al momento de los hechos examinados, Sres. Eduardo Sergio ELSZTAIN, Saúl ZANG, Alejandro Gustavo ELSZTAIN, Carlos Ricardo ESTEVES, Fernando Adrián ELSZTAIN, Cedric David BRIDGER, Marcos Oscar Moisés FISCHMAN, Gary Sthepens GLADSTEIN, Fernando Sergio RUBIN, Mauricio Elías WIOR, Mario BLEJER, Ricardo Héctor LIBERMAN, Gabriel Adolfo Gregorio REZNIK, por la infracción acreditada a las previsiones de los artículos 53 y 54, incisos 2º) y 3º), del Código de Comercio; 59 y 73, en función del artículo 269, de la Ley Nº 19.550; 22 del Estatuto Societario de IRSA; y 8º, inciso a), Apartado IV), del Decreto delegado Nº 677/2001; y a los miembros titulares de la Comisión Fiscalizadora de IRSA INVERSIONES Y REPRESENTACIONES S.A. al momento de los hechos examinados, Sres. José Daniel ABELOVICH, Marcelo Héctor FUXMAN y Roberto Daniel MURMIS, por la infracción acreditada a las previsiones del artículo 294, incisos 1º) y 9º), de la Ley Nº 19.550; la sanción de MULTA vigente a la época de los hechos - artículo 10, inciso b), de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS DOSCIENTOS SETENTA MIL ($270.000), y se hará efectiva, en forma solidaria, en la persona de los directores y miembros de la Comisión Fiscalizadora mencionados en el presente artículo
ARTÍCULO 2º.- Aplicar a los Directores Titulares al momento de los hechos examinados de IRSA INVERSIONES Y REPRESENTACIONES S.A., Sres. Oscar Pedro BERGOTTO y Fernando Javier BARENBOIM, por la infracción acreditada a las previsiones de los artículos 53 y 54, incisos 2º) y 3º), del Código de Comercio; 59 y 73, en función del artículo 269, de la Ley Nº 19.550; 22 del Estatuto Societario de IRSA; y 8º, inciso a), Apartado IV), del Decreto delegado Nº 677/2001; y al miembro titular de la Comisión Fiscalizadora de IRSA INVERSIONES Y REPRESENTACIONES S.A. al momento de los hechos examinados, Sr. Andrés SUÁREZ, por la infracción acreditada a las previsiones del artículo 294, incisos 1º) y 9º), de la Ley Nº 19.550; la sanción de MULTA vigente a la época de los hechos -artículo 10, inciso b), de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS TREINTA MIL ($30.000), y se hará efectiva, en forma solidaria, en la persona de los directores y del miembro de la Comisión Fiscalizadora mencionados en el presente artículo

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17048
Expte. CNV Nº 1399/11 caratulado "FIDEICOMISO FIDESQUINA S/POSIBLE OFERTA PÚBLICA IRREGULAR" por el cual el Directorio de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-: ARTÍCULO 1°.- Aplicar a KEHL S.A. y a su Presidente al momento de los hechos examinados, Carlos Daniel RODRÍGUEZ, la sanción de APERCIBIMIENTO -conf. art. 132
a) de la Ley Nº 26.831, por encontrarse acreditada la infracción a los artículos 5° de la Ley N° 24.441, 5° inc. c) y 6° del Capítulo XV de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); ARTÍCULO 2º.- Absolver a KEHL S.A. y a su Presidente al momento de los hechos examinados, Sr. Carlos Daniel RODRÍGUEZ, de los cargos formulados por la posible infracción al artículo 36 del Anexo integrante del Decreto N° 677/01; ARTÍCULO 3°.- Hacer saber a KEHL S.A. y a su Presidente al momento de los hechos examinados, Sr. Carlos Daniel RODRÍGUEZ, que la sanción aplicada lleva implícita la obligación, a cargo de los nombrados, de cesar en forma inmediata y de abstenerse de todo ofrecimiento público de servicios fiduciarios, a través de cualquier medio de difusión.

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17034
Expte. 709-09, destacando como sintesis que el Directorio de esta CNV resolvio - entre otras cuestiones-:
A) Aplicar a STANDARD BANK ARGENTINA S.A. y a sus directores a la época de los hechos examinados, Sres. Myles John Denniss RUCK, William Scot DORSON, Amalia Isabel MARTINEZ CHRISTENSEN, Peter Gerard WHARTON-HOOD, Simon Peter RIDLEY, Alejandro Luis Iván ETCHART, Gerardo PRIETO, Raúl Antonio MIRANDA y Ricardo Alberto FERREIRO, la sanción de MULTA - prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo al Decreto N° 677/2001)- que se fija en la suma de pesos UN MILLON CIENTO VEINTICINCO MIL ($ 1.125.000), por encontrarse acreditada su trasgresión a los artículos 6º de la Ley Nº 24.441, 5º inciso a) y 35 del Decreto Nº 677/01, 6º y 14 del Capítulo VIII, 21 del Capítulo XV, 1º y 2º del Capítulo XXI de Las NORMAS y del Capítulo VII, sección B.15., apartado B.15.a. de la RT Nº 8 -modif. por RT. Nº 19 - de la FACPCE.
B) Aplicar a los síndicos titulares de STANDARD BANK ARGENTINA S.A. a la época de los hechos examinados, Sres. Rubén Osvaldo MOSI, Ricardo PÉREZ RUIZ y Hugo Néstor GALLUZZO, la sanción de APERCIBIMIENTO - prevista en el artículo 10 inciso a) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo al Decreto N° 677/2001) - por encontrarse acreditada su incumplimiento a lo prescripto en el artículo 294, incisos 1º de la Ley N° 19.550

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17029
Expte. 1476-11, destacando como sintesis que el Directorio de esta CNV resolvio - entre otras cuestiones
A) Rechazar las excepciones opuestas de prescripción de la presente acción sumarial, en base a lo expuesto en los párrafos cuatro a siete del considerando.
B) Decretar la exclusión del sumario del Sr. José María SAENZ VALIENTE (h), según lo expresado en los párrafos octavo y noveno del considerando.

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16997
Expte: C.N.V. N° 76/2003 "GAROVAGLIO y ZORRAQUIN S.A. s/Valuación Estados Contables, Transcripción de Libros y Observaciones Contables de Accionistas - As. del 23/10/02" en el cual el Directorio de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
A) Declarar la PRECRIPCIÓN DE LA ACCIÓN en relación a los hechos detallados en los apartados I.1., I.2., I.3., I.4., I.5., I.6. y I.8. de la Resolución Nº 15.780 -por haber transcurrido desde el momento de comisión de los hechos señalados en los apartados citados hasta el dictado de la Resolución Nº 15.780 el plazo de prescripción de DOS (2) años aplicable- en función de los cuales se formularon cargos a GAROVAGLIO Y ZORRAQUÍN S.A. y a sus directores titulares a la época de los hechos examinados (conf. art. 1º de la Resolución Nº 15.780).
B) Rechazar los planteos de inconstitucionalidad y nulidad incoados en autos por los motivos expuestos en los considerandos de la Resolución Nº 16.997.
C) Declarar extinguida la pretensión disciplinaria respecto de los Sres. Pedro Javier LINAZA y Mario WAINSTEIN; en virtud de su fallecimiento debidamente acreditado en las actuaciones.
D) Hacer lugar a las excepciones de falta de legitimación pasiva opuesta por los sumariados Ramón ZORRAQUÍN, Víctor Luis SAVANTI Nicolás PARRONDO, Ambrosio NOUGUES, Daniel Eduardo DE CARLONIS, Miguel Alfonso FEROLA, Miguel Carlos GARCÍA HAYMES, Carlos Ramón SOLANS SEBARAL, Adriana Graciela RAFAELLI y María Cristina LARREA, por los motivos expuestos en los considerandos de la citada Resolución Nº 16.997, excluyéndolos del presente sumario.
E) Rechazar las excepciones de falta de legitimación pasiva opuestas por los Sres. Luisa ZORRAQUÍN de DE MARCO, Enrique Lucio GARCÍA MANSILLA, José Raúl PALACIO, José Antonio SÁNCHEZ ELÍA, Carlos Marcelo AGOTE y Daniel Dante LEONARDI por los motivos expuestos en los considerandos de la Resolución Nº 16.997.
F) ABSOLVER a los Sres. José Antonio SÁNCHEZ ELÍA, Carlos Marcelo AGOTE, Daniel DEL CASTILLO y Adrián PARDO DE RETES, por los motivos expuestos en los considerandos de la Resolución Nº 16.997, de la totalidad de los cargos formulados en la Resolución Nº 15.780.
G) ABSOLVER a GAROVAGLIO Y ZORRAQUÍN S.A. y a sus directores titulares a la época de los hechos examinados, Sres. Federico ZORRAQUÍN, Luisa ZORRAQUÍN de DE MARCO, Enrique Lucio GARCÍA MANSILLA, José Raúl PALACIO y Daniel Dante LEONARDI de los cargos formulados por la posible infracción a lo dispuesto por las siguientes normas: artículo 61, 65, punto 1), inciso j), 73 y 271 de la Ley N° 19.550 y modif.; artículos 23 y 24 del Capítulo V, Capítulo XXI, artículo 3°, incisos 4) y 16), Capítulo XXIII Anexo I, punto XXIII.11.5 de las Normas (N.T. 2.001 y mod.); e Informe Nº 28 emitido por la Comisión de Estudios sobre Contabilidad del CONSEJO PROFESIONAL DE CIENCIAS ECONÓMICAS DE LA CIUDAD AUTÓNOMA DE BUENOS AIRES.
H) Aplicar a GAROVAGLIO Y ZORRAQUÍN S.A., a sus directores titulares a la época de los hechos examinados, Sres. Federico ZORRAQUÍN, Luisa ZORRAQUÍN de DE MARCO, Enrique Lucio GARCÍA MANSILLA, José Raúl PALACIO y Daniel Dante LEONARDI, por las infracciones acreditadas a las siguientes normas: artículos 59 y 274 de la Ley N° 19.550 y modif.; artículos 73 y 77 de la Ley N° 17.811, conf. texto Dec. 677/01; artículos 5°, inciso a) y 8° del Decreto N° 677/01; artículos 1°, 2° y 3°, primer párrafo e inciso 20), del Capítulo XXI de las Normas (N.T. 2.001 y mod.), artículos 1°, 2° y Anexo I, punto XXIII.11.1 del Capítulo XXIII de las Normas (N.T. 2.001 y mod.) y Resolución Técnica de la FEDERACIÓN ARGENTINA DE CONSEJOS PROFESIONALES DE CIENCIAS ECONÓMICAS N° 10, Segunda Parte, punto B, en cuanto a los principios, cualidades o requisitos generales de la información contable, punto 1.1 a (veracidad), 1.1 b (objetividad), 1.1 g (precisión), 1.1 h (confiabilidad), 1.3 a (pertinencia), 1.2 b (integridad), 1.3 c (significación), receptadas por R.T. N° 16 de la citada Federación, y a los miembros titulares de la Comisión Fiscalizadora de la Sociedad a la época de los hechos examinados, Sres. Carlos SRULEVICH, Gustavo Héctor BUNGE, Marcelo Ernesto GARCÍA y Hugo Alberto LUPPI, por la infracción acreditada a lo dispuesto por el artículo 294, incisos 1° y 9º de la Ley Nº 19.550, la sanción de APERCIBIMIENTO -prevista en el artículo 10 inciso a) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto N° 677/2001)

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16989
Expte. C.N.V. N° 1009/2009 caratulado "EMGASUD S.A. S/ASAMBLEA 06/03/09" por el cual el Directorio de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
ARTÍCULO 1º.- ABSOLVER a EMGASUD S.A. y a los Sres. Alejandro Pedro IVANISSEVICH, Juan Manuel ARIAS, Jorge DE PABLO, Pablo FERRERO y Andreas Ignacio KELLER SARMIENTO, de los cargos formulados por la presunta infracción a los artículos 5° inciso a) del Anexo integrante del Decreto N° 677/01; 123 de la Ley N° 19.550; 10 inciso c.2) del Capítulo VI y 11 inciso a.12) del Capítulo XXVI -todos éstos de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.)-; y a los Sres. Maximiliano IVANISSEVICH y Miguel MENDOZA, de los cargos formulados por la presunta infracción a los artículos 5° inciso a) del Anexo integrante del Decreto N° 677/01; 123 y 237 de la Ley N° 19.550; 14 de la Ley N° 23.576; 10 inciso c.2) del Capítulo VI y 11 inciso a.12) del Capítulo XXVI -todos éstos de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.).
ARTÍCULO 2°.- Aplicar a EMGASUD S.A. y a los Sres. Alejandro Pedro IVANISSEVICH, Juan Manuel ARIAS, Jorge DE PABLO, Pablo FERRERO y Andreas Ignacio KELLER SARMIENTO, integrantes de su Directorio al momento de los hechos examinados, por las infracciones acreditadas al artículo 8° inciso a) apartados IV y V) del Anexo integrante del Decreto N° 677/01; artículos 59, 73, 237 y 238 de la Ley N° 19.550; artículos 48 y 54 del Código de Comercio, artículo 14 de la Ley N° 23.576, artículos 4º incisos a.1), a.2) y c), artículos 25 y 26 del Capítulo II y artículos 1°, 10 y 11 incisos a.3), a.4), a.5), a.6), a.8), a.9) y a.11) del Capítulo XXVI -todos éstos de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.)-; y a los miembros de la Comisión Fiscalizadora de la Sociedad, al momento de los hechos examinados, Sres. Gregorio I. SANZ, Héctor TONNA y Saturnino Jorge FUNES, por la infracción acreditada al artículo 8° inciso a), apartado IV) y V) del Anexo integrante del Decreto N° 677/01 y al artículo 294 incisos 1° y 9° de la Ley N°19.550, la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto N° 677/2001)- la que se fija en la suma de PESOS CIENTO SESENTA MIL ($160.000), y que se hará efectiva en forma solidaria en la persona de los directores y síndicos de EMGASUD S.A. citados en el presente artículo.
ARTÍCULO 3°.- Aplicar a los Sres. Maximiliano IVANISSEVICH y Miguel MENDOZA, directores al momento de los hechos examinados, por las infracciones acreditadas al artículo 8° inciso a) apartados IV y V) del Anexo integrante del Decreto N° 677/01; artículos 59, 73 y 238 de la Ley N° 19.550; artículos 48 y 54 del Código de Comercio, artículos 4º incisos a.1), a.2) y c), artículos 25 y 26 del Capítulo II y artículos 1°, 10 y 11 incisos a.3), a.4), a.5), a.6), a.8), a.9) y a.11) del Capítulo XXVI -todos éstos de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.)- la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el articulo 39 del Anexo aprobado por el Decreto N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS VEINTE MIL ($20.000) y que se hará efectiva en forma solidaria en la persona de los directores de EMGASUD S.A. citados en el presente artículo.

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16879
Exptes. C.N.V. Nros. 946/2007 caratulado “BONIFACIO PAREDES c/ BANCO ITAÚ BUEN AYRE S.A. s/ CONSULTA” y 414/2008 caratulado “FASANO, CARMELO RUBEN s/ RECLAMO POR RESCATE DE CUOTAPARTES EN FONDO REMBRANDT – BANCO ITAÚ S.A.”, por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
“ARTÍCULO 1º.- Aplicar a ITAÚ ASSET MANAGEMENT S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN, en su carácter de Sociedad Gerente del “FONDO COMÚN DE INVERSIÓN GOAL ACCIONES ARGENTINAS” y del “FONDO COMÚN DE INVERSIÓN GOAL PESOS”, y a sus directores titulares a la época de los hechos examinados, Sres. Pedro Andrés CHAVANCE, Marcelo Osmar NICOLETTI y Javier MARTINEZ, por la infracción acreditada a las previsiones de los artículos 3° y 11 de la Ley N° 24.083; al Punto XI.1.5 –artículo 6º-, Punto XI.1.8 -artículo 11- y artículo 28 del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y al artículo 59 de la Ley Nº 19.550; a los Sres. Emilio LANZA y Pablo Augusto ANTAO -directores titulares a la época de los hechos examinados de ITAÚ ASSET MANAGEMENT S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN-, por la infracción acreditada de los Puntos XI.1.5 –artículo 6º- y XI.1.8 -artículo 11- del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y al artículo 59 de la Ley Nº 19.550; al Sr. Gastón Alberto MOONEY -director titular a la época de los hechos examinados de ITAÚ ASSET MANAGEMENT S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN-, por la infracción acreditada a las previsiones de los artículos 3° y 11 de la Ley N° 24.083; al Punto XI.1.5 –artículo 6º- y artículo 28 del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y al artículo 59 de la Ley Nº 19.550; a los integrantes de la Comisión Fiscalizadora de ITAÚ ASSET MANAGEMENT S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN, al momento de los hechos examinados, Sres. Jorge Héctor LORENZO, Sebastián María ROSSI y Hilda Graciela OLIVA, por la infracción acreditada a las previsiones de los artículos 10 inciso c) de la Ley Nº 24.083; y 294 inciso 9º) de la Ley Nº 19.550; al BANCO ITAÚ ARGENTINA S.A., Sociedad Depositaria del “FONDO COMÚN DE INVERSIÓN GOAL ACCIONES ARGENTINAS y del “FONDO COMÚN DE INVERSIÓN GOAL PESOS”, por la infracción acreditada a las previsiones del artículo 11 de la Ley N° 24.083; Punto XI.1.5 –artículo 6º-, Punto XI.1.8 -artículo 11- de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); a sus directores titulares a la época de los hechos examinados, Sres. Ricardo VILLELA MARINO, Alberto FERNÁNDES y César Alberto BLAQUIER, por la infracción acreditada a las previsiones del artículo 11 de la Ley N° 24.083; Punto XI.1.5 –artículo 6º- del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y al artículo 59 de la Ley Nº 19.550; a los directores titulares de BANCO ITAÚ ARGENTINA S.A., a la época de los hechos examinados, Sres. Roberto Egydio SETUBAL, Rodolfo Ángel CORVI, Antonio Carlos BARBOSA de OLIVEIRA, Rodolfo Henrique FISCHER, Luis León CASTRESANA y Carlos Eduardo RAVENNA, por la infracción acreditada al Punto XI.1.5 –artículo 6º-, Punto XI.1.8 -artículo 11- del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y al artículo 59 de la Ley Nº 19.550; y a los integrantes de la Comisión Fiscalizadora de BANCO ITAÚ ARGENTINA S.A., al momento de los hechos examinados, Sres. Héctor O. ROSSI CAMILIÓN, Ricardo A. FOGLIA y Tristán S. BUZZI, por la infracción acreditada a las previsiones del artículo 294 inciso 9º) de la Ley Nº 19.550; la sanción de APERCIBIMIENTO [prevista en el artículo 35, inciso a), de la Ley N° 24.083 (texto sustituido por el artículo 43 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)]”.
“ARTÍCULO 2º.- Absolver a ITAÚ ASSET MANAGEMENT S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN, en su carácter de Sociedad Gerente del “FONDO COMÚN DE INVERSIÓN GOAL ACCIONES ARGENTINAS” y del “FONDO COMÚN DE INVERSIÓN GOAL PESOS”, y sus directores titulares a la época de los hechos examinados, Sres. Pedro Andrés CHAVANCE, Marcelo Osmar NICOLETTI y Javier MARTINEZ, de los cargos formulados por el presunto incumplimiento al Punto XI.19, apartados 4 y 6, y Punto XI.29, apartados 2 y 4, del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.)”.
“ARTÍCULO 3º.- Absolver a los Sres. Emilio LANZA y Pablo Augusto ANTAO -directores titulares a la época de los hechos examinados de ITAÚ ASSET MANAGEMENT S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN-, de los cargos formulados por el presunto incumplimiento a los artículos 3° y 11 de la Ley N° 24.083; al Punto XI.19, apartados 4 y 6, al Punto XI.29, apartados 2 y 4, y artículo 28 del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.)”.
“ARTÍCULO 4º.- Absolver al Sr. Gastón Alberto MOONEY -director titular a la época de los hechos examinados de ITAÚ ASSET MANAGEMENT S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN-, de los cargos formulados por el presunto incumplimiento al Puntos XI.1.8 -artículo 11-, Punto XI.19, apartados 4 y 6, y Punto XI.29, apartados 2 y 4, del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.)”.
“ARTÍCULO 5º.- Absolver a BANCO ITAÚ ARGENTINA S.A., Sociedad Depositaria del “FONDO COMÚN DE INVERSIÓN GOAL ACCIONES ARGENTINAS y del “FONDO COMÚN DE INVERSIÓN GOAL PESOS”, de los cargos formulados por el presunto incumplimiento al Punto XI.29, apartados 2 y 4, del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.)”.
“ARTÍCULO 6º.- Absolver a los directores titulares de BANCO ITAÚ ARGENTINA S.A., a la época de los hechos examinados, Sres. Ricardo VILLELA MARINO, Alberto FERNÁNDES y César Alberto BLAQUIER, de los cargos formulados por el presunto incumplimiento al Punto XI.1.8 -artículo 11- y al Punto XI.29, apartados 2 y 4, del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.)”.
“ARTÍCULO 7º.- Absolver a los directores titulares de BANCO ITAÚ ARGENTINA S.A., a la época de los hechos examinados, Sres. Roberto Egydio SETUBAL, Rodolfo Ángel CORVI, Antonio Carlos BARBOSA de OLIVEIRA, Rodolfo Henrique FISCHER, Luis León CASTRESANA y Carlos Eduardo RAVENNA de los cargos formulados por el presunto incumplimiento al artículo 11 de la Ley N° 24.083; al Punto XI.29, apartados 2 y 4, del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.)”.


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16862
Expte. N° 1983/08 rotulado "Cavarra, José s/denuncia al SANTANDER RIO por Cotizaciones", por la cual se excluyó del sumario al Sr. Jorge Emilio VERRUNO, en razón de su fallecimiento, y se resolvió ABSOLVER a SANTANDER RIO ASSET MANAGEMENT GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSION S.A., a sus directores Sres. Sergio GALVÁN, Ricardo DAUD y Pablo RUEDA, de los cargos formulados por presunta infracción a los artículos 4º y 11 de la Ley N° 24.083, 11 punto c. 31 del Capítulo XXVI de las NORMAS y 59 de la Ley N° 19.550; a los miembros de su órgano de fiscalización, Sres. Jorge LAMAS, Cristian A. KRÜGER y Pedro Eugenio ARAMBURU, de los cargos formulados por presunta infracción al artículo 10 inciso c) de la Ley N° 24.083; y a BANCO SANTANDER RÍO S.A. y a sus directores Sres. José Luís Enrique CRISTOFANI, Guillermo Rubén TEMPESTA, Luis Miguel GARCÍA MORALES, Claudio Alberto CESARIO, Norberto Oscar RODRÍGUEZ, Luís Alberto ARAGÓN, Fernando DE ILLANA y Carlos Alberto GINDRE, de los cargos formulados por presunta infracción a los artículos 4º y 11 de la Ley N° 24.083, 11 punto d. 18) del Capítulo XXVI de las NORMAS , y artículo 59 de la Ley N° 19.550. A su vez se resolvió ADVERTIR a SANTANDER RÍO ASSET MANAGEMENT GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSION S.A. y a BANCO SANTANDER RÍO S.A. que adopten las medidas necesarias a fin de garantizar al público el suministro de información adecuada y suficiente, teniendo presente la necesidad de información de un producto diferenciado en su operatividad como los Fondos Comunes de Inversión.

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16861
Expte. C.N.V. N° 1.052/2009 caratulado “C. DELLA PENNA S.A. s/ HECHOS RELEVANTES”, por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
a).- Declarar extinguida la pretensión disciplinaria respecto del Sr. David Ronald MASSUH en virtud de la defunción, debidamente acreditada, del mismo, conforme surge de las constancias emitidas por el REGISTRO DEL ESTADO CIVIL Y CAPACIDAD DE LAS PERSONAS del Gobierno de la CIUDAD AUTÓNOMA DE BUENOS AIRES (fs. 472/476).
b).- Absolver a C. DELLA PENNA SOCIEDAD ANÓNIMA COMERCIAL E INDUSTRIAL y a sus directores al momento de los hechos examinados, Sres. Guillermo Aníbal PETROCCHI, Héctor Daniel MASSUH, Rolando José AHUALLI, Daniel José MOULIÁ, Carlos Alberto Ernesto GABRIELLI y María Victoria NATTERO, de los cargos por la posible infracción a los artículos 4° incisos a.l), b.2) y c) del Capítulo II –conforme texto vigente al momento del dictado de la Resolución C.N.V. Nº 16.635-; 3° y 19 del Capítulo III; 15 del Capítulo V; y 4° del Capítulo XXI; todos de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.).
c).- Aplicar a C. DELLA PENNA SOCIEDAD ANÓNIMA COMERCIAL E INDUSTRIAL y sus directores al momento de los hechos examinados, Sres. Guillermo Aníbal PETROCCHI, Héctor Daniel MASSUH, Rolando José AHUALLI, Daniel José MOULIÁ, Carlos Alberto Ernesto GABRIELLI y María Victoria NATTERO, por la infracción acreditada a los artículos 59; 234 incisos 1º) y 2°); y 267 de la Ley Nº 19.550; 5° inciso a) y 8 inciso a) apartados IV) y V) del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001; 9° del Capítulo III; 4° y 10 inciso c.2) del Capítulo VI; 1°, 2°, 3° inciso 3º), 8° y 10 inciso a) del Capítulo XXI; 1° incisos a) y b) del Capítulo XXIII; y 11 incisos a.l), a.2), a.7), a.8), a.9) a.10), a.l1) y a.12) del Capítulo XXVI –conforme texto vigente al momento del dictado de la Resolución C.N.V. Nº 16.635-; todos de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); a los integrantes de la Comisión Fiscalizadora de C. DELLA PENNA SOCIEDAD ANÓNIMA COMERCIAL E INDUSTRIAL al momento de los hechos examinados, Sres. Carlos Humberto RUDI, Gabriela Fanny GUARNIERI, Clara Natalia MAURICIO VIDAL, Cintia Marcela ISOLA y Carlos Alberto RIZZO, por la infracción acreditada a lo dispuesto por los artículos 294 incisos 1°) y 9°) de la Ley N° 19.550; 8º inciso a) apartados IV) y V) del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001; 1° apartado a.5) del Capítulo XXIII de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 27 del Estatuto vigente de C. DELLA PENNA SOCIEDAD ANÓNIMA COMERCIAL E INDUSTRIAL; y a los integrantes del Comité de Auditoría de C. DELLA PENNA SOCIEDAD ANÓNIMA COMERCIAL E INDUSTRIAL al momento de los hechos examinados, Sres. María Victoria NATTERO, Carlos Alberto Ernesto GABRIELLI y Daniel José MOULIÁ, por la infracción acreditada a lo dispuesto por el artículo 15 del Capítulo III de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10, inciso b), de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS TRESCIENTOS CINCUENTA MIL ($350.000), y se hará efectiva, en forma solidaria, en la persona de los directores, síndicos y miembros del Comité de Auditoría antes mencionados.
d).- Que el pago de la multa mencionada en el acápite precedente deberá realizarse en la Subgerencia de Administración de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (sita en calle 25 de Mayo Nº 175, Piso 11º, de esta Ciudad, de lunes a viernes, en el horario de 10 a 15 horas, dentro de los DIEZ (10) días posteriores a la fecha en que esta Resolución quede firme (cfr. art. 10 bis, Ley N° 17.811; texto s/ Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001); en caso de que el pago se efectivice fuera del término estipulado, la mora se producirá de pleno derecho, devengándose los intereses que correspondan.
La Resolución Nº 16.861 se encuentra apelada con recurso en trámite ante la Sala D de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial.

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16843
Expte. CNV Nº 2307/08 caratulado "MORENO, GERMÁN s/ Posible O.P. irregular y/o Intermediación en la O.P. Irregular" por el cual el Directorio de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-: ARTÍCULO 1°.- ABSOLVER a los Sres. Cristian Omar ABRATTE y Germán MORENO de los cargos formulados por la presunta infracción a los artículos 1º de la Ley Nº 24.441 y 5º y 6º del Capítulo XV de las Normas -N.T. 2001 y mod.-. ARTÍCULO 2°.- Aplicar a los Sres. Cristian Omar ABRATTE y Germán MORENO, por la infracción acreditada a los artículos 16 de la Ley N° 17.811, 36 del Decreto N° 677/01, 8° del Capítulo XVII y 29 incisos b.1) y b.2) del Capítulo XXI de las NORMAS ( N.T. 2001 y mod.), la sanción de MULTA prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto N° 677/2001); la que se fija en la suma de PESOS VEINTE MIL ($20.000) en el caso del Sr. Cristian Omar ABRATTE y de PESOS DIEZ MIL ($10.000) en el del Sr. Germán MORENO.
La resolucíon N° 16.843 se encuentra apelada con recurso en trámite ante la Sala A de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial.
La multa impuesta fue confirmada por la Sala A de la Excma. Cámara de Apelaciones en lo Comercial, con fecha 23/10/2012 y se encuentra firme.

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16840
Expte. N° 102/08 rotulado "ALVAREZ Hnos. S.A.C. e I. s/ verificación afectación de fondos de las Series I y II de O.N." por la que se aplicó a ALVAREZ HNOS. S.A.C.e.I. la sanción de MULTA prevista en el artículo 10 de la Ley N° 17.811 (según art. 39, Anexo al Dto. N° 677/01), que se fijó en la suma de PESOS CIEN MIL ($ 100.000), a ser solventada solidariamente por sus directores, Sres. Antonio Constantino ALVAREZ, Ángela GARCIA PEREZ DE ALVAREZ y Mónica Noemí BLAZQUEZ - por infracción a los artículos 43 y 45 del Código de Comercio, 59 de la Ley N° 19.550, 8° apartado a) incisos IV y V y 35 del Decreto N° 677/01 y 55 del Capítulo VI de las NORMAS (NT 2001 y mod.)- ; y por su síndico Sr. Oscar Héctor TORRERO (DNI 17.410.166) - por infracción a los artículos 8° apartado a) incisos IV y V del Decreto N° 677/01, y 294 inciso 1° y 9° de la Ley N° 19.550 -.
La Resolución Nº 16.840 se encuentra apelada con recurso en trámite ante la Sala E de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial.

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16821
Expte. C.N.V. N° 1.196/2008 caratulado "BANCO FRANCÉS - FCI ACCIONES GLOBALES s/ DENUNCIA", por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
"ARTÍCULO 1º.- Absolver al Sr. Christian Ángel CAVANAGH de los cargos formulados por el presunto incumplimiento a los artículos 5°, 6°, 9°, 35 y 41 del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); 11 incisos c.31) y d.18) del Capítulo XXVI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 4º, 11 y 13 inciso b) de la Ley Nº 24.083 [en todos los casos, conforme texto vigente al momento del dictado de la Resolución C.N.V. Nº 16.031]".
"ARTÍCULO 2º.- Absolver a BBVA BANCO FRANCÉS S.A. y FRANCÉS ADMINISTRADORA DE INVERSIONES S.A. GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSION, en sus caracteres de Sociedad Depositaria y Sociedad Gerente, respectivamente, del Fondo Común de Inversiones FBA ACCIONES GLOBALES; y a sus directores titulares a la época de los hechos examinados, Sres. Jorge Carlos BLEDEL, José Manuel TAMAYO PÉREZ, Marcelo Gustavo CANESTRI, Oscar Miguel CASTRO, Javier D´ORNELLAS, Jesús GONZALVO LOZANO, Luís Bernardo JUANGO FITERO, Valentín Ignacio GALARDI, Jorge Alberto BLEDEL y Juan José ALVAREZ; de los cargos por el presunto incumplimiento a los artículos 5°, 6°, 9° del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 13 inciso b) de la Ley Nº 24.083 [en todos los casos, conforme texto vigente al momento del dictado de la Resolución C.N.V. Nº 16.031]".
"ARTÍCULO 3º.- Aplicar a BBVA BANCO FRANCÉS S.A., FRANCÉS ADMINISTRADORA DE INVERSIONES S.A. GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSION, en sus caracteres de Sociedad Depositaria y Sociedad Gerente, respectivamente, del Fondo Común de Inversiones FBA ACCIONES GLOBALES, a sus directores titulares a la época de los hechos examinados, Sres. Jorge Carlos BLEDEL, José Manuel TAMAYO PÉREZ, Marcelo Gustavo CANESTRI, Oscar Miguel CASTRO, Javier D´ORNELLAS, Jesús GONZALVO LOZANO, Luís Bernardo JUANGO FITERO, Valentín Ignacio GALARDI, Jorge Alberto BLEDEL y Juan José ALVAREZ -por la infracción acreditada a los artículos 35 y 41 del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); 11 incisos c.31) y d.18) del Capítulo XXVI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); 4º y 11 de la Ley Nº 24.083-, a los miembros del órgano de fiscalización de FRANCÉS ADMINISTRADORA DE INVERSIONES S.A. GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSION, al momento de los hechos examinados, Sres. Alberto BANDE, Gustavo Raúl MAYOL y Andrés Darío RATAUS -por la infracción acreditada a los artículos 35 del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); 4º y 10 inciso c) de la Ley Nº 24.083; y 294 inciso 9º de la Ley Nº 19.550- y a los miembros del órgano de fiscalización de BBVA BANCO FRANCÉS S.A., al momento de los hechos examinados, Sres. Mario Rafael BISCARDI, Marcelino Agustín CORNEJO y Alejandro MOSQUERA -por la infracción acreditada a las previsiones de los artículos 35 del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); 4º de la Ley Nº 24.083; y 294 inciso 9º de la Ley Nº 19.550- [en todos los casos, conforme texto vigente al momento del dictado de la Resolución C.N.V. Nº 16.031]; la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS DOSCIENTOS CINCUENTA MIL ($250.000), y se hará efectiva, en forma solidaria, en la persona de los directores y síndicos antes mencionados".
"ARTÍCULO 4º.- El pago de la multa mencionada en el artículo precedente deberá realizarse en la Subgerencia de Administración de esta COMISIÓN NACION AL DE VALORES (sita en calle 25 de Mayo Nº 175, Piso 11º, de esta Ciudad, de Lunes a Viernes, en el horario de 10 a 15 horas, dentro de los DIEZ (10) días posteriores a la fecha en que esta Resolución quede firme (conf. art. 10 bis, Ley N° 17.811; texto s/ Anexo del Decreto delegado N° 677/2001); en caso de que el pago se efectivice fuera del término estipulado, la mora se producirá de pleno derecho, devengándose los intereses que correspondan".
La Resolución Nº 16.821 se encuentra apelada con recurso en trámite ante la Sala B de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial.

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16816
Expte. C.N.V. N° 1713/2009 caratulado "CIG S.A. S/INVESTIGACIÓN (POSIBLE INFRACCIÓN ARTÍCULO 36 DEL DECRETO 677/2001)", por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-: ARTÍCULO 1º.- Aplicar a CIG S.A., y a sus directores titulares al momento de los hechos investigados, señores Oscar Enrique CORRAL y María Gabriela GALLIANO, la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto N° 677/2001)-, por la infracción acreditada a los artículos 16 de la Ley N°17.811, 2° de la Ley N°24.083, 7° del Decreto 174/93, 36 del Decreto 677/2001, 29 incisos a.4), b.1) y b.2) del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.) y 59 de la Ley N° 19.550, la que se fija en la suma de PESOS DIEZ MIL ($10.000), y que se hará efectiva en forma solidaria en la persona de los directores de CIG S.A. citados en el presente artículo.

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16807
Expte. C.N.V. N° 2.294/2008 caratulado “WORLDFABRICS S.A. s/ Verificación contable”, por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
a).- Aplicar a WORLDFABRICS S.A., y a los directores sumariados, Sres. Alan Gastón GONTMAHER, Cintia Ethel GONTMAHER, Lorena SANDOMIR, y al síndico sumariado, Sr. Jorge Alfredo DANIELEWICZ, la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10, inciso b), de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS DOSCIENTOS CINCUENTA MIL ($250.000), y se hará efectiva, en forma solidaria, en la persona de los directores y síndico antes mencionados; por la infracción constatada a lo dispuesto por los artículos 5º, inciso a), y 8º, inciso a), apartado V), ambos del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; 59, 73, 213, 238 y 249, de la Ley Nº 19.550; 43 y 44 del Código de Comercio; 24, incisos b), c.2) y c.4), del Capítulo VI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.) -conforme texto vigente al momento del dictado de la Resolución C.N.V. Nº 16.205-; 3º, incisos 7) y 11), del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.) -conforme texto vigente al momento del dictado de la Resolución C.N.V. Nº 16.205-; y 294, inciso 9º), de la Ley Nº 19.550; y
b).- Que el pago de la multa mencionada en el acápite precedente deberá realizarse en la Subgerencia de Administración de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (sita en calle 25 de Mayo Nº 175, Piso 11º, de esta Ciudad, de lunes a viernes, en el horario de 10 a 15 horas, dentro de los DIEZ (10) días posteriores a la fecha en que la Resolución C.N.V. Nº 16.807 quede firme (cfr. art. 10 bis, Ley N° 17.811; texto s/ Anexo del Decreto delegado N° 677/2001); en caso de que el pago se efectivice fuera del término estipulado, la mora se producirá de pleno derecho, devengándose los intereses que correspondan.
La Resolución Nº 16.807 se encuentra apelada con recurso en trámite ante la Sala E de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial.

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16760
Expte. CNV Nº 1364/08 caratulado “ALMA CUYANA S/POSIBLE ACTUACIÓN COMO FIDUCIARIO ORDINARIO PÚBLICO Y POSIBLE OFERTA PÚBLICA IRREGULAR” por el cual el Directorio de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió –entre otras cuestiones-: Aplicar a ALMA CUYANA S.A. y a sus directores titulares a la época de los hechos examinados, Sres. Luis Alberto FELD y Deborah GRYNHAUZ la sanción de APERCIBIMIENTO –conf. art. 10, inc. a) de la Ley Nº 17.811 (modif. por anexo integrante del Dec. 677/01), por encontrarse acreditada la infracción a los artículos 5° de la Ley N° 24.441 y 6° del Capítulo XV de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.).

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16752
Expte. C.N.V. N° 1.180/2010 caratulado “PAPEL PRENSA s/ DENUNCIA DE SINDICOS TITULARES EN REPRESENTACION DEL E.N. c/ COMITÉ EJECUTIVO”, por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió: Declarar extinguida la pretensión disciplinaria respecto del sumariado, Sr. José FERRARI, a raíz de su fallecimiento. Y, entre otras cuestiones, fijar como fecha para la celebración de la audiencia preliminar el 28/03/2012 a las 11hs.

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16723
Resolución N° 16.723 del 24-01-12, recaida en el Expte. N° 684/09 rotulado: "S/P INTERNATIONAL RATINGS LLC, SUC.ARG. S/ CALIFICACIÓN F.F. BONESI SERIES XV A XXII", por la cuál se resolvio aplicar a STANDARD & POOR´S, a sus representantes legales Sres. Eduardo Enrique REPRESAS, Alfredo Lauro ROVIRA y Marta Fernanda CASELLI, y a los miembros del Consejo de Calificación , intervinientes en los procesos de calificación examinados, Sres. Sergio FUENTES, Sebastián BRIOZZO, Sebastián LIUTVINAS, María Sol VENTURA y Sergio Adrián GARIBIAN, por la infracción acreditada a lo dispuesto en los arts. 4° y 14 y 24 del Decreto N° 656/92 (mod.Decreto N° 749/2000) y al Art. 5° del Cap. XVI de las Normas (N.T. 2001 y Mod.), la sanción de MULTA prevista en el art. 10 de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el Art. 39 del Anexo integrante del Decreto N° 677/01), la que se fija en la suma de PESOS TRESCIENTOS CINCUENTA MIL ($ 350.000) y que se hara efectiva en forma solidaria en la persona de los Representantes Legales y miembros del Consejo de Calificación citados.
La resolución CNV Nº 16.723 dictada, se encuentra apelada con recurso en trámite ante la Sala A de la Cámara de Apelaciones en lo Comercial habiéndosele asignado en sede judicial el n° 4180/2012.
La misma fue confirmada por la Sala E de la Excma. Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, en decisión que se encuentra firme.

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16720
EXPEDIENTE Nº 1126/2010 "PAPEL PRENSA S/PRESUNTAS IRREGULARIDADES EN LA INTEGRACIÓN DEL CONSEJO DE VIGILANCIA": Rechazar los recursos de reconsideración con apelación en subsidio interpuestos contra la sanción de Apercibimiento dispuesta por medio del artículo 4º de la Resolución Nº 16.619 del 11/08/2011. Hacer lugar al recurso de reconsideración revocando por contrario imperio la sanción de Apercibimiento dispuesta en el artículo 4º de la Resolución Nº 16.619 de fecha 11/08/2011".
La resolución CNV Nº 16.720 dictada, se encuentra apelada con recurso en trámite ante la Sala B de la Excma. Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial.

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16713
EXPEDIENTE Nº 245/2004 rotulado “TARRAUBELLA JORGE EDUARDO C/ TIG TARRAUBELLA INVESTMENT GROUP S/ POSIBLE OFERTA INTERMEDIACIÓN IRREGULAR DENUNCIA” por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió: ARTÍCULO 1º.- Imponer a TIG TARRAUBELLA INVESTMENT GROUP la sanción de APERCIBIMIENTO por la infracción acreditada a los artículos 16 de la Ley N° 17.811, 8° inciso a) del Capítulo XVII y 28 inciso b.1) del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod). ARTÍCULO 2º.- Regístrese y, de acuerdo con la Disposición del conductor del Sumario (fs. 36/37), la presente queda automáticamente notificada a la sumariada en la sede de este Organismo, sito en 25 de Mayo N° 175, Planta Baja, Ciudad Autónoma de Buenos Aires; notifíquese con copia autenticada de la presente a la BOLSA DE COMERCIO DE BUENOS AIRES, a los efectos de su publicación en su Boletín Diario e incorpórese en el sitio web del Organismo www.cnv.gob.a.

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16707
Expte. C.N.V. N° 377/2009 caratulado “CAMUZZI GAS PAMPEANA S.A. s/Seguimiento As. Gral. Ord. y Ext. del 31-03-09", por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-: ARTÍCULO 1º.- Aplicar a CAMUZZI GAS PAMEANA S.A., a los directores Sres. Carlos Alberto DE LA VEGA, Matías BOURDIEU, Juan O’FARRELL, Stefano BARBIERA, Pedro Hipólito SERRANO ESPELTA, Juan José MITJANS, Franco CASTAGNOLA, Damián María ALTGELT y Ramón María LANÚS, por la infracción acreditada a los artículos 59 y 73 de la Ley N° 19.550, 8° inciso a) apartados IV y V del Anexo del Decreto N° 677/2001, 9° del Capítulo III, 10 y 11 a.8) del Capítulo XXVI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); a los directores Sres. Luigi PREDIERI, Ignacio Andrés ESCUTI, Juan Manuel RIMOLDI FRAGA, Martín CAMPBELL, Gonzalo Javier FONTANA, Pablo SAN MARTÍN y Rubén SUÁREZ por la infracción acreditada a los artículos 59 y 73 de la Ley Nº 19.550, 8° inciso a) apartados IV y V del Anexo del Decreto N° 677/2001 y 10 y 11 a.8) del Capítulo XXVI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y a los miembros de la Comisión Fiscalizadora de CAMUZZI GAS PAMPEANA S.A., Sres. Fabián Gustavo MARCOTE, Luis Enrique LUCERO y Pablo Alejandro PIROVANO por la infracción acreditada a lo dispuesto por los artículos 294 incisos 1º y 9° de la Ley N° 19.550 y 33 del Estatuto Social de CAMUZZI GAS PAMPEANA S.A., la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS CINCUENTA MIL ($50.000), y que se hará efectiva en forma solidaria en la persona de los directores y síndicos de CAMUZZI GAS PAMPEANA S.A. citados en el presente artículo. ARTÍCULO 2°.- ABSOLVER al Sr. Gonzalo Carlos BALLESTER de los cargos formulados por la posible infracción a los artículos 59 y 73 de la Ley N° 19.550 y 8° inciso a) apartados IV y V del Anexo del Decreto N° 677/2001. ARTÍCULO 3°.- ABSOLVER a los miembros de la Comisión Fiscalizadora de CAMUZZI GAS PAMPEANA S.A., Sres. Fabián Gustavo MARCOTE, Luis Enrique LUCERO y Pablo Alejandro PIROVANO, del cargo formulado por la posible infracción al artículo 290 de la Ley Nº 19.550.
La Resolución Nº 16.707 se encuentra apelada con recurso en trámite ante la Sala F de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial.

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16694
Expte. N° 1741/07 rotulado: "FIDEICOMISO EN ARÁNDANOS PUBLICACIÓN DÍARIO LOS ANDES S/ INVESTIGACIÓN", por la cuál esta C.N.V. impuso sanción de APERCIBIMIENTO a INVARÁN S.A. y a sus directores titulares a la fecha de los hechos examinados, Sres. Jorge NADALÍN y Gustavo Hernán GHISOLFI, por encontrarse acreditada la infracción a los arts. 5° de la Ley N° 24.441, 5° y 6° (conf. texto vigente a la época de los hechos) del Capítulo XV de las Normas (NT 2001 y mod).

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16672
Expte. C.N.V. N° 821/2011 caratulado “SIDERAR S.A.I.C. s/ PEDIDO DE INVESTIGACIÓN ASAMBLEA DEL 15.04.11 PRESENTADA POR ANSES –FGS-”, por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
1º).- Rechazar los planteos de inconstitucionalidad y nulidad incoados en autos, por los motivos expuestos en los Considerandos de la Resolución.
2º).- Aplicar a SIDERAR SOCIEDAD ANÓNIMA INDUSTRIAL Y COMERCIAL la sanción de APERCIBIMIENTO prevista APERCIBIMIENTO prevista en el artículo 10 inciso a) de la Ley Nº 17.811 (texto sustituido por Decreto delegado Nº 677/2001); por la infracción acreditada a lo dispuesto en los artículos 59 y 73 de la Ley Nº 19.550; 8º inciso a) apartados IV y V del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; 25 del Capítulo II de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); 11 inciso a.8) del Capítulo XXVI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 294 incisos 1º) y 9º) de la Ley Nº 19.550 (por la remisión efectuada por el artículo 281 inciso g) de la Ley Nº 19.550).
La resolución CNV Nº 16.672 dictada, se encuentra apelada con recurso en trámite ante la Sala A de la Excma. Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial. Actualmente radicada ante la Sala B de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial

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16621
Expte. N° 1620/08 rotulado "CONSULTATIO S.A. s/ Análisis de operatoria 27/05/08 al 20/08/08" en la cual Directorio resolvió excluir del sumario iniciado por Resolución N° 16.582, a los Sres. Teófilo Francisco Ramón MEANA ALCONADA, Juan Patricio FURLONG y Guillermo STOK, al admitirse las excepciones opuestas de falta de legitimación pasiva manifiesta.

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16619
Expte. C.N.V. N° 1.126/2010 caratulado “PAPEL PRENSA s/ PRESUNTAS IRREGULARIDADES EN LA INTEGRACIÓN DEL CONSEJO DE VIGILANCIA”, por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
1º).- Rechazar los planteos de nulidad, falta de legitimación pasiva, cosa juzgada y prescripción de la acción incoados en autos, por los motivos expuestos en los Considerandos de la Resolución.
2º).- Aplicar a los Sres. Eduardo Alberto LOHIDOY, Gustavo Mirko SCHLOSSBERG, Hernán Pablo VERDAGUER, Diego Gabriel SIGAL, Sebastián BARDENGO y Juan Marcos PUEYRREDÓN, por la infracción acreditada al artículo 280 de la Ley Nº 19.550, la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fijó en la suma de PESOS DOSCIENTOS MIL ($200.000), y que se hará efectiva en forma solidaria en la persona de los sujetos citados en el presente apartado.
3º).- Aplicar a PAPEL PRENSA S.A.I.C.F. y de M., y a su Presidente al momento de los hechos investigados, Sr. Alberto Guillermo MAQUIEIRA, por la infracción acreditada a los artículos 59 y 8° inciso a) apartados IV) y V) del Anexo del Decreto delegado Nº 677/2001; y al síndico titular de PAPEL PRENSA S.A.I.C.F. y de M. al momento de los hechos examinados, Sr. Alberto Jorge GOWLAND MITRE, por la infracción acreditada a lo dispuesto por los artículos 294 incisos 1°) y 9°) de la Ley N° 19.550 y 8° inciso a) apartados IV) y V) del Anexo del Decreto delegado N° 677/2001; la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fijó en la suma de PESOS CINCUENTA MIL ($50.000), y que se hará efectiva en forma solidaria en la persona del Presidente de la sociedad y del síndico titular citados en el presente apartado.
4º).- Aplicar a los directores de PAPEL PRENSA S.A.I.C.F. y de M. al momento de los hechos examinados, Sres. Jorge Carlos RENDO, Julio César SAGUIER, Alejandro Alberto URRICELQUI, Héctor Mario ARANDA, Jorge Alberto BAZÁN, Guillermo GONZÁLEZ ROSAS, Martín Gonzalo ETCHEVERS, Raúl Daniel AGUIRRE SARAVIA, Beatriz PAGLIERI, Pablo Aldo CERIOLI y Eduardo Omar GALLO, por la infracción acreditada a los artículos 59 de la Ley N° 19.550 y 8° inciso a) apartados IV) y V) del Anexo del Decreto delegado Nº 677/200; la sanción de APERCIBIMIENTO -prevista en el artículo 10 inciso a) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-.
5º).- Absolver a PAPEL PRENSA S.A.I.C.F. y de M. y a sus directores titulares al momento de los hechos examinados, Sres. Alberto Guillermo MAQUIEIRA, Jorge Carlos RENDO, Julio César SAGUIER, Alejandro Alberto URRICELQUI, Héctor Mario ARANDA, Jorge Alberto BAZÁN, Guillermo GONZÁLEZ ROSAS, Martín Gonzalo ETCHEVERS, Raúl Daniel AGUIRRE SARAVIA, Beatriz PAGLIERI, Pablo Aldo CERIOLI y Eduardo Omar GALLO, del cargo por la presunta infracción al artículo 280 de la Ley Nº 19.550, por los motivos expuestos en los Considerandos de la Resolución.
6º).- Absolver a las Sras. Ana María GONZÁLEZ y Viviana Emilia OGANDO, del cargo por la presunta infracción a los artículos 294 incisos 1°) y 9°) de la Ley N° 19.550 y 8° inciso a) apartados IV) y V) del Anexo del Decreto delegado N° 677/2001, por los motivos expuestos en los Considerandos de la Resolución.
La presente Resolución ha sido aprobada con la disidencia parcial del Dr. Héctor Helman, constando los fundamentos de la misma a continuación de la Resolución.
Actualmente radicada ante la Sala C de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial.

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16608
Expte. C.N.V. N° 1885/2009 caratulado “AGROAMERICAN GROUP S.A. S/SEGUIMIENTO ASAMBLEA ORDINARIA Y EXTRAORDINARIA 29.10.09", por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
(i) Aplicar a AGROAMERICAN GROUP S.A. y a sus directores titulares al momento de los hechos investigados, Sres. Federico RODRÍGUEZ, Rodrigo ARRIAGADA, Gabriel A. FIDEL, Guillermo TRÍPOLI y Miguel URRUTIA, por la infracción acreditada a lo dispuesto por los artículos 59, 237, 240 y 242 de la Ley Nº 19.550; 8º inciso a) apartados IV y V del Anexo integrante del Decreto N° 677/2001; 4º inciso c) del Capítulo II de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.) y 11 inciso a.6) del Capítulo XXVI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y a los integrantes de la Comisión Fiscalizadora de AGROAMERICAN GROUP S.A. al momento de los hechos investigados, Sres. Andrés Leonardo VITTONE, María Carolina SIGWALD y Víctor José DÍAZ BOBILLO, por la infracción acreditada a lo dispuesto en los artículos 294 incisos 1º, 3º y 9º de la Ley Nº 19.550; y 8º inciso a) apartados IV y V del Anexo integrante al Decreto N° 677/2001; la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS CINCUENTA MIL ($50.000), y que se hará efectiva en forma solidaria en la persona de los directores y síndicos de AGROAMERICAN GROUP S.A. citados en el presente artículo.
(ii) ABSOLVER a AGROAMERICAN GROUP S.A. y a sus directores titulares al momento de los hechos investigados, Sres. Federico RODRÍGUEZ, Rodrigo ARRIAGADA, Gabriel A. FIDEL, Guillermo TRÍPOLI y Miguel URRUTIA, por la presunta infracción a lo dispuesto por el artículo 15 del Capítulo II de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.).

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16590
"PAPEL PRENSA S.A. s/verificación" (Expte.N° 1875/09), por la cual Directorio de esta CNV resolvió: (i) aplicar a PAPEL PRENSA S.A.C.I.F y M. y a sus Directores Titulares al momento de los hechos examinados, Sres. Julio César SAGUIER, Jorge Carlos RENDO, Alejandro Alberto URRICELQUI, Héctor Mario ARANDA, Alberto G. MAQUIEIRA y Guillermo GONZÁLEZ ROSAS, por la infracción acreditada a los artículos 44, 48, 54 incisos 1°, 3° y 4° del Código de Comercio; artículo 8° inciso a) apartado IV) del Anexo integrante del Decreto N° 677/2001; artículo 10 -actual artículo 9º- inciso b), b.2) del Capítulo XXIII, artículo 11 inciso a.8) del Capítulo XXVI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y artículos 59, 73 y 267 de la Ley N° 19.550; a los miembros de la Comisión Fiscalizadora, Sres. Carlos Manuel VIDAL, Alejandro Gabriel TURRI y Alberto Jorge GOWLAND MITRE, por la infracción acreditada al artículo 294 incisos 1° y 9° de la Ley N° 19.550; y a los miembros de su Consejo de Vigilancia, Sres. Saturnino HERRERO MITJANS, Alejandro Julio SAGUIER; Hernán Pablo VERDAGUER; y Carlos COLLASSO, por la infracción acreditada a los artículos 73 y 281 inciso g) de la Ley N° 19.550; la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS CUATROCIENTOS CINCUENTA MIL ($450.000), y que se hará efectiva en forma solidaria en la persona de los directores, síndicos y miembros del Consejo de Vigilancia de PAPEL PRENSA S.A. I. C. F. y M., citados en el presente artículo. (ii) aplicar al Director Titular de PAPEL PRENSA S.A. I. C. F. y M., al momento de los hechos examinados, Sr. Francisco Iván ACEVEDO por la infracción acreditada a los artículos 8° inciso a) apartado IV) del Anexo integrante del Decreto N° 677/2001; artículo 11 inciso a.8) del Capítulo XXVI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y artículos 59 y 73 de la Ley N° 19.550; la sanción de APERCIBIMIENTO -prevista en el artículo 10 inciso a) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, absolviéndolo de los restantes cargos.(iii) ABSOLVER a los Directores Titulares de PAPEL PRENSA S.A.C.I.F y M., al momento de los hechos examinados, Sres. Beatriz PAGLIERI, Pablo Aldo CERIOLI y Eduardo Omar GALLO de los cargos por la presunta infracción a los artículos 44, 48, 54 incisos 1°, 3° y 4° del Código de Comercio; artículo 8° inciso a) apartado IV) del Anexo integrante del Decreto N° 677/2001; artículo 10 -actual artículo 9º- inciso b), b.2) del Capítulo XXIII, artículo 11 inciso a.8) del Capítulo XXVI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y artículos 59, 73 y 267 de la Ley N° 19.550.
La resolución CNV Nº 16.590 dictada, se encuentra apelada con recurso en trámite ante la Sala E de la Cámara de Apelaciones en lo Comercial. Actualmente radicada ante la Sala C de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial.

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16585
Expte. C.N.V. N° 69/2009 caratulado “TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A. s/ INVESTIGACIÓN”, por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-: a).- Aplicar a TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A., y a sus directores al momento de los hechos examinados, Sres. Eduardo María OJEA QUINTANA, Diego GARZÓN DUARTE, Alain PETITJEAN, Gabriela ROSELLÓ, Carlos Arturo ORMACHEA, Ricardo MARKOUS, Muri MUHAMMAD, Marcelo BRICHETTO, Pablo José LOZADA y Alfonso Mario LAGO, por la infracción acreditada a los artículos 1º y 11 a.8) del Capítulo XXVI; 2º del Capítulo XXI; 3º, incisos 4º) y 9º), del Capítulo XXI; 20 del Capítulo XXIII (cfr. numeración vigente al momento de los hechos examinados, actualmente artículo 19 del Cap. XXIII); 9º del Capítulo III (cfr. texto vigente al momento de los hechos examinados); los Capítulos citados correspondientes a las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); 19, 21 y 24 del Estatuto Social de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A.; 5º inciso a) y 8º inciso a) apartado I) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; y 59 de la Ley Nº 19.550; Sres. Thomas MILLER y Sharon MC ILNAY, por la infracción acreditada a los artículos 3º, incisos 4º) y 9º), del Capítulo XXI; 20 del Capítulo XXIII (cfr. numeración vigente al momento de los hechos examinados, actualmente artículo 19 del Cap. XXIII); 9º del Capítulo III (cfr. texto vigente al momento de los hechos examinados); los Capítulos citados correspondientes a las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); 5º inciso a) y 8º inciso a) apartado I) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; 19 y 21 del Estatuto Social de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A.; 59 de la Ley Nº 19.550; Sr. Bernardo Julio VELAR DE IRIGOYEN por la infracción acreditada a los artículos 5º inciso a) y 8º inciso a) apartado I) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; 3º, incisos 4º) y 9º), del Capítulo XXI; 20 del Capítulo XXIII (cfr. numeración vigente al momento de los hechos examinados, actualmente artículo 19 del Cap. XXIII); 9º del Capítulo III (cfr. texto vigente al momento de los hechos examinados); los Capítulos citados correspondientes a las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); 19 y 21 del Estatuto Social de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A.; y 59 de la Ley Nº 19.550; a sus síndicos al momento de los hechos investigados, Sres. Matías María BREA, Alfredo FERNÁNDEZ QUIROGA, Juan José VALDEZ FOLLINO, Rubén Oscar VEGA, Ignacio María CASARES y Julio ABINZANO, por la infracción acreditada a los artículos 294, incisos 1º) y 9º), de la Ley Nº 19.550; a sus miembros del Comité de Auditoría al momento de los hechos examinados, Sres. Alain PETITJEAN, Alfonso Mario LAGO y Pablo José LOZADA, por la infracción acreditada a los artículos 15 inciso b) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001 y 15 del Capítulo III de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); a sus miembros del Comité de Auditoría al momento de los hechos examinados, Sres. Marco QUIROGA CORTINEZ, Marcelo BRICHETTO y Jorge Alberto IGLESIAS, por la infracción acreditada al artículo 15 del Capítulo III de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS CUATROCIENTOS CINCUENTA MIL ($450.000), y que se hará efectiva en forma solidaria en la persona de los directores, síndicos y miembros del Comité de Auditoría de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A., citados en el presente acápite; b).- Aplicar a los directores de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A. a la época de los hechos examinados, Sres. Jorge VALDEZ ROJAS y Jacques CHAMBERT-LOIR, por la infracción acreditada a los artículos 5º inciso a) y 8º inciso a) apartado I) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; 3º inciso 4º) del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 59 de la Ley Nº 19.550; Sr. Francois FAURES, por la infracción acreditada a los artículos 5º inciso a) y 8º inciso a) apartado I) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; 3º inciso 4º) del Capítulo XXI; 9 del Capítulo III (cfr. numeración vigente al momento de los hechos examinados); los Capítulos citados correspondientes a las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 59 de la Ley Nº 19.550; Sr. Francisco MEZZADRI, por la infracción acreditada a los artículos 5º inciso a) y 8º inciso a) apartado I) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; 3º inciso 4º) del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 59 de la Ley Nº 19.550; Sr. Jerome FERRIER, por la infracción acreditada a los artículos 5º inciso a) y 8º inciso a) apartado I) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; 9º del Capítulo III (cfr. texto vigente al momento de los hechos examinados) de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 59 de la Ley Nº 19.550); la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS CIENTO CINCUENTA MIL ($150.000), y que se hará efectiva en forma solidaria en la persona de los directores de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A., citados en el presente acápite; c).- Aplicar a los directores de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A. a la época de los hechos examinados, Sres. Rubén NASTA, por la infracción acreditada a los artículos 1º y 11 a.8) del Capítulo XXVI y 9º del Capítulo III (cfr. texto vigente al momento de los hechos examinados); los Capítulos citados correspondientes a las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y Sr. Ignacio María CASARES, por la infracción acreditada a los artículos 1º y 11 a.8) del Capítulo XXVI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS VEINTE MIL ($20.000), y que se hará efectiva en forma solidaria en la persona de los directores de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A., citados en el presente acápite; d).- Aplicar a los directores de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A. al momento de los hechos examinados, Sres. Jorge Alberto IGLESIAS, Santiago MARFORT, Mauricio Gerardo RUSSO, Carlos PRINCIPI, Marcelo MARTÍNEZ MOSQUERA, Marco QUIROGA CORTINEZ, Leonardo FERNÁNDEZ; por la infracción acreditada al artículo 9º del Capítulo III (cfr. texto vigente al momento de los hechos examinados) de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); la sanción de APERCIBIMIENTO -prevista en el artículo 10 inciso a) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-; e).- ABSOLVER a TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A. y a sus directores a la época de los hechos examinados, Sres. Eduardo María OJEA QUINTANA, Diego GARZÓN DUARTE, Alain PETITJEAN, Gabriela ROSELLÓ, Carlos Arturo ORMACHEA, Ricardo MARKOUS, Muri MUHAMMAD, Marcelo BRICHETTO, Pablo José LOZADA y Alfonso Mario LAGO, de los cargos por la presunta infracción a los artículos 255 y 267 de la Ley Nº 19.550; f).- ABSOLVER a los directores de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A. a la época de los hechos examinados, Sres. Jorge Alberto IGLESIAS, Santiago MARFORT y Mauricio Gerardo RUSSO, de los cargos por la presunta infracción a los artículos 20 del Capítulo XXIII (cfr. numeración vigente al momento de los hechos examinados, actualmente artículo 19 del Cap. XXIII) de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); 8º inciso a) apartado I) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; y 59 de la Ley Nº 19.550; g).- ABSOLVER a los directores de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A. a la época de los hechos examinados, Sres. Carlos PRINCIPI y Marcelo MARTÍNEZ MOSQUERA, de los cargos por la presunta infracción a los artículos 8º inciso a) apartado I) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; y 59 de la Ley Nº 19.550; h).- ABSOLVER a los directores de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A. a la época de los hechos examinados, Sres. Rubén NASTA e Ignacio María CASARES, de los cargos por la presunta infracción a los artículos 20 del Capítulo XXIII (cfr. numeración vigente al momento de los hechos examinados, actualmente artículo 19 del Cap. XXIII) de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); 21 del Estatuto Social de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A.; 8º inciso a) apartado I) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; y 59 de la Ley Nº 19.550; i).- ABSOLVER a los directores de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A. a la época de los hechos examinados, Sres. Thomas MILLER y Sharon MC ILNAY, de los cargos por la presunta infracción al artículo 255 de la Ley Nº 19.550; j).- ABSOLVER al director de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A. a la época de los hechos examinados, Sr. Bernardo Julio VELAR DE IRIGOYEN, del cargo por la presunta infracción a los artículos 24 del Estatuto Social de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A.; y 267 de la Ley Nº 19.550; k).- ABSOLVER al director de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A. a la época de los hechos examinados, Sr. Francisco MEZZADRI, del cargo por la presunta infracción al artículo 20 (cfr. numeración vigente al momento de los hechos examinados, actualmente artículo 19 del Cap. XXIII) del Capítulo XXIII de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); l).- ABSOLVER al director de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A. a la época de los hechos examinados, Sr. Marco QUIROGA CORTINEZ, de los cargos por la presunta infracción a los artículos 8º inciso a) apartado I) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; 20 del Capítulo XXIII (cfr. numeración vigente al momento de los hechos examinados, actualmente artículo 19 del Cap. XXIII) de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 59 de la Ley Nº 19.550; m).- ABSOLVER al director de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A. a la época de los hechos examinados, Sr. Leonardo FERNÁNDEZ, del cargo por la presunta infracción a los artículos 8º inciso a) apartado I) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; 20 del Capítulo XXIII (cfr. numeración vigente al momento de los hechos examinados, actualmente artículo 19 del Cap. XXIII) de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 59 de la Ley Nº 19.550; n).- ABSOLVER al director de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A. a la época de los hechos examinados, Sr. Jerome FERRIER, del cargo por la presunta infracción al artículo 3º inciso 9º) del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y ñ).- ABSOLVER a los síndicos de TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE S.A. a la época de los hechos examinados, Sres. Matías María BREA, Juan José VALDEZ FOLLINO, Rubén Oscar VEGA, Alfredo FERNÁNDEZ QUIROGA, Ignacio María CASARES y Julio ABINZANO, de los cargos por la presunta infracción a los artículos 296 y 297 de la Ley Nº 19.550.
La resolución CNV Nº 16.585 dictada, se encuentra apelada con recurso en trámite ante la Sala D de la Cámara de Apelaciones en lo Comercial.

 Parte II
 Parte I

16557
Expte. C.N.V. N° 909/2010 caratulado "AGROMETAL S.A. s/ EVENTUAL OMISIÓN AL DEBER DE INFORMACIÓN", por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
Aplicar a AGROMETAL SOCIEDAD ANÓNIMA INDUSTRIAL, y a sus directores titulares al momento de los hechos investigados, Sres. Rosana María NEGRINI, Jorge Edgardo CROVARA, Carlos Alberto NEGRINI, Carlos Ernesto RODRIGUEZ y Carlos Alberto STUTZ, por la infracción acreditada a lo dispuesto por los artículos 5º inciso a) y 8º inciso a) -apartados IV y V-, ambos del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; 73 de la Ley Nº 17.811; 3º inciso 4º) del Capítulo XXI; 10 inciso a) y 11, incisos a.8) y a.10), del Capítulo XXVI; los Capítulos citados de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 59 de la Ley Nº 19.550; a los integrantes de la Comisión Fiscalizadora de AGROMETAL SOCIEDAD ANÓNIMA INDUSTRIAL al momento de los hechos investigados, Sres. Gustavo Gabriel MORALEJO, Alejandro SÁNCHEZ y Horacio Pedro BONNAHON, por la infracción acreditada a lo dispuesto por los artículos 5º inciso a) y 8º inciso a) -apartados IV y V-, ambos del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; y 294, incisos 1º) y 9º), de la Ley Nº 19.550; y a los integrantes del Comité de Auditoría de AGROMETAL SOCIEDAD ANÓNIMA INDUSTRIAL al momento de los hechos investigados, Sres. Rosana María NEGRINI, Carlos Alberto STUTZ y Carlos Ernesto RODRIGUEZ, por la infracción acreditada a lo dispuesto por el artículo 73 de la Ley Nº 17.811; la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fijó en la suma de PESOS TRESCIENTOS MIL ($300.000), y que se hará efectiva en forma solidaria en la persona de los directores y síndicos titulares, y en la de los miembros del Comité de Auditoría, antes citados.
La resolución CNV Nº 16.557 dictada, se encuentra apelada con recurso en trámite ante la Sala A de la Cámara de Apelaciones en lo Comercial.
Se hace saber que con fecha 2 de agosto de 2012 la Sala A de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, resolvió confirmar la Resolución CNV Nº 16.557 (morigerando el importe de la multa a pesos 50.000).

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16556
Expte. C.N.V. N° 1757/2007 caratulado "MASSUH S.A. s/ SEGUIMIENTO PRESENTACIÓN DOCUMENTACIÓN CONTABLE (CIERRE 06/2008)", por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
Aplicar a MASSUH S.A. y a sus directores a la época de los hechos examinados, Sres. Rolando José AHUALLI, Daniel José MOULIA, Héctor Daniel MASSUH, Guillermo Aníbal PETROCCHI, María Eugenia MASSUH de PETROCCHI, Adolfo Alfredo BORELLI, Carlos Alberto Ernesto GABRIELLI y María Victoria NATTERO, por infracción constatada al artículo 1º incisos b) y c) –actuales incisos a) y b), respectivamente- del Capítulo XXIII de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y al artículo 8º inciso a) apartado IV) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; a los miembros del Comité de Auditoria de MASSUH S.A. a la época de los hechos examinados, Sres. Daniel José MOULIA, Carlos Alberto Ernesto GABRIELLI y María Victoria NATTERO, por la infracción constatada al artículo 15 inciso b) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; y a los síndicos de MASSUH S.A. a la época de los hechos examinados, Sres. Cintia Marcela ISOLA y Carlos Alberto RIZZO, Clara Natalia MAURICIO VIDAL, Carlos Humberto RUDI y Gabriela Fanny GUARNIERI, por la infracción constatada al artículo 294 inciso 9º) de la Ley Nº 19.550; y al artículo 8º inciso a) apartado IV) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fijó en la suma de PESOS QUINIENTOS MIL ($500.000), y se hará efectiva en forma solidaria en la persona de los directores, miembros del Comité de Auditoría y síndicos de MASSUH S.A. antes mencionados.
La resolución CNV Nº 16.556 dictada, se encuentra apelada con recurso en trámite ante la Sala F de la Cámara de Apelaciones en lo Comercial.
Con fecha 05/05/2011, la Cámara Comercial, Sala B, hizo lugar a la multa impuesta por Resolución CNV N° 16.556, a Massuh S.A., reduciendo el monto de la misma a la suma de $ 250.000

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16555
Expte. C.N.V. N° 1156/2009 caratulado “F.C.I. ROBLE AHORRO DÓLARES s/ INVESTIGACIÓN PAGO EN ESPECIE”, por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
(i).- Aplicar a HSBC ADMINISTRADORA DE INVERSIONES S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN y a sus directores titulares a la época de los hechos examinados, Sres. Alan Nicol BEATTIE, Carlos Mario GUEVARA y Marta Isabel GÓMEZ DE ORONA, y a HSBC BANK ARGENTINA S.A. y a sus directores titulares a la época de los hechos examinados, Sres. Antonio Miguel LOSADA, Gabriel Diego MARTINO, Miguel Ángel ESTEVEZ y Marcelo Luis DEGROSSI, la sanción de APERCIBIMIENTO -prevista en el artículo 35 inciso a) de la Ley Nº 24.083-, por la infracción constatada a los artículos 6º, 28, y Anexo VII del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.);
(ii).- Aplicar a los integrantes titulares del órgano de fiscalización de HSBC ADMINISTRADORA DE INVERSIONES S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN a la época de los hechos examinados, Sres. Mario Oscar KENNY, Luis Rodolfo BULLRICH y Miguel BLAQUIER, y a los integrantes titulares del órgano de fiscalización de HSBC BANK ARGENTINA S.A. a la época de los hechos examinados, Sres. Juan Santiago MOLLARD, Carlos Marcelo VILLEGAS y Juan Antonio NICHOLSON, la sanción de APERCIBIMIENTO -prevista en el artículo 35 inciso a) de la Ley Nº 24.083-, por la infracción constatada al 294 inciso 9º) de la Ley Nº 19.550;
(iii).- Absolver a HSBC ADMINISTRADORA DE INVERSIONES S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN y a sus directores titulares a la época de los hechos examinados, Sres. Alan Nicol BEATTIE, Carlos Mario GUEVARA y Marta Isabel GÓMEZ DE ORONA, y a HSBC BANK ARGENTINA S.A. y a sus directores titulares a la época de los hechos examinados, Sres. Antonio Miguel LOSADA, Gabriel Diego MARTINO, Miguel Ángel ESTEVEZ y Marcelo Luis DEGROSSI, del cargo por la presunta infracción a los artículos 44 del Capítulo XI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 4º de la Ley Nº 24.083; y
(iv).- Absolver a los integrantes titulares del órgano de fiscalización de HSBC ADMINISTRADORA DE INVERSIONES S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN a la época de los hechos examinados, Sres. Mario Oscar KENNY, Luis Rodolfo BULLRICH y Miguel BLAQUIER, y a los integrantes titulares del órgano de fiscalización de HSBC BANK ARGENTINA S.A. a la época de los hechos examinados, Sres. Juan Santiago MOLLARD, Carlos Marcelo VILLEGAS y Juan Antonio NICHOLSON, del cargo por la presunta infracción al artículo 4º de la Ley Nº 24.083.
La Resolución se encuentra firme.

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16527
"INSUMOS AGROQUÍMICOS S.A.s/ verificación de Libros contables y sociales", por la cual se dispuso aplicar sanción de MULTA ($ 20.000) que se hará efectiva en forma solidaria por: (i) los Directores Sres. Luis Santiago DELCASSÉ, José MREJEN, y Mónica ZÓMBOLO por violación a los arts. 43, 44, 48 y 54 inc. 2° del Cód. de Com. y 59, 73 y 238 de la Ley N° 19.550; y (ii) por la síndico Sra. Patricia LAMBRECHTS por infracción al art. 294 inc. 1° y 9° de la Ley N° 19.550 y RT. N° 15 de la FACPCE, Anexo I punto 1.1.a) y Anexo II punto 1 d), e) y f); y (iii) por el auditor externo Sr. Gustavo Pablo CURONE, por la infracción a la RT. N° 7 de la FACPCE (Normas de Auditoría) punto III, b.2.1., punto III, 2.5.1.2, 2.5.2 y 2.9 y Anexo I punto 1.1. a).
La resolución CNV Nº 16.527 dictada, se encuentra apelada con recurso en trámite ante la Sala C de la Cámara de Apelaciones en lo Comercial.
Con fecha 14 de febrero de 2012 se confirmó en lo sustancial la resolución CNV 16.527 apelada, aunque reduciéndose el monto de la multa impuesta a la suma de $ 10.000.

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16515
Expte. C.N.V. N° 2.285/2008 caratulado “CAPEX s/ DENUNCIA POR FERRARI, NÉSTOR DONATO s/ POSIBLE USO DE INFORMACIÓN PRIVILEGIADA”, por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-:
a).- Aplicar a CAPEX S.A.; a sus directores titulares al momento de los hechos examinados, Sres. Alejandro Enrique GÖTZ, Pablo Alfredo GÖTZ, René Helvecio BALESTRA, Enrique MONTEMAYOR y Rafael Andrés GÖTZ, por la infracción constatada a los artículos 5° inciso a), 6° y 8° inciso a) apartados I) y V) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; 2° y 3° inciso 4º) del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 59 de la Ley Nº 19.550; y a los síndicos titulares de CAPEX S.A. al momento de los hechos examinados, Sres. Norberto Luis FEOLI, Edgardo Adrián GIUDICESSI y Mario Oscar ÁRRAGA PENIDO, por la infracción constatada al artículo 294 inciso 9º) de la Ley Nº 19.550; la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)- la que se fijó en la suma de PESOS CUATROCIENTOS CINCUENTA MIL ($450.000), la que se hará efectiva en forma solidaria en la persona de los directores y síndicos titulares citados en el presente artículo;
b).- Aplicar a COMPAÑÍAS ASOCIADAS PETROLERAS S.A.; a sus directores titulares al momento de los hechos examinados, Sres. Alejandro Enrique GÖTZ, Pablo Alfredo GÖTZ, Rafael Andrés GÖTZ, Miguel Fernando GÖTZ, Herbert LIMMER, Sergio Mario RABALLO, Claudia Silvia BIASOTTI y Hugo Aníbal CABRAL, por la infracción constatada al artículo 7° del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001; y a los síndicos titulares de COMPAÑÍAS ASOCIADAS PETROLERAS S.A. al momento de los hechos examinados, Sres. Norberto Luis FEOLI, Edgardo Adrián GIUDICESSI y Mario Oscar ÁRRAGA PENIDO, por la infracción constatada al artículo 294 inciso 9º) de la Ley Nº 19.550; la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)- la que se fijó en la suma de PESOS DOSCIENTOS CINCUENTA MIL ($250.000), la que se hará efectiva en forma solidaria en la persona de los directores y síndicos titulares citados en el presente artículo; y
c).- Aplicar a INTERENERGY ARGENTINA S.A.; a sus directores titulares al momento de los hechos examinados, Sres. Alejandro Enrique GÖTZ, Pablo Alfredo GÖTZ y Rafael Andrés GÖTZ, por la infracción constatada al artículo 7° del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001; y a los síndicos titulares de INTERENERGY ARGENTINA S.A. al momento de los hechos examinados, Sres. Norberto Luis FEOLI, Edgardo Adrián GIUDICESSI y Mario Oscar ÁRRAGA PENIDO, por la infracción constatada al artículo 294 inciso 9º) de la Ley Nº 19.550; la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)- la que se fijó en la suma de PESOS DOSCIENTOS CINCUENTA MIL ($250.000), la que se hará efectiva en forma solidaria en la persona de los directores y síndicos titulares citados en el presente artículo.
La resolución CNV Nº 16.515 allí dictada, se encuentra apelada con recurso en trámite ante la Sala D de la Cámara de Apelaciones en lo Comercial.

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16513
Expte. C.N.V. N°429/2006 "César E. Bustos s/Denuncia". LA COMISION NACIONAL DE VALORES aplicó a WACHOVIA SECURITIES (ARGENTINA) LLC y a su representante legal Sr. RICARDO GOWLAND la sanción de multa por valor de PESOS DOSCIENTOS CINCUENTA MIL ($ 250.000) la que será soportada en forma solidaria por haber incurrido en oferta pública e intermediación irregular en violación a lo dispuesto a los arts. 16 y 39 de la Ley N° 17.811 , art. 8° inc. a) del Cap. XVII y arts. 1° y 8° inc. a) del Cap. XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.) y art. 36 del Decreto 677/01.
La resolución CNV Nº 16.513 allí dictada, se encuentra apelada con recurso en trámite ante la Sala B de la Cámara de Apelaciones en lo Comercial.
Con fecha 17 de mayo de 2012, la Sala B de la Cámara Comercial confirmó la resolución 16.513 morigerando el importe de la multa a pesos ciento veinticinco mil ($ 125.000), en decisión que se encuentra firme.

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16492
Expte. C.N.V. N° 1.354/2007 caratulado “TRADING Y OTROS s/ POSIBLE INTERMEDIACIÓN IRREGULAR EN LA O.P.”, por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-: a).- Aplicar en forma solidaria a los Sras. Lorena Maria ESPERÓN, Fanny Lorena KORENBERG, Giovina D´ALESSANDRO, Emilia Alejandra KORENBERG y Lorena Carmen FERNÁNDEZ, la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811-, la que se fijó en la suma de PESOS CINCUENTA MIL ($50.000), por la infracción acreditada a lo dispuesto por los artículos 16 de la Ley Nº 17.811; 36 del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; 8º inciso a) y 9º, ambos del Capítulo XVII de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y artículo 29 incisos b.1) y b.2) del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y b).- Hacer saber a las Sras. Lorena Maria ESPERÓN, Fanny Lorena KORENBERG, Giovina D´ALESSANDRO, Emilia Alejandra KORENBERG y Lorena Carmen FERNÁNDEZ, que la sanción de MULTA antes indicada, lleva implícita la obligación a cargo de las nombradas de cesar, en forma inmediata, y de abstenerse de todo ofrecimiento público, a través de cualquier medio de difusión, para operar con valores negociables y de toda actividad de intermediación en la oferta pública.
Apelada con recurso en tramite. Interviene Cámara Comercial Sala "E".
Se hace saber que con fecha 30 de septiembre de 2011 la Sala E de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, resolvió confirmar la Resolución de la CNV N° 16.492 (morigerando el importe de la multa a pesos 40.000, y reduciendo la sanción pecuniaria impuesta a Giovana D´ Alessandro a un apercibimiento).

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16491
Expte. C.N.V. N° 1642/2006, caratulado "GRUPO FINANCIERO GALICIA S.A., BANCO DE GALICIA Y BUENOS AIRES S.A. S/ PRESUNTOS INCUMPLIMIENTOS", por la cual el HONORABLE DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-: a).- Aplicar APERCIBIMIENTO a GRUPO FINANCIERO GALICIA S.A., y a sus directores al momento de los hechos denunciados, por infracción a los artículos 2°, 3° primer párrafo e inciso 4) del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.) y 5° inciso a) y 6° del Decreto N° 677/2001; b).- Aplicar APERCIBIMIENTO a BANCO DE GALICIA Y BUENOS AIRES S.A. y a sus directores al momento de los hechos denunciados, por infracción a los artículos 2°, 3° primer párrafo e inciso 4) del CapítuloXXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.) y artículos 5° inciso a) y 6° del Decreto N° 677/01; c).- Aplicar APERCIBIMIENTO a los síndicos titulares al momento de los hechos denunciados de GRUPO FINANCIERO GALICIA S.A. y BANCO DE GALICIA Y BUENOS AIRES S.A. por infracción al artículo 294 inciso 9° de la Ley N° 19.550; d).- ABSOLVER a GRUPO FINANCIERO GALICIA S.A. y a sus directores titulares al momento de los hechos examinados, de la infracción a los artículos 14, 15, 16 y 18 del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); artículos 7°, 8° y 33 del Decreto N° 677/2001, 1908 y 1198 del Código Civil, por no hallarse configurados a su respecto; e).- ABSOLVER a BANCO DE GALICIA Y BUENOS AIRES S.A. , y a sus directores al momento de los hechos examinados, de los cargos formulados por posible infracción 14, 15, 16 y 18 del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); f).- ABSOLVER a Antonio Roberto GARCÉS, Federico BRAUN, Abel AYERZA, Eduardo José ESCASANY, Enrique MARTÍN, Luis O. ODDONE, Pedro Alberto RICHARDS, Silvestre VILA MORET, Eduardo Jesús ZIMMERMANN, Sergio GRINENCO, Enrique Mariano GARDA OLACIREGUI, Daniel Antonio LLAMBÍAS, Luis María RIBAYA, Guillermo Juan PANDO, Eduardo Oscar DEL PIANO y Pablo María GARAT de los cargos formulados por posible infracción a los artículos 59 y 274 de la Ley N° 19.550, por no encontrarse configurados al respecto.

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16477
Expte. N° 1065/08 rotulado "NUEVA BOLSA DE COMERCIO DE TUCUMAN S.A. s/verificación del 14 al 18 de Julio de 2008", por la cual esta CNV impuso sanción de MULTA ($ 50.000) a NUEVA BOLSA DE COMERCIO DE TUCUMAN S.A. que debe hacerse efectiva en forma solidaria por (i) sus directores, Sres. Luís Ernesto GARRETON, Juan José RODRIGUEZ VAQUERO y Juan Manuel GARRETON, por infracción a los artículos 10, 15 -primer, segundo y tercer párrafo-, 14 -primera parte e inciso b)-, 17 -inciso a)-, 19 -inciso b) primera parte, inciso b.1) e inciso b.2-, y 22 -primer párrafo-, todos ellos del Capítulo XVIII de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.), artículo 18 -inciso a.1.6)- del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.), artículos 59, 61 y 71 de la Ley Nº 19.550, artículos 4, 43 -última parte-, 54 -apartados 1 y 3- y 67 del CÓDIGO DE COMERCIO, y puntos II.A.1.21 y II.A.2.22 del Manual de Procedimientos de NUEVA BOLSA DE COMERCIO DE TUCUMAN S.A.; (ii) su síndico Sr. Ramón Eduardo SAFE por infracción al artículo 294 -incisos 1º, 2º y 9°- de la Ley Nº 19.550; y por (iii) su auditor externo Sr. Gerardo PEÑA CRITTO por incumplimiento a RT Nº 7 de la F.A.C.P.C.E., conforme lo previsto en el artículo 14 del Anexo del Decreto N° 677/01 y en el artículo 13 del Capítulo XXIII de las NORMAS (NT 2001 y mod.).

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16464
Expte. C.N.V. N° 1.062/2008 caratulado "TELEFÓNICA MÓVILES ARGENTINA S.A. s/ Verificación de Libros Contables y Sociales / Verificación Integral de Rubros o Partidas que surgen de EE.CC.", por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-: a).- Aplicar a TELEFÓNICA MÓVILES ARGENTINA S.A. y a sus directores titulares al momento de los hechos examinados, Sres. Eduardo Fernando CARIDE, Federico Carlos Rodolfo RAVA, Mario Eduardo VÁZQUEZ y Luis Miguel GILPÉREZ LÓPEZ, por la infracción constatada a lo dispuesto por los artículos 44 del Código de Comercio; 59 de la Ley Nº 19.550; 5° y 8° inciso a) apartado IV) del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001; 10 del Capítulo I y 6° inciso a.3) del Capítulo VI, ambos de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.), y a los síndicos titulares de TELEFÓNICA MÓVILES ARGENTINA S.A. al momento de los hechos examinados, Sres. Rafael Marcelo LOBOS, Horacio Esteban BECCAR VARELA y Roberto Horacio CROUZEL, por la infracción constatada a lo dispuesto por los artículos 294 incisos 1°) y 9º) de la Ley Nº 19.550; 8° inciso a) apartado IV) del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001 y al punto 1.1.a) del Anexo I de la Resolución Técnica N° 15 de la FEDERACIÓN ARGENTINA DE CONSEJOS PROFESIONALES DE CIENCIAS ECONÓMICAS, la sanción de MULTA que se fija en la suma de PESOS CIENTO CINCUENTA MIL ($150.000)- prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-; b).- Que la sanción mencionada se hará efectiva en forma solidaria en la persona de los directores y síndicos titulares de TELEFÓNICA MÓVILES ARGENTINA S.A. al momento de los hechos examinados, Sres. Eduardo Fernando CARIDE, Federico Carlos Rodolfo RAVA, Mario Eduardo VÁZQUEZ, Luis Miguel GILPÉREZ LÓPEZ, Rafael Marcelo LOBOS, Horacio Esteban BECCAR VARELA y Roberto Horacio CROUZEL; c).- Absolver al auditor externo de TELEFÓNICA MÓVILES ARGENTINA S.A. al momento de los hechos examinados, Sr. José Gerardo RIPORTELLA, de la presunta infracción del artículo 13 –actual 12- del Capítulo XXIII de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.) y del punto B.2 y subpunto B.2.9 del Apartado III de la Resolución Técnica N° 7 de la FEDERACIÓN ARGENTINA DE CONSEJOS PROFESIONALES DE CIENCIAS ECONÓMICAS.
Apelada con recurso en tramite. Interviene Cámara Comercial Sala "C".
Conforme sentencia del 24.11.2011, que se encuentra firme a la fecha, la CNCom, Sala C, dispuso reducir la multa aplicada mediante Resolución N° 16.464 que fuera apelada, a la suma de pesos setenta y cinco mil ($ 75.000).

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16437
Expte. C.N.V. N° 1.755/2007 caratulado “C. DELLA PENNA S.A. s/ SEGUIM. PRESENTACIÓN DOCUM. CONTABLE (CIERRE 06/2008)”, por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-: Aplicar a C. DELLA PENNA S.A. la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, que se fijó en la suma de PESOS CIENTO CINCUENTA MIL ($150.000), por la infracción constatada a lo dispuesto por los artículos 1º incisos b) y c) –actuales incisos a) y b)- del Capítulo XXIII de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); 59, 274 y 294 inciso 9º) de la Ley Nº 19.550; 8º inciso a) apartado IV y 15 inciso b) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001, la que se hará efectiva en forma solidaria en la persona de sus directores, síndicos titulares y en la de los miembros de su Comité de Auditoría, en todos los casos al momento de los hechos examinados, Sres. Rolando José AHUALLI, Daniel José MOULIA, Héctor Daniel MASSUH, Guillermo Aníbal PETROCCHI, David Ronald MASSUH, Carlos Alberto Ernesto GABRIELLI, María Victoria NATTERO, Cintia Marcela ISOLA, Carlos Alberto RIZZO, Clara Natalia MAURICIO VIDAL, Carlos Humberto RUDI y Gabriela Fanny GUARNIERI.
Apelada con recurso en tramite. Interviene Cámara Comercial Sala "A".
La Sala A de la Cámara Comercial, confirmó las infracciones detectadas en la Resolución N° 16.437, morigerando el importe de la multa.

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16428
Expte. C.N.V. N° 62/2009 caratulado "RIGOLLEAU S.A. s/ VERIFICACIÓN CONTABLE", por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-: Aplicar a RIGOLLEAU S.A. la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto sustituido por el artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001)-, la que se fija en la suma de PESOS CIENTO CINCUENTA MIL ($150.000), por la infracción constatada a los artículos 48 del Código de Comercio; 10 –actual 9º- del Capítulo XXIII de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); 11 inciso a.6) del Capítulo XXVI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); 59 de la Ley N° 19.550; 8° inciso a) apartado IV) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001; 294 inciso 9°) de la Ley N° 19.550; y 15 inciso b) del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001, la que se hará efectiva en forma solidaria, en la persona de sus directores y síndicos titulares, y en la de los miembros de su Comité de Auditoría, en todos los casos al momento de los hechos examinados, Sres. Enrique Francisco CATTORINI, Humberto Omar CATTORINI, Eduardo STURLA, Carlos David WILLGING, Hugo Alberto STAUBER, Juan Carlos PEÑA, Sebastián Carlos PEÑA, Juan Carlos ISMIRLIAN y Cristian SEGAL.
Con fecha 10/04/2012, la CSJN desestimó la queja presentada por Rigolleau S.A.

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16414
Expte. N° 1948/07 rotulado "Botbol, José s/Omisión de informar hechos trascendentes - TELEFONICA HOLDING DE ARGENTINA S.A." por la cual se dispuso: (i) aplicar sanción de APERCIBIMIENTO a TELEFONICA HOLDING DE ARGENTINA S.A., sus directores, Sres. José María ALVAREZ PALLETE LOPEZ, Mario Eduardo VAZQUEZ, Juan Ignacio LOPEZ BASAVILBASO, Victor José DIAZ BOBILLO y Ernesto Jaime FERRER CANADELL por transgresión a los arts. 2°y 3° inc. 9°, del cap. XXI, 10 inc. a) y 11 del cap. XXVI de las NORMAS (NT 2001 y mod.) y 59, Ley N° 19.550; (ii) a los tres últimos nombrados en su condición de miembros del Comité de Auditoría por infracción del art. 15, inc. b), Anexo del Dto. N° 677/01, (iii) a los integrantes de la Comisión Fiscalizadora, Sres. Santiago Carlos LAZZATI, Edgardo Alejandro SANGUINETTI y Eduardo Luís LLANOS, por transgresión a los arts. 294 inc. 9°, 296 y 297, Ley N° 19.550; (iv) Absolver a TELEFONICA HOLDING DE ARGENTINA S.A. y a los directores arriba nombrados de la imputación efectuada en base al art. 5° inc. a), Dto. N° 677/01.
Con fecha 29 de octubre de 2010 el Directorio resolvió rechazar, en los términos del artículo 15 de la Ley Nº 17.811, los recursos de reconsideración presentados contra la sanción de apercibimiento y conceder los recursos de apelación en subsidio.
Apelada con recurso en tramite. Interviene Cámara Comercial Sala "C".
Conforme sentencia del 20.12.2011, que se encuentra firme a la fecha, la CNCom, Sala C, dispuso confirmar la sanción de apercibimiento aplicada mediante Resolución N° 16.414.

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16413
Expte. N° 1944/07 rotulado "Botbol, José s/ Omisión de Informar hechos trascendentes" por la cual se dispuso: (i) aplicar sanción de APERCIBIMIENTO a CELULOSA ARGENTINA S.A. y a sus directores, Sres. Nicolás CALCAGNO ORIBE, Ricardo José PEDRIDO, Gonzalo María GOÑI ALTUNA, Liberato TURINELLI DUCASSOU y Norberto Raúl VALOTTA por infracción a los arts. 2° y 3° inc. 9°, Cap. XXI, 10° inc. a) y 11, Cap. XXVI de las NORMAS (NT 2001 y mod.), y 59 de la Ley N° 19.550; (ii) a los dos últimos nombrados en su condición de miembros del Comité de Auditoría por infracción al art. 15 inc. b), Anexo del Dto. N° 677/01, (iii) y a los integrantes de la Comisión Fiscalizadora, Sres. Antonio Juan LATTUCA, Nestor Carlos Carmen GAMARRA y Alberto BANDE, por infracción a los arts. 294 inc. 9°, 296 y 297 de la Ley N° 19.550; (iv) Absolver a CELULOSA ARGENTINA S.A. y a los directores arriba nombrados de la imputación efectuada en base al art. 5° inc. a) del Dto. N° 677.01.
Con fecha 29 de octubre de 2010 el Directorio resolvió rechazar, en los términos del artículo 15 de la Ley Nº 17.811, los recursos de reconsideración presentados contra la sanción de apercibimiento, como así también el cambio de la sanción por la de advertencia.

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16388
Expte. C.N.V. N° 89/2.009 caratulado "TRANSPORTADORA DE GAS DEL NORTE (T.G.N.) s/ Negociación de los días 10, 11 y 12 de diciembre de 2.008", por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió –entre otras cuestiones-: a).- Rechazar los planteos de nulidad e inconstitucionalidad; b).- Absolver a MERRILL LYNCH PIERCE FENNER & SMITH INCORPORATED, y a su representante Daniel Cristian GONZÁLEZ, del cargo por la presunta infracción a los artículos 33 del Anexo del Decreto delegado N° 677/01, 1°, 15 -incisos b.2) y b.6)- y 27 -incisos a.1) y a.2.2.)-, todos del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2.001 y mod.).

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16382
Expte. C.N.V. N° 1.245/2007 caratulado “AUDISIO, Atilio Tomás c/ VISUAL CONSULTORA s/ OFERTA PÚBLICA IRREGULAR”, por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió –entre otras cuestiones-: A).- Aplicar al Sr. Pedro Aníbal REVOREDO la sanción de MULTA, que se fija en la suma de PESOS CIEN MIL ($100.000), conforme el artículo 10 inciso b) de la Ley Nº 17.811 (texto según artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001), por la infracción constatada a los artículos 16 de la Ley Nº 17.811; 36 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2.001; 8° inciso a) y 9° del Capítulo XVII de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 29 inciso b.1) del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); B).- Aplicar a los Sres. Ernesto Hugo REVOREDO y Daniel Alejandro CIVALE, la sanción de PROHIBICIÓN PARA EFECTUAR OFERTAS PÚBLICAS DE VALORES NEGOCIABLES, conforme el artículo 10 incisos e) de la Ley Nº 17.811 (texto según artículo 39 del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/2001), por la infracción constatada a los artículos 16 de la Ley Nº 17.811; 36 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001; 8° inciso a) y 9° del Capítulo XVII de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 29 inciso b.1) del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y C).- Absolver a los Sres. Ernesto SCHULZ y Danilo PAEZ, de los cargos por presunta infracción a los artículos 16 de la Ley Nº 17.811; 36 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/2001; 8° inciso a) y 9° del Capítulo XVII de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); y 29 inciso b.1) del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); D).- Hacer saber a los Sres. Pedro Aníbal REVOREDO, Ernesto Hugo REVOREDO y Daniel Alejandro CIVALE, que las sanciones resueltas en los artículos 1º y 2º de la Resolución C.N.V. Nº 16.382, llevan implícitas la obligación a cargo de los nombrados de cesar, en forma inmediata, de todo ofrecimiento público para operar con valores negociables y toda actividad de intermediación en la oferta pública a través de cualquier medio de difusión.
Apelada con recurso en tramite. Interviene Cámara Comercial Sala "F".
La multa impuesta fue confirmada y ha quedado firme, por la Corte Suprema de Justicia de la Nación.

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16373
Expte. C.N.V. N° 946/2.007 caratulado "BONIFACIO PAREDES c/ BANCO ITAÚ BUEN AYRE S.A. s/ CONSULTA" y Expte. C.N.V. N° 414/2.008 caratulado "FASANO, CARMELO RUBEN s/ RECLAMO POR RESCATE DE CUOTAPARTES EN FONDO REMBRANDT - BANCO ITAÚ S.A.", por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió - entre otras cuestiones -: a).- No hacer lugar a las excepciones de falta de legitimación pasiva planteada por los sumariados: Roberto Egydio SETÚBAL, Rodolfo Henrique FISCHER, Antonio Carlos BARBOSA de OLIVEIRA, Carlos Eduardo RAVENNA, Pablo Augusto ANTAO (como director titular de la sociedad gerente sumariada), Rodolfo Ángel CORVI, Luis León CASTRESANA, Emilio LANZA, Alberto FERNANDES, César Alberto BLAQUIER, Ricardo VILLELA MARINO y Gastón Alberto MOONEY, por los motivos expuestos en los Considerandos; b).- Hacer lugar a las excepciones de falta de legitimación pasiva opuestas por los sumariados Julián PAZ y Rodrigo ALVARADO URIBURU, por los motivos expuestos en los Considerandos; c).- Excluir del presente sumario a los Sres. Julián PAZ y Rodrigo ALVARADO URIBURU, por extinción de la pretensión disciplinaria; d).- Aclarar respecto del sumariado Pablo Augusto ANTAO -en su carácter de director titular de la sociedad depositaria sumariada-, que si bien el nombrado no se ha desempeñado como director titular en ejercicio de BANCO ITAÚ ARGENTINA S.A. a la época de los hechos investigados en los Exptes. Nº 946/07 y Nº 414/08, conforme surge de las constancias obrantes a fs. 199/200, fs. 232, fs. 957/961 y fs. 967, por las cuestiones mencionadas en los Considerandos, las cuales se vinculan con los efectos en que fue dictada la Resolución C.N.V. Nº 16.156, por haber sido director titular en ejercicio de la sociedad gerente sumariada en el período objeto de investigación en el Expte. Nº 946/07, continuará como sumariado en el presente procedimiento sumarial.

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16354
Expte. C.N.V. N° 814/07 , caratulado "DACSA s/Análisis evolución del precio de cotización", por la cual se resolvió aplicar a DESARROLLO DE ACUERDOS COMERCIALES S.A. y solidariamente a sus directores titulares, Sres. Jorge Alberto BARREIRO, Jorge Alberto SONZOGNI y Pablo CERSÓSIMO, la sanción de MULTA prevista en el artículo 10 de la Ley N° 17.811 (según art. 39, Anexo al Dto. N° 677/01), que se fijó en la suma de PESOS QUINIENTOS MIL ($ 500.000) por infracción a los artículos 34 y 5° inciso a) del Decreto N° 677/01; 28, incisos a.1); b.1); b.2); c.1); c.1.2); c.2.); c.2.2), 2° y 3°, inciso 30) del Capitulo XXI de las NORMAS (NT 2001 y mod.); y ABSOLVER al Sr. Ricardo Miguel PLATAS en relación al cargo por presunta infracción al artículo 294, inciso 9) de la Ley N° 19.550.
Apelada con recurso en tramite. Interviene Cámara Comercial Sala "B".
Por sentencia de fecha 23/02/2012, la CNCOM Sala B tuvo por configuradas las infracciones que dieron origen a las actuaciones que motivaron la Resolución N° 16.354 confirmando el monto de la multa impuesta en la suma de $ 500.000 (pesos quinientos mil).

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16333
Expte. C.N.V. N° 309/2.008, caratulado “PALMARES SOC. DE BOLSA S.A. (MERCADO DE VALORES DEL LITORAL) s/ Verificación Operativa”, por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-: a) Aplicar, en forma solidaria, a los Sres. Juan Julián SANCHIÑO MOLINA, Pablo Gustavo AVATI, y a la persona jurídica BONOS X PESOS S.A., la sanción de MULTA -prevista en el artículo 10, inciso b), de la Ley N° 17.811-, la que se fija en la suma de PESOS TREINTA MIL ($30.000), por la infracción acreditada de lo dispuesto por los artículos 16 de la Ley Nº 17.811, 36 del Anexo aprobado por el Decreto delegado N° 677/01; 8° del Capítulo XVII y 29, incisos a.4), b.1) y b.2), del Capítulo XXI, ambos de las NORMAS (N.T. 2.001 y mod.); y b) Hacer saber a la persona jurídica BONOS X PESOS S.A. y a los Sres. Juan Julián SANCHIÑO MOLINA y Pablo Gustavo AVATI, que la sanción antes citada, lleva implícita la obligación a cargo de los nombrados de cesar, en forma inmediata, de todo ofrecimiento público para operar con valores negociables y toda actividad de intermediación en la oferta pública a través de cualquier medio de difusión.
Apelada con recurso en tramite. Interviene Cámara Comercial Sala "A".

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16332
Expte. C.N.V. N° 946/2.007 caratulado “BONIFACIO PAREDES c/ BANCO ITAÚ BUEN AYRE S.A. s/ CONSULTA” y Expte. C.N.V. N° 414/2.008 caratulado “FASANO, CARMELO RUBEN s/ RECLAMO POR RESCATE DE CUOTAPARTES EN FONDO REMBRANDT – BANCO ITAÚ S.A.”, por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió: a) Tener por acreditada debidamente la defunción del Sr. José RODRÍGUEZ; y b) Excluir del presente sumario al Sr. José RODRÍGUEZ, por extinción de la pretensión disciplinaria a raíz de su fallecimiento.

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16312
Expte. C.N.V. N° 915/2.004, caratulado “MERCADO ÚNICO s/ ANÁLISIS AUMENTO DE VOLUMEN EN OTRAS PLAZAS”, por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió -entre otras cuestiones-: A) Aplicar a HSBC ADMINISTRADORA DE INVERSIONES S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN y a HSBC BANK ARGENTINA S.A., la sanción de MULTA, que se fija en la suma de PESOS TRESCIENTOS MIL ($300.000), prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto según art. 39 Anexo del Dto. delegado N° 677/01) por la infracción a lo dispuesto por los artículos 59 y 294, inciso 9°, de la Ley Nº 19.550; artículo 10 de la Ley N° 24.083; y artículo 34 del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/01; la que se hará efectiva en la persona de sus directores titulares a la fecha de los hechos examinados, Sres.: Christopher G. LEVY (D.N.I. N° 62.050.632); Pablo D. FERNÁNDEZ ACUÑA (D.N.I. N° 14.611.544); Marta I. GÓMEZ DE ORONA (D.N.I. N° 16.582.707); Antonio M. LOSADA (D.N.I. N° 11.293.921); David C. BUDD (D.N.I. N° 93.930.693); Marcelo L. DEGROSSI (D.N.I. N° 12.728.675); Miguel A. ESTEVEZ (D.N.I. N° 8.489.924); Gabriel D. MARTINO (D.N.I. N° 17.490.930); y en la de sus síndicos titulares a la época de los hechos examinados, Sres.: Norberto CORS (D.N.I. N° 4.705.772); Claudio BERCHOLC (D.N.I. N° 12.400.104); Gabriel SOIFER (D.N.I. N° 14.157.661); Guillermo CALCIATI (D.N.I. N° 12.946.363); Eduardo CRESPO (D.N.I. N° 12.462.351); y Héctor FILGUEIRA (L.E. N° 4.358.206); B) Aplicar a FRANCÉS ADMINISTRADORA DE INVERSIONES S.A. GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN y a BBVA BANCO FRANCÉS S.A., la sanción de MULTA, que se fija en la suma de PESOS DOSCIENTOS CINCUENTA MIL ($250.000), prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto según art. 39 Anexo del Dto. delegado N° 677/01) por la infracción a lo dispuesto por los artículos 59 y 294, inciso 9°, de la Ley Nº 19.550; artículo 10 de la Ley N° 24.083; y artículo 34 del Anexo aprobado por el Decreto delegado Nº 677/01; la que se hará efectiva en la persona de sus directores titulares a la fecha de los hechos examinados, Sres.: Ricardo A. KOMEL (D.N.I. N° 16.708.322); Valentín I. GALARDI (D.N.I. N° 16.600.977); Christián A. CAVANAGH CAMPOS (D.N.I. N° 22.808.590); Marcelo G. CANESTRI (D.N.I. N° 10.743.563); Javier J. D´ORNELLAS (D.N.I. N° 93.394.975); Jorge C. BLEDEL (D.N.I. N° 11.045.043); y Oscar M. CASTRO (L.E. N° 4.532.442); y en la de sus síndicos titulares a la época de los hechos examinados, Sres.: Santiago BENEDIT (D.N.I. N° 11.477.655); Luis A. CURUCHAGA (L.E. N° 8.503.755); Pablo F. TONINA (D.N.I. N° 16.765.404); Carlos B. SRULEVICH (D.N.I. N° 13.137.292); y Daniel CARACCIOLO (D.N.I. N° 20.203.262); C) Tener por acreditadas debidamente las defunciones de los sumariados Sres. Jorge DI BELLI y Juan Ignacio GIMENEZ ECHEVERRIA, conforme dimana de fs. 1.741/1.742vta y fs. 1.812/1.813, respectivamente; D) Declarar extinguida las pretensiones disciplinarias respecto de los sumariados Sres. Jorge DI BELLI y Juan Ignacio GIMENEZ ECHEVERRIA, por el motivo consignado en el artículo precedente; E) Hacer lugar a la excepción de incompetencia interpuesta por los sumariados HSBC ADMINISTRADORA DE INVERSIONES S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN; Christopher G. LEVY (D.N.I. N° 62.050.632); Pablo D. FERNÁNDEZ ACUÑA (D.N.I. N° 14.611.544); Marta I. GÓMEZ DE ORONA (D.N.I. N° 16.582.707); HSBC BANK ARGENTINA S.A.; Antonio M. LOSADA (D.N.I. N° 11.293.921); David C. BUDD (D.N.I. N° 93.930.693); Marcelo L. DEGROSSI (D.N.I. N° 12.728.675); Miguel A. ESTEVEZ (D.N.I. N° 8.489.924); y Gabriel D. MARTINO (D.N.I. N° 17.490.930), por los motivos expuestos en el Considerando IV de la presente; F) Absolver a los sumariados HSBC ADMINISTRADORA DE INVERSIONES S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN, a sus directores titulares a la fecha de los hechos objeto de las presentes actuaciones, Sres.: Christopher G. LEVY (D.N.I. N° 62.050.632); Pablo D. FERNÁNDEZ ACUÑA (D.N.I. N° 14.611.544); Marta I. GÓMEZ DE ORONA (D.N.I. N° 16.582.707), de la comisión de la infracción al artículo 3º, inciso 3º, del Decreto Nº 380/01, por los motivos expuestos en el Considerando IV de la presente; G) Absolver a los sumariados HSBC BANK ARGENTINA S.A., a sus directores titulares a la fecha de los hechos investigados, Sres.: Antonio M. LOSADA (D.N.I. N° 11.293.921); David C. BUDD (D.N.I. N° 93.930.693); Marcelo L. DEGROSSI (D.N.I. N° 12.728.675); Miguel A. ESTEVEZ (D.N.I. N° 8.489.924); y Gabriel D. MARTINO (D.N.I. N° 17.490.930), de la comisión de la infracción al artículo 3º, inciso 3º, del Decreto Nº 380/01, por los motivos expuestos en el Considerando IV de la presente; H) Absolver a los sumariados FRANCÉS ADMINISTRADORA DE INVERSIONES S.A. GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN, sus directores titulares a la fecha de los hechos investigados, Sres.: Ricardo A. KOMEL (D.N.I. N° 16.708.322); Valentín I. GALARDI (D.N.I. N° 16.600.977); Christián A. CAVANAGH CAMPOS (D.N.I. N° 22.808.590), de la comisión de la infracción al artículo 3º, inciso 3º, del Decreto Nº 380/01, por los motivos expuestos en el Considerando IV de la presente; I) Absolver a BBVA BANCO FRANCÉS S.A., a sus directores titulares a la fecha de los hechos investigados, Sres.: Marcelo G. CANESTRI (D.N.I. N° 10.743.563); Javier J. D´ORNELLAS (D.N.I. N° 93.394.975); Jorge C. BLEDEL (D.N.I. N° 11.045.043); y Oscar M. CASTRO (L.E. N° 4.532.442), de la comisión de la infracción al artículo 3º, inciso 3º, del Decreto Nº 380/01, por los motivos expuestos en el Considerando IV de la presente; J) Rechazar los planteos de nulidad e inconstitucionalidad interpuestos por los sumariados Sres. Ricardo A. KOMEL (D.N.I. N° 16.708.322); Valentín I. GALARDI (D.N.I. N° 16.600.977); Christián A. CAVANAGH CAMPOS (D.N.I. N° 22.808.590); Marcelo G. CANESTRI (D.N.I. N° 10.743.563); Javier J. D´ORNELLAS (D.N.I. N° 93.394.975); Jorge C. BLEDEL (D.N.I. N° 11.045.043); y Oscar M. CASTRO (L.E. N° 4.532.442), por los motivos expuestos en los Considerandos V y VI de la presente; K) Absolver a los sumariados HSBC ADMINISTRADORA DE INVERSIONES S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN, a sus directores titulares a la fecha de los hechos objeto de las presentes actuaciones, Sres.: Christopher G. LEVY (D.N.I. N° 62.050.632); Pablo D. FERNÁNDEZ ACUÑA (D.N.I. N° 14.611.544); Marta I. GÓMEZ DE ORONA (D.N.I. N° 16.582.707), de la comisión de la infracción al artículo 27, inciso c.1.2), del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2.001 y mod.), por los motivos expuestos en el Considerando XI de la presente; L) Absolver a los sumariados HSBC BANK ARGENTINA S.A., a sus directores titulares a la fecha de los hechos investigados, Sres.: Antonio M. LOSADA (D.N.I. N° 11.293.921); David C. BUDD (D.N.I. N° 93.930.693); Marcelo L. DEGROSSI (D.N.I. N° 12.728.675); Miguel A. ESTEVEZ (D.N.I. N° 8.489.924); y Gabriel D. MARTINO (D.N.I. N° 17.490.930), de la comisión de la infracción al artículo 27, inciso c.1.2), del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2.001 y mod.), por los motivos expuestos en el Considerando XI de la presente; LL) Absolver a los sumariados FRANCÉS ADMINISTRADORA DE INVERSIONES S.A. GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN, sus directores titulares a la fecha de los hechos investigados, Sres.: Ricardo A. KOMEL (D.N.I. N° 16.708.322); Valentín I. GALARDI (D.N.I. N° 16.600.977); Christián A. CAVANAGH CAMPOS (D.N.I. N° 22.808.590), de la comisión de la infracción al artículo 27, inciso c.1.2), del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2.001 y mod.), por los motivos expuestos en el Considerando XI de la presente; y M) Absolver a BBVA BANCO FRANCÉS S.A., a sus directores titulares a la fecha de los hechos investigados, Sres.: Marcelo G. CANESTRI (D.N.I. N° 10.743.563); Javier J. D´ORNELLAS (D.N.I. N° 93.394.975); Jorge C. BLEDEL (D.N.I. N° 11.045.043); y Oscar M. CASTRO (L.E. N° 4.532.442), de la comisión de la infracción al artículo 27, inciso c.1.2), del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2.001 y mod.), por los motivos expuestos en el Considerando XI de la presente.

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16310
La CNV, resolvio aplicar a ECOFUEL ARGENTINA S.A., la sanción de MULTA de Pesos CINCO MIL ($ 5.000), conforme el art. 10 de la ley N° 17.811 (texto según art. 39, Dto. N° 677/01), por la infracción acreditada a los arts. 5° de la ley N° 24.441, 5° Y 6° del Cap. XV de las NORMAS (NT 2001) y 36 del Régimen de la Oferta Pública aprobado por decreto N° 677/01, la cuál se hará efectiva en la persona de su presidente Guillermo César ALLIOT (DNI 13.411.266) y de du vicepresidente Hugo Ricardo ALONSO (DNI 16.593.585). Absolver a ECOFUEL ARGENTINA S.A. del cargo imputado por la presunta infracción al art. 16 de la Ley N° 17.811.

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16305
Se ha resuelto Desestimar el recurso de reconsideración interpuesto por Nota Nº 2003 de fecha 17 de febrero de 2010, por AUTOPISTAS DEL SOL S.A. contra los artículos 1º, 2º y 3º de la Resolución Nº 16.275 de fecha 28 de enero de 2010.

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16303
Expte. C.N.V. N° 1.196/2.007, caratulado “BULLTICK ARGENTINA s/ Posible Oferta Pública Irregular”, por la cual el DIRECTORIO de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió, entre otras cuestiones: a) Absolver a BULLTICK ARGENTINA S.A. y su presidente Sr. Diego Néstor RAFFETTI, de los cargos formulados por posible infracción de los artículos 16 y 39 de la Ley N° 17.811; 36 del Anexo del Decreto N° 677/01, y 29, inciso b.1), del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2.001 y mod.); y b) Absolver a BULLTICK CAPITAL MARKETS LP y su representante legal Sr. Marcelo ETCHEBARNE MIHANOVICH, de los cargos formulados por posible infracción de los artículos 16 y 39 de la Ley N° 17.811; 36 del Anexo del Decreto N° 677/01, y 29, inciso b.1), del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2.001 y mod.).

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16278
Expte. C.N.V. N° 1.422/2.007, caratulado: “QUICKFOOD s/ Denuncia de Carlos A. y Gastón A. MONTAGNA” por la cual el Directorio de esta C.N.V., con fecha 15/02/2.010, resolvió –entre otras cuestiones-: a) Rechazar las excepciones de falta de legitimación pasiva de fs. 587 y 598; b) Rechazar los planteos de nulidad de fs. 594vta., 606, 609 y 613vta.; c) Aplicar a QUICKFOOD S.A. la sanción de MULTA –que se fija en la suma de PESOS SETECIENTOS CINCUENTA MIL ($750.000)- prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto según art. 39, Anexo Dto. N° 677/01) por la infracción a lo dispuesto por los artículos 5° inciso a) y 8° inciso a) apartado I del Anexo aprobado por el Decreto N° 677/01; artículo 59 de la Ley N° 19.550; artículos 1º y 2° del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2.001 y mod.); artículos 1º, y 11 -a.10)- del Capítulo XXVI de las NORMAS (N.T. 2.001 y mod.); y artículo 294 inciso 9° de la Ley N° 19.550; la que se hará efectiva en la persona de sus directores titulares a la fecha de los hechos examinados, Sres. Luis Miguel BAMEULE (L.E. N° 7.374.831); Guillermo Carlos BAMEULE (D.N.I. N° 10.498.736); Adrián BAMEULE (D.N.I. N° 11.317.035); Miguel GORELIK (D.N.I. N° 11.569.177); Ernesto Luis LASNIER (D.N.I. N° 16.558.679); Jorge MOSQUERA (L.E. N° 4.530.495); Eduardo CASABAL (L.E. N° 4.423.116); Saúl Alfredo TORRES (D.N.I. N° 11.499.682), y en la de sus síndicos titulares a la fecha de los hechos examinados, Sres. Héctor Guillermo SÁNCHEZ (D.N.I. N° 12.714.432); y Jorge Joaquín SAURI (D.N.I. N° 10.111.185); d) El pago de la multa deberá realizarse en la Subgerencia de Administración de esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (sita en calle 25 de Mayo Nº 175, Piso 11 de esta Ciudad, de lunes a viernes en el horario de 10 a 15 hs.) dentro de los DIEZ (10) días posteriores a la fecha en que esta Resolución quede firme (conf. art. 10 bis, Ley N° 17.811; texto s/ Anexo Dto. N° 677/01). En caso de que el pago se efectivice fuera del término estipulado la mora se producirá de pleno derecho, devengándose los intereses correspondientes; e) Declarar extinguida la pretensión disciplinaria respecto del sumariado Sr. Rafael José GIAMBARTOLOMEI con motivo de su fallecimiento, lo cual fue debidamente acreditado en autos; y f) Absolver a los sumariados QUICKFOOD S.A., Luis Miguel BAMEULE; Guillermo Carlos BAMEULE; Adrián BAMEULE; Miguel GORELIK; Ernesto Luis LASNIER; Jorge MOSQUERA; Eduardo CASABAL; y Saúl Alfredo TORRES, de los cargos formulados por posible infracción a los artículos 902 y 1.198 del Código Civil.
Apelada con recurso en tramite. Interviene Cámara Comercial Sala "E".

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16275
Se aplicó a AUTOPISTAS DEL SOL S.A. la sanción de apercibimiento prevista en el artículo 10 inciso a) de la Ley Nº 17.811, por la infracción acreditada a los artículos 1° y 2° de la Ley Nº 22.169; 27 del Decreto N° 156/89; 61 y 294 incisos 1° y 9° de la Ley N° 19.550; 23 inciso c) y 24 del Capítulo V de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.); 43, 44 y 45 del Código de Comercio; 15 inciso g) del Anexo aprobado por Decreto N° 677/01, y Resolución Técnica N° 7, punto III, B.2.1, B.2.5.1.1., B.2.5.1.2., B.2.5.2. y B.2.5.3. de la Federación Argentina de Consejos Profesionales de Ciencias Económicas.-

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16255
Expte. N° 1419/08 rotulado "MERCADO DE VALORES DEL LITORAL S/ POSIBLE OFERTA PÚBLICA IRREGULAR", por la cuál se resolvio aplicar sanción de APERCIBIMIENTO a LIBCAMP SRL y a sus gerentes Sres. Adrián Marcelo CÁMARA y Zunilda SANDOVAL, por infracción a los arts. 16 de la ley N° 17.811, 2° de la Ley N° 24.083, 6° y 7° del decreto N° 174/93 y 19 y 36 del Anexo del Decreto N° 677/01.

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16211
“ALPARGATAS S.A. s/seguimiento posible venta paquete accionario”, por la cual se RESOLVIÓ aplicar MULTA a ALPARGATAS SOCIEDAD ANÓNIMA INDUSTRIAL Y COMERCIAL – fijada en la suma de $ 1.000.000 – por la infracción constatada a los deberes de informar hechos relevantes, de lealtad, de obrar con la diligencia de un buen hombre de negocios, y de fiscalización de los órganos de control, según arts. 59 y 281 inc. a) y g), Ley N° 19.550; art. 77, Ley N° 17.811 (texto incorporado por art. 42, Anexo Dto. N° 677/01); arts. 5° inc. a), 8° inc. a) ap. I, IV y V, 15, inc. d) y g), Anexo Dto. N° 677/01; 1°, 2° y 3° primer párrafo e inc. 3), Cap. XXI de las NORMAS; importe que se hará efectivo en la persona de los directores titulares a la época de los hechos examinados, Sres. SCAPPARONE, LOPEZ MAÑAN, BOILINI, FRANKE, MCKISSICK, BASALDUA y LOPEZ SECO; los miembros de su comité de auditoría a la época de los hechos examinados Sres. RAMIREZ CALVO, RAMIREZ y MANZANO CORNEJO; y miembros de su Consejo de Vigilancia, Sres. COSSIO (h), FERNANDEZ ORO e INCERA.- A su vez se resolvió ABSOLVER a S?O PAULO ALPARGATAS S.A., LONG BAR ARGENTINA LLC, NEWBRIDGE LATIN AMERICA LP y THE BANK OF NEW YORK de los cargos formulados.

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16180
"HSBC BANK ARGENTINA S.A. s/ Verificación" (Expte. C.N.V. Nº 264/2.008), por la cual esta COMISIÓN NACIONAL DE VALORES (C.N.V.) resolvió, entre otras cuestiones:
a) Aplicar a HSBC BANK ARGENTINA S.A., la sanción de MULTA -que se fija en la suma de PESOS TRESCIENTOS CINCUENTA MIL ($350.000)- prevista en el artículo 10 inciso b) de la Ley N° 17.811 (texto según art. 39 Anexo del Decreto delegado N° 677/01) por la infracción constatada a lo dispuesto por los artículos 33 inciso 2º, 48, 52 y 54 del Código de Comercio; artículo 25 inciso a) del Capítulo II de las NORMAS (N.T. 2.001 y mod.); artículos 59 y 61 de la Ley N° 19.550; artículos 1º inciso c) y 2° de la Ley N° 22.169; artículos 23 y 24 del Capítulo V, 10 inciso c) del Capítulo VI y 27 del Capítulo XV, de las NORMAS (N.T. 2.001 y mod.); artículo 65 de la Ley N° 17.811 (texto mod. por Anexo del Decreto delegado N° 677/01); y artículos 260 y 294 inciso 9° de la Ley N° 19.550; la que se hará efectiva en la persona de sus directores titulares a la fecha de los hechos examinados, Sres. Antonio Miguel LOSADA (DNI N° 11.293.921), Gabriel Diego MARTINO (DNI N° 17.490.930), Marcelo Luis DEGROSSI (DNI N° 12.728.675), Miguel Ángel ESTEVEZ (DNI N° 8.489.924), Simon Christian MARTIN (pasaporte británico N° 740.171.942), Trevor Roland GANDER (pasaporte irlandés N° 500.297.757), Yousseff Asaad NASR (pasaporte EE.UU. N° 112.667.734), Patrick Gerard FLYNN (pasaporte irlandés N° 5.046.340), Collin M. GUNTON (pasaporte británico N° 761.044.611), David Charles BUDD (DNI N° 93.930.693), Guillermo César SAVIGNANO (DNI N° 13.245.882), Christian POPESCU (DNI N° 13.025.242), Jonathan James CALLADINE (DNI N° 93.959.231), Joaquín COSTA (DNI N° 17.075.802), Alberto SILVA MUÑOZ (DNI N° 93.988.756) y Alexander Andrew FLOCKHART (PASAPORTE BRITÁNICO N° 704.998.289); y en la de sus síndicos titulares a la época de los hechos examinados, Sres. Marcelo Carlos VILLEGAS (DNI N° 17.106.095), Juan Antonio NICHOLSON (DNI N° 7.602.869) y Juan Santiago MOLLARD (DNI N° 13.120.514);
b) Absolver a HSBC BANK ARGENTINA S.A. y a sus directores titulares a la época de los hechos examinados, Sres. Antonio Miguel LOSADA (DNI N° 11.293.921), Gabriel Diego MARTINO (DNI N° 17.490.930), Marcelo Luis DEGROSSI (DNI N° 12.728.675), Miguel Ángel ESTEVEZ (DNI N° 8.489.924), Simon Christian MARTIN (pasaporte británico N° 740.171.942), Trevor Roland GANDER (pasaporte irlandés N° 500.297.757), Yousseff Asaad NASR (pasaporte EE.UU. N° 112.667.734), y Patrick Gerard FLYNN (pasaporte irlandés N° 5.046.340), del cargo formulado por posible infracción al artículo 45 del Código de Comercio, por los fundamentos expuestos en el Considerando IX de la Resolución antes citada; y
c) Absolver al auditor externo de HSBC BANK ARGENTINA S.A. a la época de los hechos examinados, Sr. Claudio Norberto BERCHOLC (DNI N° 12.400.104), del cargo formulado por posible infracción a los artículos 11, 12 y 13 del Capítulo XXIII de las NORMAS (NT 2001 y mod.) y del punto III, ap. B) 2.5.2. y 2.9. de la Resolución Técnica Nº 7 de la Federación Argentina de Consejos Profesionales de Ciencias Económicas, por los fundamentos expuestos en el Considerando X acápite c) de la Resolución ut-supra aludida.
Mediante Nota Cargo C.N.V. N° 12.790 de fecha 09/09/2.009, los sumariados HSBC BANK ARGENTINA S.A., Antonio Miguel LOSADA, Gabriel Diego MARTINO, Marcelo Luis DEGROSSI, Miguel Ángel ESTEVEZ, Trevor Roland GANDER, Collin M. GUNTON, David Charles BUDD, Guillermo César SAVIGNANO, Christian POPESCU, Jonathan James CALLADINE, Alexander Andrew FLOCKHART, Marcelo Carlos VILLEGAS, Juan Antonio NICHOLSON y Juan Santiago MOLLARD, interpusieron recurso de apelación contra la Resolución antes aludida.
Con fecha 22 de diciembre de 2011, la Sala D de la Cámara Comercial confirmó dicha resolución morigerando el importe de la multa a pesos doscientos mil ($200.000), en decisión que se encuentra firme.

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16116
"ASESORES DE INVERSIONES.COM s/posible oferta pública irregular", en la cual se aplicó MULTA a ASESORES DE INVERSIONES SRL y al Sr. Federico LAMBERT, en su caracter de socio gerente, por haber realizado oferta pública irregular en contravención a los arts. 16 de la Ley 17.811, 8° inc. a), Cap. XVII y 28 inc. b.1) del Cap. XXI de las NORMAS (NT 2001), 5° de la Ley 24.441 y 5° inc. e) del Cap. XV de las NORMAS (NT 2001); y se los absolvió del cargo con sustento en el art. 9° del Cap. XVII de las NORMAS (NT 2001). A su vez se decretó la ABSOLUCION de todos los cargos al Sr. Sergio CARRETERO, por ser ajeno a ese régimen de especial sujeción, y no pudo advertir que sus servicios como programador de una página de Internet registrada a su nombre, infringían la normativa.

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16099
EDIAR S.A. s/ seguimiento venta paquete accionario. EDIAR S.A.E.C.I.yF., sus directores y síndicos titulares y grupo adquirente de su paquete de control. Absolución. Régimen informativo en ofertas públicas de adquisición. Oportunidad de la divulgación de información.

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16071
MICHEL, Oscar Alfredo s/posible intermediación irregular en la oferta pública", por la cual se impuso sanción de APERCIBIMIENTO al Sr. Oscar Alfredo MICHEL por la demora incurrida en hacer cesar la publicidad irregular en la Web luego de la intimación que le fuera cursada; en infracción a los arts. 16 Ley N° 17.811, 8° inc. a) del Cap. XVII y 28 inc. b.1) del Cap. XXI de las NORMAS; y se lo absolvió del cargo en relación al art. 9° del Cap. XVII de las NORMAS.

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16043
Se aplicó MULTA en forma solidaria a ACINDAR S.A. y a sus directores titulares e integrantes del Consejo de Vigilancia a la época de los hechos, por infracción constatada a los artículos 5° inciso a) y 8° del Anexo Dto. N° 677/01, y arts. 59 y 281 inc. a) y g) de la Ley N° 19.550; con sustento en que ACINDAR permaneció inactiva frente a la trascendencia que tuvo el rumor relativo a una OPA, y sus respuestas ante requerimientos de la BCBA fueron insuficientes; que ACINDAR - sociedad blanco de una OPA por empresas de su propio grupo - no fué diligente en la preparación y divulgación de la información, ni en sus aclaraciones o rectificaciones que precisaba el mercado; que los integrantes del Consejo de Vigilancia no verificaron que los directores adoptaran medidas adecuadas en la preparación de las respuestas brindadas.
La Sala B de la Excma. Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, resolvió con fecha 31 de agosto de 2010, revocar la sanción de multa aplicada por la COMISIÓN NACIONAL DE VALORES y modificarla por la sanción de apercibimiento.

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16042
ROSARIO ADMINISTRADORA SOCIEDAD FIDUCIARIA S.A.

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16007
PABLO TELL s/denuncia via e-mail ( N° 258/07), "TELL, Pablo s/averiguación" (N° 262/07) y "www.vivalabolsa.com.ar S/seguimiento" (N° 455/07), en relación a los cuales se impuso sanción de multa de $ 5.000 a cada uno de los Sres. Francisco MANCUSO y Matías WALKOSKI, por haber realizado oferta pública irregular y, en su caso, como titular del sitio web mediante el cual se desarrollo la operatora.
El Recurso de Apelación interpuesto fue resuelto por la Sala "E" de la Excelentísima Cámara de Apelaciones en lo Comercial con fecha 03.09.09. La sala compartió el dictamen fiscal de fecha 27.07.09 y resolvió admitir los agravios y revocar la decisión apelada.

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15998
Se aplicó al Sr. Omar Alberto RUSSO la sanción de apercibimiento prevista en el artículo 10 inciso a) de la Ley Nº 17.811, por la infracción constatada a los artículos 16 de la Ley Nº 17.811 8º inciso a) y 9º del Capítulo XVII de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.)

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15988
Expte. N° 752/07 rotulado "DESARROLLO DE ACUERDOS COMERCIALES S.A. (DACSA) S/ deber de informar", por la cual se sancionó con MULTA de $ 200.000 a DACSA, a sus directores Sres. Jorge Alberto BARREIRO, Jorge Alberto SONZOGNI y Pablo CERSÓSIMO, y al síndico Sr. Ricardo Miguel PLATAS, en forma solidaria. La Resolución RECHAZÓ planteos de NULIDAD DEL SUMARIO, INCOMPETENCIA de la CNV e IRREGULARIDAD DE PROCEDIMIENTOS, y tuvo por acreditada la INOBSERVANCIA en el SUMINISTRO DE INFORMACION; FALTA DE DILIGENCIA EN EL MANEJO Y CONTROL DE ENDEUDAMIENTO de una PYME, como también la RESPONSABILIDAD DEL SINDICO.

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15966
Se aplicó multa a B.V. EMPRENDIMIENTOS S.A. y a su representante, Sr. Mario ROSSINI por la infracción constatada a los artículos 16 de la Ley Nº 17.811 (acerca de la realización de oferta pública), 8º inc. a) del Capítulo XVII de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.) acerca de la registración de entidades autoreguladas, arts. 1º, 24 y 28 inc b) del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.) acerca de la transparencia en la oferta pública y 36 del Anexo del Dto. Nº 677/01 acerca de la prohibición de la intervenir en la oferta pública de forma no autorizada.

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15962
Se sanciona al Sr. Iñaki Laburu con multa que se fija en pesos cinco mil ($ 5000) por la infracción constatada al art. 16 de la Ley Nº 17.811 acerca de la realización de oferta pública, art. 8 inc. a) del Capítulo XVII de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.) , art. 9 del Capítulo XVII de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.) y el art. 28 inc. b) 1) del Capítulo XXI de las NORMAS (N.T. 2001 y mod.) acerca de la autorización que requieren los intermediarios en la oferta pública.

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15938
BOLSA DE COMERCIO DE CATAMARCA s/constatación del 31/07/08 por la cual se desestimó la nulidad impetrada contra la Res.inicial N° 15.652; se aplicó sanción de APERCIBIMIENTO a todos los sumariados por haberse acreditado publicidad sobre actividad de oferta pública irregular en infracción a los arts. 16 y 28 de la Ley N° 17.811 y 1°, 24 y 28 inc. b.1) del Cap. XXI de las NORMAS (NT 2001), y se los absolvió respecto del cargo con sustento en el art. 8 inc. a) del Cap. XVII de las NORMAS (NT 2001) por ser la sociedad sumariada una entidad autoregulada y no un intermediario registrado en ella.

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15917
DROGUERIA MAGNA S.A. s/calificaciones de riesgo O.N por la cual se aplicó sanción de SUSPENSIÓN por el término de ONCE meses a contar desde la suspensión preventiva dispuesta por el art. 1° de la Res. 15.690 del 03/08/07; con sustento en que los directores y síndicos de la sumariada no respondieron a las reiteradas intimaciones cursadas a los fines de que informasen las medidas adoptadas para regularizar la falta de una de sus calificadoras.

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15865
BERGER, ARIEL IGNACIO S/ RECLAMO POR DEMORA DE CITIBANK N.A EN SUS LIQUIDACIONES.

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15862
Expte. 553/07 rotulado "PUBLICACION AMBITO FINANCIERO- INVERSORES ALTA RENTABILIDAD s/posible oferta irregular", en la cual se aplicó MULTA a Pablo AVATI por realizar oferta pública irregular.
Resolución confirmada.

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15856
Expte.710/07 rotulado "EUROMAYOR S.A. DE INVERSIONES S/análisis de dictámenes", en la cual se impuso MULTA de $ 20.000 a EVALUADORA LATINOAMERICANA S.A. CALIFICADORA DE RIESGO a sus directores, miembros del Consejo de Calificación y síndico, por incumplimiento del Manual de Procedimientos. La multa se pagó el 21/04/08.

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15777
EXPTE. Nº 870/03 - "BOTBOL, José s/denuncia c/TELEFONICA HOLDING DE ARGENTINA S.A. - Balance al 31/12/00".
MULTA a TELEFONICA HOLDING DE ARGENTINA S.A., directores y síndicos, por infringir normativa sobre registración contable de operaciones, retribución de directores y atribuciones de la asamblea de accionistas.

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15723
EQUITY TRUST COMPANY (Argentina)S.A. s/ verificación contable", (expte. 1262/06) con sanción de apercibimiento por incumplimiento de los arts. 43, 44 y 45 del C.Com.; y absolución respecto del auditor externo.
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial Sala C con fecha 31 de octubre de 2008. La Sala compartió el Dictamen Fiscal del 12 de agosto de 2007 y resolvió rechazar el recurso de apelación y confirmar la resolución de la Comisión Nacional de Valores Nº 15.723

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15646
REPSOL YPF S.A.
Expte Nº 1612/05 "REPSOL YPF S.A. S/ DEBER DE INFORMAR ART. 10 CAP XXI DE LAS NORMAS (AÑO 2001) APERCIBIMIENTO a REPSOL YPF. S.A. y a su representante legal al momento de los hechos Dr. José María RANERO DIAZ.

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15645
EXPTE. Nº 1446/03 - "Ana Mariel CHIARELLO s/denuncia 1784 S.A. y BANK BOSTON".
RECHAZA EXCEPCIONES DE FALTA DE LEGITIMACION PASIVA E INCOMPETENCIA. MULTA POR INFRACCIONES AL REGLAMENTO DE UN FCI., Normas del COD.CIVIL sobre el MANDATO y del COD. DE COMERCIO sobre CONSERVACION DE DOCUMENTOS.

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15631
Expte. Nº 116/99 "KUNZ, Eugenio A. y Otros s/ cuestionamiento Fusión J. MINETTI S.A. - CORCEMAR S.A. y Asamblea, y al cumplimiento del deber de información ocasional.
Sumario instruido por posibles incumplimientos al deber de: 1) Información ocasional, periódica y relevante; 2) Obligación de adquirentes y enajenantes de presentar declaraciones juradas de adquisición o enajenación de acciones superiores al 5%; 3) Omisión de informar cambios de tenencias accionarias de los grupos de control; 4) Incumplimientos y retardo en presentación de declaraciones juradas de accionistas, directores y gerentes de JUAN MINETTI S.A.; y 5) Incumplimiento en la presentación de nóminas de directores, administradores, síndicos y miembros del consejo de vigilancia.
RESUELTO con ABSOLUCIÓN y APERCIBIMIENTO.

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15611
CARLOS CASADO S.A.
Apercibimiento a CARLOS CASADO S.A., a los integrantes del Directorio y a los integrantes del Consejo de Vigilancia, a la época de los hechos examinados.
Los sumariados interpusieron recurso de reconsideración que fué desestimado por Resolución Nº 15.643 de 24 de mayo de 2007.

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15569
MAGISTER/BANKWATCH CALIFICADORA DE RIESGO S.A.
Declarar la PRESCRIPCIÓN DE LA ACCIÓN que dio inicio al sumario instruido por Resolución Nº 12.985 del 02 de setiembre de 1999 contra "MAGISTER /BANKWATCH CALIFICADORA DE RIESGO S.A. - ahora "MOODY'S LATIN AMERICA CALIFICADORA DE RIESGO S.A." - por haber transcurrido desde el inicio del sumario el plazo de prescripción de SEIS (6) AÑOS aplicable en el caso.

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15560
Mercado de Valores de Rosario S.A. S/ SUMARIO incumplimiento arts. 37 y 48 de la ley 17.811.
APERCIBIMIENTO por FALTA DE CELERIDAD EN APLICAR MEDIDAS CORRECTIVAS A DOS INTERMEDIARIAS. Deberá a su vez actualizar disposiciones relativas a las ordenes de terceros.

La Resolución Nº 15.587- DESESTIMA RECURSO DE RECONSIDERACIÓN INTERPUESTO CONTRA LA RESOLUCIÓN Nº 15.560. CONFIRMA SANCIÓN DE APERCIBIMIENTO APLICADA.RECHAZA RECURSO DE APELACIÓN EN SUBSIDIO.
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15539
HULYTEGO S.A. - BLUE NAVY S.A.
Multa $36.000 y $60.000, respectivamente, a cargo de los miembros de los órganos de administración y fiscalización.

DEBER DE INFORMAR. OMISION DE PROMOVER OFERTA PUBLICA DE ADQUISICIÓN DE ACCIONES
El recurso de apelación interpuesto, fue resuelto por la Sala "D" de la Excma. Cámara de Apelaciones en lo Comercial , con fecha 17.11.08, que hizo suyo el Dictamen Fiscal de fecha 04.06.08.
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15536
Resolución Disciplinaria Final
Apercibimiento BANCO RIO DE LA PLATA S.A. por sí y en su carácter de representante en Argentina de THE BANK OF NEW YORK - MULTICANAL S.A. OBLIGACIONES NEGOCIABLES - Representante del Fiduciario ((artículos 1197, 1198, 1904 y 1905 del Código Civil y 13 LON)

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15488
Expte. Nº 28/00 -
CAM SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN e ING BANK N.V. - Sucursal Argentina - ABSOLUCIÓN - Situación de Crisis

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15424
BANCO HIPOTECARIO S.A.
Expte. N° 211/05 "BANCO HIPOTECARIO S.A. s/Dispensa de informar".
Rechazo de excepción de "Falta de Legitimación Pasiva" - Absolución.
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15382
VALUE CALIFICADORA DE RIESGO S.A.
Multa $ 60.000 a cargo de los miembros del consejo de calificación, directores y síndico a la época de los hechos.-
PLANTEO DE INCONSTITUCIONALIDAD DECRETO N° 656/92 - PRESENTACIÓN EXTEMPORANEA DICTÁMENES DE CALIFICACIÓN - FALTA DE ANTICIPACIÓN DEL DICTAMEN DE CALIFICACIÓN- DEBER DE DILIGENCIA: INOBSERVANCIA - SANCION: GRADUACIÓN. REINCIDENCIA.   Los sumariados interpusieron recurso de reconsideración que fue resuelto por Resolución Nº 15398
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15369
BOTBOL, JOSE S/DENUNCIA RESPECTO DE CEI CITICORP HOLDINGS S.A. Y OTROS
Infracción artículo 261 LSC, Apercibimiento.
Los sumariados interpusieron recurso de reconsideración que fue resuelto por Resolución N° 15420.
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15368
PELLEGRINI S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSION.
APERCIBIMIENTO. ADVERTENCIA ABSOLUCIÓN."FCI PELLEGRINI ACCIONES y FCI PELLEGRINI INTEGRAL". PELLEGRINI S.A. GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN.BANCO DE LA NACIÓN ARGENTINA. MANIPULACIÓN DE PRECIOS. ARTS. 27 CAP. XXI DE LAS NORMAS (N.T. 2001) 59 LEY N° 19.550 y 4° IN FINE LEY N° 24.083.
Los sumariados interpusieron recurso de reconsideración que fue resuelto por Resolución Nº 15426. Los sumariados interpusieron recurso de queja.
El recurso de queja planteado fue admitido y resuelto, previo Dictamen Fiscal, por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial Sala B con fecha 12 de diciembre de 2006, que declaró la inconstitucionalidad de los art. 14 y 15 de la ley 17811.
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15355
VISUAL CONSULTORA
Intermediación irregular en la negociación de títulos valores negociables.
VISUAL CONSULTORA y Dr. Pedro A. REVOREDO
Sanción: PROHIBICIÓN PARA EFECTUAR OFERTAS PÚBLICAS DE VALORES NEGOCIABLES, QUE LLEVA IMPLÍCITA LAS OBLIGACIONES DE CESAR EN FORMA INMEDIATA CON LAS PUBLICACIONES EFECTUADAS Y TODA ACTIVIDAD DE INTERMEDIACIÓN EN LA OFERTA PÚBLICA A TRAVÉS DE CUALQUIER MEDIO DE DIFUSIÓN.
El recurso de apelación interpuesto, previsto en el art. 14 de la Ley 17.811, fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial. Sala E. con fecha 23 de febrero de 2007. El Tribunal comparte el Dictamen Fiscal previo, de fecha 5 de febrero de 2007 de la resolución apelada.
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15335
STANDARD & POOR'S
MULTA de PESOS VEINTE MIL ($ 20.000.-) en forma solidaria que será solventada por los directores y miembros del consejo de calificación de STANDARD & POOR´S INTERNATIONAL RATING LLC. SUCURSAL ARGENTINA, a la época de los hechos investigados, por infracción acreditada al artículo 4º del Cap. XVII de las NORMAS (N.T. 2001).
OMISIÓN DE APLICAR EL MANUAL DE PROCEDIMIENTOS REGISTRADO ANTE ESTA CNV, OTORGANDO UNA CALIFICACIÓN SUPERIOR A LA ALLÍ ESTABLECIDA, EN EL CASO DE UNA CALIFICACIÓN DE RIESGO DE OBLIGACIONES NEGOCIABLES QUE NO TENÍA OPINIÓN DE LOS AUDITORES SOBRE LOS ESTADOS CONTABLES. RESPONSABILIDAD DE LA SOCIEDAD CALIFICADORA DE RIESGO.
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15299
STANDARD & POOR’S INTERNATIONAL RATINGS LTD. ARGENTINA.
Absolución s/ posible infr. art.4º, 5º, 7º incs. a) y b) y 12 del entonces Cap. XII de las NORMAS (N.T. 1997) y arts. 4º, 6º inc. h), 10 (sustituídos por Decreto Nº749/00), 13 y 24 del Decreto Nº656/92).
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15286
MAGISTER/BANKWATCH CALIFICADORA DE RIESGO S.A.
Apercibimiento.
CALIFICACIÓN DE RIESGO DE UNA EMISIÓN DE OBLIGACIONES NEGOCIABLES CON INFORMACIÓN CONTABLE DESACTUALIZADA.
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15282
FITCH ARGENTINA CALIFICADORA DE RIESGO S.A.
MULTA: VEINTE MIL PESOS ($ 20.000.-) Incumplimiento del Manual de Procedimientos - Abstención de opinión - Responsabilidad de la sociedad calificadora de riesgo y de los administradores.
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15276
MERCADO DE VALORES DE CORDOBA S.A.
ABSOLVER de los cargos formulados por presuntas operaciones "prediseñadas" por no haberse comprobado manipulación de precios.
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15275
RATTO HUMPREYS CALIFICADORA DE RIESGO S.A.
ABSOLUCIÓN de los cargos formulados por haberse cancelado la Primera Serie de Obligaciones Negociables durante diciembre de 1998 y por no haberse emitido la Segunda Serie - Falta de perjuicio.
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15269
FITCH ARGENTINA CALIFICADORA DE RIESGO S.A.
RECHAZO DE DEFENSA DE NULIDAD - APERCIBIMIENTO como continuadora de DUFF & PHELPS DE ARGENTINA CALIFICADORA DE RIESGO S.A. Calificar con balances desactualizados - Omisión de ponderar hechos sobrevinientes que obligaba a actualizar la calificación - Atraso en el plazo máximo para calificar - Incumplimiento al deber de actuar como "buen hombre de negocios" - Síndicos: incumplimiento a su deber de fiscalización y control.
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15268
ALPARGATAS SOCIEDAD ANONIMA INDUSTRIAL Y COMERCIAL
MULTA de $ 150.000 (CIENTO CINCUENTA MIL PESOS) Demora en la presentación de nómina de autoridades electas en asamblea del 30/04/02 - Demora en la inscripción de autoridades electas en asamblea del 11/09/02 - Efectuar reuniones de directorio con participación telefónica de algunos de sus miembros sin estar previsto en su estatuto - Existencia de actas de directorio sin firmar y descompaginación en la transcripción al Libro de Actas de Directorio - Falta de calificación de riesgo por haber rescindido el contrato con la sociedad calificadora de riesgo, sin el consentimiento unánime de los tenedores de valores negociables emitidos - Responsabilidad del Consejo de Vigilancia y de los Directores. ABSOLUCIÓN de los cargos formulados por omisión de informar la condición de independientes o no de los candidatos a directores propuestos en la asamblea del 11/09/02 y por haber subsanado la radicación de los directores que se encuentran en el pais y en el exterior, respetando la mayoría absoluta exigida por el artículo 256 de la LSC que deben tener su domicilio en la República.
La multa se pagó el 13 de Octubre de 2009.
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15267
Mercado de Valores de La Rioja, que aplicó sanción de multa de PESOS CUARENTA MIL PESOS ($ 40.000) por haber incurrido en mora en el envío de sus estados contables al 31/03/04.
La sanción fue apelada y se elevó a la Excma. Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial.
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15257
Expte. N° 759/03 "MARIA MARCELINA ADORNETTO s/Denuncia".
Se deja sin efecto el cargo formulado a BANCO CREDICOOP.
APERCIBIMIENTO a PROAHORRO ADMINISTRADORA DE ACTIVOS S.A. y a sus directores y síndicos. Los sumariados interpusieron recurso de reconsideración que fue resuelto por Resolución N° 15.302.

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15205
BANCO HIPOTECARIO S.A.
Multa $ 1.000.000. Apercibimiento. Absolución
DIRECTORES, SINDICOS Y GERENTES: INCUMPLIMIENTO DE SUS DEBERES - REMUNERACIÓN. REGIMEN DE OFERTA PÚBLICA DE TÍTULOS VALORES: DEBERES INFORMATIVOS - INCUMPLIMIENTO. ASAMBLEA ORDINARIA: FALTA DE CELEBRACIÓN OPORTUNA.
Se encuentra en curso el término para deducir el recurso de apelación previsto en el artículo 14 de la Ley N° 17.811. Se dictó Resolución Nº 15.230 Dictamen Fiscal de fecha 21 de marzo de 2006 (hasta la página 12), y Fallo de la Sala E de la Cámara Comercial (de la página 13 a la 16).
La multa impuesta ha sido confirmada por decisorio de la Sala E con fecha 9.5.2006. La multa ha sido morigerada a la de $ 250.000 respecto del Banco Hipotecario SA y sus directores, y la sancion de apercibimiento se ha morigerado por la de advertencia respecto de Flammini, Fuxman, Abelovich, Saidon, Fuks y Dilernia.
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15194
FITCH ARGENTINA CALIFICADORA DE RIESGO S.A.
RECHAZAR la revisión y el recurso de reconsideración interpuestos contra la Disposición del 11/05/01. RECHAZAR la nulidad, defensa de incompetencia, falta de legitimación pasiva para obrar e inconstitucionalidad planteadas. DESESTIMAR por inadmisibles los recursos de Alzada y denuncia de ilegitimidad formulados por el Sr. Juan A. DESIMONE. MULTA de $ 65.000 (SESENTA Y CINCO MIL PESOS) a FITCH ARGENTINA CALIFICADORA DE RIESGO S.A. en su carácter de continuadora de DUFF & PHELPS DE ARGENTINA SOCIEDAD CALIFICADORA DE RIESGO S.A. Demora en la presentación de los dictámenes de calificación - Calificaciones erróneas - No respetar el Manual de Procedimientos registrado ante esta CNV - Falta de actuación como "buen hombre de negocios" - Responsabilidad del Síndico: omisión al deber de control y fiscalización.
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15182
GAROVAGLIO Y ZORRAQUIN S.A.
Absolución
HECHO RELEVANTE: CARACTERÍSTICAS. CUMPLIMIENTO DEL DEBER DE INFORMAR.
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15168
MERCADO DE VALORES DE MENDOZA S.A.
Multa $30.000 a cargo de directores y síndicos.
MERCADOS DE VALORES: OPERATORIA EN CHEQUES DE PAGO DIFERIDO. DERECHOS ADQUIRIDOS. PRINCIPIO DE LEGALIDAD. COMISION NACIONAL DE VALORES: FACULTADES SANCIONATORIAS.
Los sumariados interpusieron el recurso de apelación previsto en el artículo 14 de la Ley Nº 17.811.
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15166
MOODY´S LATIN AMERICAN CALIFICADORA DE RIESGO S.A. (ex MAGISTER BANKWATCH CALIFICADORA DE RIESGO S.A.)
Apercibimiento.
SOCIEDADES CALIFICADORAS DE RIESGO: DICTAMEN DE CALIFICACIÓN - ACTUALIZACIÓN.
Se encuentra en curso el plazo para deducir recurso de reconsideración.
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15145
BANCO GENERAL DE NEGOCIOS S.A.
Multa $1.000.000 a cargo de directores y síndicos.
DIRECTORES, SINDICOS, GERENTES Y CONSEJO DE VIGILANCIA: REUNIONES DE DIRECTORIO: LUGAR DE CELEBRACIÓN. QUORUM. FORMALIDADES DE LAS ACTAS Y DE SU LIBRO.
Los sumariados interpusieron el recurso de apelación previsto en el artículo 14 de la Ley Nº 17.811.
El recurso de apelación interpuesto fué resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial Sala E con fecha 16 de agosto de 2006 que confirma la resolución apelada, previo dictamen de la Sra representante del Ministerio Público Fiscal aunque reduciendo la multa impuesta a la suma de $ 500.000.
Se planteó recurso extraordinario que fue desestimado por la Cámara de Apelaciones en lo Comercial Sala E con fecha 17 de noviembre de 2006.
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15141
PERKINS S.A.
Apercibimiento Absolución.
Sumario CNV Expte. 767/2001 "ESCALERA, Carlos M. S/Balances PERKINS S.A. 03/06/00, 30/09/00 y 31/12/00 s/DENUNCIA".
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15135
SOUTH AMERICAN TRUST S.A.
Absolución.
FIDEICOMISOS FINANCIEROS: REUNIÓN EN UNA PERSONA DE LAS CALIDADES DE FIDUCIARIO Y BENEFICIARIO. DEBERES DEL FIDUCIARIO - TIPIFICACION DE CONDUCTAS INFRACTORIAS.
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15125
SOLFINA SOCIEDAD ANONIMA DE INVERSIONES Y FINANZAS
Multa $500.000 y absolución.
INSIDER TRADING: CONCEPTO. INFORMACIÓN RELEVANTE NO PÚBLICA. INSIDERS. PRUEBA.- DERECHO ADMINISTRATIVO SANCIONADOR: DIFERENCIAS CON EL DERECHO PENAL.
Los sumariados interpusieron el recurso de apelación previsto en el artículo 14 de la Ley Nº 17.811.
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial Sala B con fecha 21 de diciembre de 2006 que desestima la apelación deducida y se confirma la resolución de la Comisión Nacional de Valores Nº 15.125 y aclaratoria del 27 de febrero de 2007 . Previo dictamen de la Sra representante del Ministerio Público Fiscal de fecha 3 de noviembre de 2005 .
Los sumariados presentaron recurso extraordinario que fue denegado por la Cámara Nacional de Apelaciones en los Comercial Sala B con fecha 31/05/07 y posteriormente presentando recurso de queja, que resultó asimismo desestimada por la SCJN con fecha 04/08/09 .El pago fue abonado el 14 de diciembre de 2009.
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15120
ABN AMRO ASSET MANAGEMENT ARGENTINA SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN y ABN AMRO BANK
Absolución.
FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN: SOCIEDAD GERENTE - SOCIEDAD DEPOSITARIA. NORMATIVA DE EMERGENCIA. PROCEDIMIENTO SUMARIAL: PRESCRIPCIÓN DE LA ACCIÓN DISCIPLINARIA. DERECHO ADMINISTRATIVO SANCIONADOR: DIFERENCIAS CON EL DERECHO PENAL. DELEGACIÓN LEGISLATIVA EN MATERIAS DETERMINADAS.
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15112
AUTOMOTORES Y SERVICIOS GRANDOLA Y DONATI S.A.
Absolución.
PROCEDIMIENTO SUMARIAL: PLAZO DE PRESCRIPCIÓN DE LA ACCION ANTERIOR AL DECRETO 677/01. PRINCIPIO "NON BIS IN IDEM" - REGIMEN INFORMATIVO PERIÓDICO: ESTADOS CONTABLES. CONTINGENCIAS.
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15111
PLUSDINER SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSION.
Multa $ 30.000 a cargo de directores y síndicos.
PROCEDIMIENTO SUMARIAL: NOTIFICACIONES - FONDOS COMUNES DE INVERSION: SOCIEDAD GERENTE. CONFECCIÓN DE ESTADOS CONTABLES. LIBROS: ATRASO. FALTA DE ADECUACIÓN PATRIMONIAL. INOBSERVANCIA A REQUERIMIENTOS DE LA CNV - DIRECTORES Y SINDICOS: RESPONSABILIDAD.
Los sumariados interpusieron el recurso de apelación previsto en el artículo 14 de la Ley Nº 17.811.
El recurso de apelación interpuesto, previsto en el art. 14 de la Ley 17.811, fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial Sala E con fecha 23 de febrero de 2007. El Tribunal comparte el Dictamen Fiscal previo, de fecha 5 de febrero de 2007 de la resolución apelada.
La Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial Sala C desestima el recurso extraordinario interpuesto.
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15070
PRECEDER S.A.
Apercibimiento.
REGIMEN DE OFERTA PÚBLICA DE VALORES: NEGOCIABLES: INTERVENCIÓN SIN AUTORIZACIÓN. OFERTA PÚBLICA DE BONOS EMITIDOS POR EL ESTADO NACIONAL. OFERTA PÚBLICA IRREGULAR - RECURSOS - COMISIÓN NACIONAL DE VALORES: AMBITO DE CONTROL. FACULTADES SANCIONATORIAS - PROCEDIMIENTO SUMARIAL: CARGA DE LA PRUEBA.
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15039
COMPAÑÍA INTERNACIONAL DE BEBIDAS Y ALIMENTOS S.A - CINBA
Multa $90.000 a cargo de directores y síndicos a la época de los hechos.
DIRECTORES, SINDICOS, GERENTES Y CONSEJO DE VIGILANCIA: DESIGNACIÓN DE DIRECTOR. LICENCIAS - HECHO RELEVANTE: FALTA DE COMUNICACIÓN - LIBROS: ATRASO EN SU LLEVADO - INFORME DE AUDITOR: ERRÓNEA MENCIÓN.
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala E con fecha 13 de septiembre de 2005. El Tribunal confirmó la resolución apelada, previo Dictamen Fiscal de fecha 30 de agosto de 2005.
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15038
FITCH ARGENTINA CALIFICADORA DE RIESGOS S.A.
Multa $45.500 a cargo de los miembros del consejo de calificación, directores y síndicos a la época de los hechos y absolución.
PROCEDIMIENTO SUMARIAL: DEFENSAS Y EXCEPCIONES - SOCIEDAD CALIFICADORA DE RIESGO: RESPONSABILIDAD DE DIRECTORES Y SÍNDICOS. INCUMPLIMIENTO DEL MANUAL. ASIGNACIÓN DE CATEGORÍAS NO CONTEMPLADAS.
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15035
BANCO ROELA S.A.
Multa $20.000 a cargo de directores y síndicos a la época de los hechos.
OBLIGACIONES NEGOCIABLES. INFORMACIÓN AL PÚBLICO. INTERNET: PUBLICIDAD - PRUEBA DE LOS CONTENIDOS. VERDAD JURÍDICA OBJETIVA.
Los sumariados interpusieron el recurso de apelación previsto en el artículo 14 de la Ley Nº 17.811.
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14736
CONSULRED S.A. y otro
Apercibimiento
REGIMEN DE OFERTA PÚBLICA DE TÍTULOS VALORES: OFERTA PÚBLICA IRREGULAR. PARTICIPANTE - GRADUACION DE LA PENA: ATENUANTE.
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14757
S.G.A.M ARGENTINA S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSION
Apercibimiento
FONDOS COMUNES DE INVERSIÓN: SOCIEDAD GERENTE - DEBERES FIDUCIARIOS. REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO: ESTADOS CONTABLES - PRESENTACIÓN FUERA DE TÉRMINO. REGIMEN DE OFERTA PÚBLICA: DEBERES INFORMATIVOS. INEXISTENCIA DE PERJUICIO.
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14790
1784 S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSION Y BANKBOSTON N.A. SOCIEDAD DEPOSITARIA DE FONDOS COMUNES DE INVERSION
Apercibimiento
FONDOS COMUNES DE INVERSION: SOCIEDAD GERENTE. SOCIEDAD DEPOSITARIA, OBLIGACIONES - REGIMEN DE OFERTA PUBLICA: PARTICIPANTES. OBLIGACIONES. LIMITES LEGALES Y REGLAMENTARIOS DE INVERSION - INFRACCIONES ADMINISTRATIVAS: AUSENCIA DE PERJUICIO.
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14798
VALUE CALIFICADORA DE RIESGO S.A.
Multa $ 60.000 a cargo de los miembros del consejo de calificación y directores a la época de los hechos.-
SOCIEDAD CALIFICADORA DE RIESGO. CONTRALOR: ALCANCE - DICTAMEN DE CALIFICACIÓN: MANUAL. INOBSERVANCIA DEL PROCEDIMIENTO Y METODOLOGÍA. ASIGNACIÓN DE CATEGORÍAS INCORRECTAS - DEBER DE DILIGENCIA: INOBSERVANCIA - SANCION: GRADUACIÓN. REINCIDENCIA.
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala C el 24 de mayo de 2005 El Tribunal confirmó la resolución apelada, previo Dictamen Fiscal de fecha 26 de abril de 2005.
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14799
ELECTROMAC S.A.
Multa $40.000 a cargo de los directores y síndicos titulares a la época de los hechos.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO: ESTADOS CONTABLES. PRESENTACIÓN FUERA DE TÉRMINO - REGIMEN DE OFERTA PUBLICA: PARTICIPANTES. OBLIGACIONES. ERROR - DOMICILIO SOCIAL: CAMBIO. FALTA DE COMUNICACIÓN OPORTUNA - COMISION NACIONAL DE VALORES: FACULTADES SANCIONATORIAS - ORGANIZACION ADMINISTRATIVA DEFICIENTE - COMISION FISCALIZADORA: INCUMPLIMIENTO DE SUS DEBERES. RESPONSABILIDAD
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala B el 31 de octubre de 2005. El Tribunal confirmó la resolución apelada, previo Dictamen fiscal de fecha 21 de junio de 2003.
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14811
BOLDT S.A.
Multa $20.000 a cargo de directores y síndicos a la época de los hechos.-
REGIMEN INFORMATIVO PERIÓDICO: ESTADOS CONTABLES CONSOLIDADOS - DOCUMENTACION RESPALDATORIA DEL MOVIMIENTO DE CHEQUES Y VALORES MOBILIARIOS - CONTRATOS DE UN DIRECTOR CON LA SOCIEDAD: FALTA DE TRATAMIENTO POR LA ASAMBLEA - COMISION NACIONAL DE VALORES: FACULTADES SANCIONATORIAS. INEXISTENCIA DE PERJUICIO - DIRECTORES, SINDICOS, GERENTES Y CONSEJO DE VIGILANCIA: INCUMPLIMIENTO DE SUS DEBERES. RESPONSABILIDAD - INFORME DEL AUDITOR: OMISIÓN DE EFECTUAR SALVEDADES.
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala E el 3 de junio de 2005. El Tribunal confirmó la resolución apelada, previo Dictamen fiscal de fecha 20 de mayo de 2005.
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14816
1784 S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSION y BANKBOSTON N.A. SOCIEDAD DEPOSITARIA DE FONDOS COMUNES DE INVERSION
Multa $800.000 a cargo de directores y síndicos a la época de los hechos.-
FONDOS COMUNES DE INVERSION: DEBERES FIDUCIARIOS DE LAS SOCIEDADES GERENTE Y DEPOSITARIA. LIMITES AL DERECHO DE ADMINISTRACION DISCRECIONAL - RIESGO - DIRECTORES, SINDICOS, GERENTES Y CONSEJO DE VIGILANCIA: RESPONSABILIDAD.
Los sumariados interpusieron recurso de apelación el cual tramita por ante la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala D.
El recurso de apelación interpuesto, previsto en el art. 14 de la Ley 17.811, fué rechazado por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial Sala D con fecha 23 de octubre de 2007, y confirmada la resolución apelada Nº 14816 de la Comisión de Valores, previo Dictamen Fiscal de fecha 26 de julio de 2005.
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14874
TUTELAR COMPAÑIA FINANCIERA.
Multa $12.000 a cargo de directores y síndicos a la época de los hechos y absolución .-
FONDOS COMUNES DE INVERSION: SOCIEDAD DEPOSITARIA - DEBER DE GUARDA Y DEPOSITO - REGISTRO DE ACTIVOS EN CAJA DE VALORES. ERROR DE DERECHO. DIRECTORES, SINDICOS GERENTES Y CONSEJO DE VIGILANCIA: RESPONSABILIDAD.
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14902
DISCO S.A
Multa $60.000 y $30.000, a cargo de directores y síndicos a la época de los hechos, apercibimiento y absolución.-
REGIMEN INFORMATIVO PERIÓDICO: PRESENTACION FUERA DE TÉRMINO. INEXISTENCIA DE PERJUICIO. REMISIÓN DE INFORMACIÓN POR AUTOPISTA DE LA INFORMACIÓN FINANCIERA - HECHO RELEVANTE: APORTE IRREVOCABLE. DEMORA EN SU COMUNICACIÓN - DIRECTORES, SÍNDICOS, GERENTES Y CONSEJO DE VIGILANCIA: RESPONSABILIDAD.
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14906
BANCO DE GALICIA y BUENOS AIRES S.A.
Apercibimiento y absolución.-
HECHO RELEVANTE: DEMORA EN SU COMUNICACIÓN - INEXISTENCIA DE PERJUICIO A TERCEROS.
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14915
MERCADO DE VALORES DE LA RIOJA S.A.
Multa $25.000 a cargo de directores y síndicos.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO: ESTADOS CONTABLES. PRESENTACIÓN FUERA DE TÉRMINO - INEXISTENCIA DE PERJUICIO A TERCEROS - DIRECTORES, SÍNDICOS, GERENTES Y CONSEJO DE VIGILANCIA: RESPONSABILIDAD.
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14393
INALRUCO S.A.
Multa de $ 24.000 a cargo de los directores y síndicos a la época de los hechos constatados.
LIBROS DE COMERCIO. ATRASO EN SU LLEVADO. ESTADOS CONTABLES. IRREGULARIDADES. CONTINGENCIAS. CREDITOS CONTINGENTES R.T. 10. ASAMBLEA. RETRASO EN SU CONVOCATORIA. INFRACCION A LA SINDICATURA PLURAL. INCUMPLIMIENTO DE LOS DEBERES DE SINDICO. RESPONSABILIDAD.
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14403
BANCO VELOX S.A.
Multa: $ 26.000 a cargo de directores y síndicos a la época de los hechos.
RÉGIMEN INFORMATIVO PERIÓDICO: ESTADOS CONTABLES. PRESENTACIÓN FUERA DE TÉRMINO. DIRECTORES, SÍNDICOS, GERENTES Y CONSEJO DE VIGILANCIA: RESPONSABILIDAD. SISTEMA BURSÁTIL ARGENTINO: BOLSAS DE COMERCIO. PODER DE POLICÍA. EFECTOS DE LA SUSPENSIÓN DE LA COTIZACIÓN.
Los recursos de apelación interpuestos fueron resueltos por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala B con fecha 25 de septiembre de 2003. El Tribunal confirmó la resolución apelada, por sus fundamentos y los expuestos en el Dictamen Fiscal de fecha 29 de agosto de 2003.
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14464
ACEITERA GENERAL DEHEZA S.A.
Apercibimiento
RÉGIMEN INFORMATIVO PERIÓDICO: ESTADOS CONTABLES. PRESENTACIÓN FUERA DE TÉRMINO. COMISIÓN NACIONAL DE VALORES: FACULTADES REGLAMENTARIAS, DE CONTRALOR, SANCIONATORIAS. GRADUACIÓN DE LA PENA. DIRECTORES, SÍNDICOS, GERENTES Y CONSEJO DE VIGILANCIA: INCUMPLIMIENTO DE SUS DEBERES. RESPONSABILIDAD. ORGANIZACIÓN ADMINISTRATIVA DEFICIENTE.
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14487
BANCO DE SAN JUAN S.A.
Apercibimiento
REGIMEN INFORMATIVO PERIÓDICO: PRESENTACIÓN FUERA DE TÉRMINO. DIRECTORES, SÍNDICOS, GERENTES Y CONSEJO DE VIGILANCIA: RESPONSABILIDAD. PRINCIPIO DE LEGALIDAD. COMISIÓN NACIONAL DE VALORES: FACULTADES SANCIONATORIAS. DERECHO ADMINISTRATIVO SANCIONADOR. INEXISTENCIA DE PERJUICIO.
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14593
FIRST TRUST OF NEW YORK N.A.
Apercibimiento y absolución.
REGIMEN DE OFERTA PÚBLICA: PARTICIPANTES. OBLIGACIONES. FIDEICOMISO FINANCIERO. PROSPECTO PRELIMINAR. COMISION NACIONAL DE VALORES: RATIFICACION DE LA LEGISLACION DELEGADA. LIBROS: OMISION DE FIRMAS.
El recurso de reconsideración interpuesto por el fiduciante fue desestimado mediante Resolución N° 14.652 de fecha 9 de octubre de 2003.
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14614
ACEITERA GENERAL DEHEZA S.A.
Apercibimiento.
COMISION NACIONAL DE VALORES: AMBITO DE CONTROL. REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO: ESTADOS CONTABLES. PRESENTACION FUERA DE TERMINO. DIRECTORES, SINDICOS, GERENTES y CONSEJO DE VIGILANCIA: RESPONSABILIDAD.
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14627
RIBEIRO S.A.C.I.F.A. e I.
Apercibimiento.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. ESTADOS CONTABLES. PRESENTACIÓN FUERA DE TERMINO. REGIMEN DE OFERTA PUBLICA. PARTICIPANTES. OBLIGACIONES.
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14645
BANCO DE SAN JUAN S.A.
Apercibimiento.
ACTO ADMINISTRATIVO: NULIDAD. DIRECTORES, SINDICOS, GERENTES Y CONSEJO DE VIGILANCIA: RESPONSABILIDAD. REGIMEN DE OFERTA PUBLICA DE TITULOS VALORES: PARTICIPANTES. OBLIGACIONES. REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO: ESTADOS CONTABLES. PRESENTACION FUERA DE TERMINO. COMISION NACIONAL DE VALORES: FACULTADES SANCIONATORIAS. DERECHO ADMINISTRATIVO SANCIONADOR. INEXISTENCIA DE PERJUICIO. ILICITO ADMINISTRATIVO: DIFERENCIA CON EL ILICITO PENAL
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14671
FITCH ARGENTINA CALIFICADORA DE RIESGO S.A.
Multa $24.000 a cargo de los miembros del consejo de calificación, directores y síndicos a la época de los hechos.
SOCIEDAD CALIFICADORA DE RIESGO: DECRETO Nº 656/92. DICTAMEN DE CALIFICACIÓN. BALANCES DESACTUALIZADOS. ACTO ADMINISTRATIVO: NULIDAD. COMISION NACIONAL DE VALORES: AMBITO DE CONTROL. SUMARIO: INSTRUCCIÓN. PROCEDIMIENTO: DEFENSAS Y EXCEPCIONES
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala B el 29-12-04. El Tribunal confirmó la resolución recurrida por sus fundamentos y los expuestos en el Dictamen Fiscal de fecha 24-8-04.
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14685
BANCO PRIVADO DE INVERSIONES S.A.
Apercibimiento y absolución por un cargo.
FIDEICOMISO FINANCIERO: DEBERES INFORMATIVOS. DEBERES DEL FIDUCIARIO. RENUNCIA O REMOCION. INEXISTENCIA DE PERJUICIO. LIBROS: ATRASOS. REGIMEN DE OFERTA PUBLICA: PARTICIPANTES. OBLIGACIONES.
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14686
MERCADO DE VALORES DEL LITORAL S.A.
Sanción de suspensión por 6 meses que se tuvo por cumplida con la suspensión preventiva y absolución por otros cargos.
MERCADO DE VALORES: FACULTADES DISCIPLINARIAS. PODER DE FISCALIZACIÓN. PROCEDIMIENTO DE AUDITORIA E INSPECCIÓN. PRINCIPIO DE LEGALIDAD. PRINCIPIO DE LIBERTAD. COMISION NACIONAL DE VALORES: FACULTADES SANCIONATORIAS. FACULTADES DE CONTRALOR. RIESGO SISTEMICO. INEXISTENCIA DE PERJUICIO. REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO: ESTADOS CONTABLES. IRREGULARIDADES. LIBROS: ATRASOS.
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14687
ALPARGATAS S.A.
Multa $150.000 a cargo de los directores y miembros del Consejo de Vigilancia a la época de los hechos.
OBLIGACIONES NEGOCIABLES: DERECHOS DE LOS OBLIGACIONISTAS. IGUALDAD. MODIFICACION DE LAS CONDICIONES DE EMISION. REGIMEN DE OFERTA PUBLICA: PARTICIPANTES. OBLIGACIONES. INTERPRETACION DE LA LEY. COMISION NACIONAL DE VALORES: FACULTAD SANCIONATORIA. DERECHO ADMINISTRATIVO SANCIONADOR. FACULTAD DE CONTRALOR. LIMITES DE APLICACION DEL DERECHO PENAL. PROCEDIMIENTO SUMARIAL. ERROR DE DERECHO. DIRECTORES, SINDICOS, GERENTES Y CONSEJO DE VIGILANCIA: RESPONSABILIDAD. COMITE EJECUTIVO. INCUMPLIMIENTO DE DEBERES A SU CARGO.
Los sumariados interpusieron recursos de apelación los cuales tramitan por ante la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala E.
El recurso de apelación interpuesto fué resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial Sala E con fecha 1 de noviembre de 2006 que desestima las pretenciones recursivas y confirma la resolución apelada, previo dictamen de la Sra representante del Ministerio Público Fiscal. Se planteó recurso extraordinario que fue concedido por la Cámara de Apelaciones en lo Comercial Sala E con fecha 4 de abril de 2007.
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14696
ALPARGATAS S.A.
Absolución y advertencia.
INFORMACION OCASIONAL - HECHO RELEVANTE - OPERACION COMPLEJA - COMUNICACION ESPONTANEA - RECTIFICACION - TRANSFERENCIA VIA FIDEICOMISO
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14706
AEROPUERTOS ARGENTINA 2000 S.A.
Multa $14.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
AUTOPISTA DE LA INFORMACIÓN FINANCIERA.: FALTA DE PRESENTACIÓN POR VIA ELECTRÓNICA DE ESTADOS CONTABLES. REGIMEN DE OFERTA PÚBLICA DE TÍTULOS VALORES. PARTICIPANTES. OBLIGACIONES. INEXISTENCIA DE PERJUICIO A TERCEROS. DIRECTORES, SINDICOS, GERENTES Y CONSEJO DE VIGILANCIA: RESPONSABILIDAD.
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala C, el 17-6-05. El Tribunal confirmó la resolución recurrida por los fundamentos expuestos en el Dictamen Fiscal de fecha 27-4-05.
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14099
EMPRESA DISTRIBUIDORA SUR S.A. (EDESUR S.A.)
Absolución.
HECHO RELEVANTE. DEMORA EN SU COMUNICACION. FALTA DE CONFIGURACION. PROCEDIMIENTOS ADMINISTRATIVOS ESPECIALES. APLICABILIDAD DE LA LEY N° 17.811. ACTO ADMINISTRATIVO. NULIDAD. VICIO EN LA FINALIDAD. SUMARIO. INSTRUCCION. RECURSO DE RECONSIDERACION. IMPROCEDENCIA.
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14104
FORD CREDIT CIA. FINANCIERA
Apercibimiento
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES. FACULTADES REGLAMENTARIAS Y DE CONTRALOR DE LA CNV.
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14110
BANCO REPUBLICA S.A.
Apercibimiento.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES. RESPONSABILIDAD DE LOS SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES. PROCEDENCIA DEL RECURSO DE RECONSIDERACION.
El recurso de reconsideración interpuesto por la sociedad fue desestimado mediante Resolución N° 14.163 de fecha 11 de abril de 2002.
Con fecha 15 de julio de 2002 la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala A declaró mal concedido el recurso extraordinario interpuesto por los fundamentos expuestos en el Dictamen Fiscal de fecha 28 de junio de 2002.
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14116
CAJA DE CREDITO COOPERATIVA LA CAPITAL DEL PLATA LTDA.
Apercibimiento.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES.
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14121
AGRA FOND S.G.F.C.I. S.A.
Multa $ 16.500 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
SISTEMA ADMINISTRATIVO CONTABLE. IRREGULARIDADES. FALTA DE DOCUMENTACION RESPALDATORIA. CARENCIA DE SISTEMA PRENUMERADO DE CIERTA DOCUMENTACION.
Los recursos de apelación interpuestos fueron resueltos por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala B con fecha 16-10-03. El Tribunal confirmó la resolución recurrida, previo Dictamen Fiscal de fecha 19-12-02.
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14125
RENAULT S.A.
Multa $ 50.000 a cargo de sus directores y miembros de la comisión fiscalizadora a la época de los hechos.
HECHO RELEVANTE. FALTA DE COMUNICACION.
Los recursos de apelación interpuestos fueron resueltos por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala E con fecha 16 de septiembre de 2003. El Tribunal confirmó la resolución recurrida, por sus fundamentos y los expuestos en el Dictamen Fiscal de fecha 10 de septiembre de 2002.
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14126
EDUARDO S. ELSZTAIN, MARCOS M. MINDLIN y CLARISA LIFSIC
Multa $ 13.000 a cargo de directores y síndicos a la época de los hechos.
TRANSPARENCIA EN LA OFERTA PUBLICA. DECLARACION JURADA DE TENENCIAS ACCIONARIAS INDIRECTAS. FALTA DE PRESENTACION.
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones, Sala E con fecha 11 de abril de 2003. El Tribunal confirmó la resolución apelada dando por reproducidos los fundamentos desarrollados en el Dictamen Fiscal de fecha 28 de marzo de 2003.
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14128
DISCO S.A.
Multa $ 64.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
REGIMEN DE OFERTA PUBLICA DE TITULOS VALORES. RETIRO VOLUNTARIO. INCUMPLIMIENTO DE RECAUDOS INFORMATIVOS.
El recurso de apelación interpuesto fue declarado desierto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala B con fecha 6 de marzo de 2003. Con fecha 12 de junio de 2003, la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala B rechazó el recurso de reposición interpuesto contra la mencionada sentencia. Con fecha 17 de octubre de 2003 la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala B desestimó el recurso extraordinario interpuesto por los sumariados.
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14137
BANCO PIANO S.A.
Multa $ 32.500 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
INFORMACIÓN RELATIVA A ASAMBLEA. ACTA DE DIRECTORIO Y TEXTO DE CONVOCATORIA. FALTA DE PRESENTACION. TEXTO DEL ORDEN DIA Y ACTA DE ASAMBLEA. PRESENTACION TARDIA. TRANSPARENCIA EN EL AMBITO DE LA OFERTA PUBLICA. OBLIGACIONES IMPUESTAS A PARTICIPANTES EN LA OFERTA PUBLICA. RESPONSABILIDAD DE LOS DIRECTORES Y SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala B con fecha 12 de septiembre de 2003. El Tribunal confirmó la resolución apelada dando por reproducidos los fundamentos expuestos en el Dictamen Fiscal de fecha 17 de marzo de 2003.
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14139
RATTO HUMPHREYS
Multa $ 8.000 a cargo de los miembros del consejo de calificación, directores y síndicos a la época de los hechos.
SOCIEDAD CALIFICADORA DE RIESGO. DICTAMEN DE CALIFICACION. CATEGORIZACION ERRONEA. RESPONSABILIDAD DE LOS DIRECTORES Y SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala C con fecha 12 de septiembre de 2003. El Tribunal confirmó la Resolución apelada dando por reproducidos los fundamentos expuestos en el Dictamen Fiscal de fecha 26 de agosto de 2003.
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14182
FITCH ARGENTINA CALIFICADORA DE RIESGO S.A.
Multa $ 8.500 a cargo de sus directores y síndico a la época de los hechos.
SOCIEDAD CALIFICADORA DE RIESGO. CALIFICACIÓN DE RIESGO. OBLIGACIONES NEGOCIABLES. FALTA DE PUBLICACIÓN EN BOLETÍN DIARIO DE LA ENTIDAD AUTORREGULADA EN LA QUE COTIZAN. PUBLICACIÓN CARENTE DE SINTESIS DE LA METODOLOGÍA UTILIZADA. CALIFICACION ORIGINAL. ACTUALIZACION. DEMORA EN SU PUBLICACION. FACULTADES DE CONTRALOR, REGLAMENTARIAS Y SANCIONATORIAS DE LA CNV. RESPONSABILIDAD DE LOS SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
Los recursos de apelación interpuestos fueron resueltos por la Cámara Nacional de apelaciones en lo comercial, Sala E con fecha 5 de septiembre de 2003. El Tribunal confirmó la resolución apelada dando por reproducidos los fundamentos expuestos en el Dictamen Fiscal de fecha 12 de agosto de 2003.
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14214
BANCO REPUBLICA S.A.
Multa $ 19.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
El monto de la multa fue reducido a $ 8.000 por sentencia de Sala A, CNCom.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES. ERROR DE HECHO. ERROR DE DERECHO. RESPONSABILIDAD DE LOS SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
Los recursos de apelación interpuestos fueron resueltos por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala A con fecha 22 de octubre de 2003. El Tribunal confirmó la resolución apelada y redujo el monto de la multa impuesta, dando por reproducidos los fundamentos expuestos en el Dictamen Fiscal de fecha 29 de agosto de 2003.
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14215
S.A.SAN MIGUEL
Multa $ 15.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
ADQUISICION DE ACCIONES PROPIAS. OMISION DE ACREDITAR LA ADOPCION POR EL ORGANO DE ADMINISTRACION, CON CONOCIMIENTO DEL ORGANO DE FISCALIZACION, DE LA DECISION DE ESTABLECER UN PROGRAMA DE COMPRA DE ACCIONES PROPIAS. DEMORA EN LA COMUNICACIÓN A LA COMISION NACIONAL DE VALORES DE CADA COMPRA PARTICULAR DE ACCIONES PROPIAS. CONTABILIZACION EXTEMPORANEA DE CIERTAS ADQUISICIONES. IMPUTACION INCORRECTA DEL MONTO CORRESPONDIENTE A COMISIONES Y ARANCELES. PRINCIPIO DE LO DEVENGADO. PRINCIPIO DE RETROACTIVIDAD BENIGNA DE LA LEY PENAL. RESPONSABILIDAD DE LOS SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
Con fecha 10 de septiembre de 2003 la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala A, se declaró incompetente para entender en las actuaciones y ordenó su remisión a la Cámara Federal de Apelaciones de Tucumán, con fundamento en lo expuesto en el Dictamen Fiscal de fecha 19 de agosto de 2003.
Con fecha 16 de diciembre de 2006 la Cámara Federal de Apelaciones de Tucumán resolvió confirmar la Resolución Nº 14.215/02 de fecha 6 de junio de 2002 y en consecuencia aplicar a S.A. SAN MIGUEL la sanción de multa fijada en $15.000 (Pesos Quince Mil) en la forma establecida en la resolución 14.215/02.
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14222
BANCO PIANO S.A.
Multa $ 14.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
AUTOPISTA DE LA INFORMACION FINANCIERA. CREDENCIAL DE OPERADOR. FALTA DE SOLICITUD OPORTUNA. FALTA DE PRESENTACION POR VIA ELECTRONICA DE BALANCES Y ACTAS DE ASAMBLEA, INFORMACION RELEVANTE Y NOTIFICACIONES VARIAS. RESPONSABILIDAD DE LOS DIRECTORES EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala B con fecha 16 de abril de 2003. El Tribunal confirmó la Resolución apelada dando por reproducidos los fundamentos desarrollados en el Dictamen Fiscal de fecha 26 de marzo de 2003.
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14223
ELECTROMAC S.A.
Multa $ 12.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
AUTOPISTA DE LA INFORMACION FINANCIERA. CREDENCIAL DE FIRMANTE. FALTA DE SOLICITUD OPORTUNA. FALTA DE PRESENTACION POR VIA ELECTRONICA DE MEMORIAS Y BALANCES, RESEÑAS INFORMATIVAS Y ACTAS DE DIRECTORIO. RESPONSABILIDAD DE LOS DIRECTORES EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala B con fecha 30 de abril de 2003. El Tribunal confirmó la Resolución apelada dando por reproducidos los fundamentos desarrollados en el Dictamen Fiscal de fecha 4 de abril de 2003.
Con fecha 30 de junio de 2003 la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala B corrigió el error material incurrido en la sentencia dictada en autos, en el sentido que la multa impuesta es de $12.000.
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14224
TARJETAS CUYANAS S.A.
Multa $ 16.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
AUTOPISTA DE LA INFORMACION FINANCIERA. CREDENCIAL DE OPERADORES Y FIRMANTES. FALTA DE SOLICITUD OPORTUNA. FALTA DE PRESENTACION POR VIA ELECTRONICA DE BALANCES Y NOTIFICACIONES VARIAS, ACTAS DE ASAMBLEA Y DIRECTORIO, PROSPECTOS Y SUPLEMENTOS, NOMINAS Y FICHAS INDIVIDUALES DE AUTORIDADES E INFORMES TRIMESTRALES EN RELACION CON LA EMISION DE OBLIGACIONES NEGOCIABLES. RESPONSABILIDAD DE LOS SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
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14225
HULYTEGO S.A.
Multa $ 12.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
AUTOPISTA DE LA INFORMACION FINANCIERA. CREDENCIAL DE OPERADORES Y FIRMANTES. FALTA DE SOLICITUD OPORTUNA. FALTA DE PRESENTACION POR VIA ELECTRONICA DE RESEÑA INFORMATIVA. RESPONSABILIDAD DE LOS SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala E, con fecha 3 de abril de 2003. El Tribunal confirmó la Resolución apelada dando por reproducidos los fundamentos desarrollados en el Dictamen Fiscal de fecha 24 de marzo de 2003.
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14232
SHOPPING ALTO PALERMO S.A.
Multa $ 18.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos. El monto de la multa fue reducido a $ 8.000 por sentencia de CNCom, Sala C del 18/7/03.
AUTOPISTA DE LA INFORMACION FINANCIERA. CREDENCIAL DE OPERADORES Y FIRMANTES. FALTA DE SOLICITUD OPORTUNA. FALTA DE PRESENTACION POR VIA ELECTRONICA DE BALANCES Y NOTIFICACIONES VARIAS, ACTAS DE ASAMBLEA Y DIRECTORIO, PROSPECTOS Y SUPLEMENTOS, NOMINAS Y FICHAS INDIVIDUALES DE AUTORIDADES E INFORMES TRIMESTRALES
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones, Sala C con fecha 18 de julio de 2003. El Tribunal confirmó la resolución apelada y redujo la graduación de la multa impuesta a $ 8.000 dando por reproducidos los fundamentos expuestos en el Dictamen Fiscal de fecha 30 de junio de 2003.
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14255
CORDOBA BURSATIL S.A.
Multa de $ 45.000 a cargo de los directores y síndicos a la época de los hechos.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES. RESPONSABILIDAD DE LOS DIRECTORES Y SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
Con fecha 27 de junio de 2003 la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala E se declaró incompetente para entender en el recurso de apelación interpuesto y ordenó la remisión de las actuaciones a la Cámara Federal de Apelaciones de la Provincia de Córdoba, por los fundamentos expuestos en el Dictamen Fiscal de fecha 20 de junio de 2003.
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14285
CÍA. INDUSTRIAL CERVECERA S.A.
Multa de $ 18.000 a cargo de los directores y síndicos a la época de los hechos.
AUTOPISTA DE LA INFORMACIÓN FINANCIERA. FALTA DE PRESENTACIÓN POR VÍA ELECTRÓNICA DE BALANCES Y NOTIFICACIONES VARIAS, ACTAS DE ASAMBLEA Y DIRECTORIO, PROSPECTOS Y SUPLEMENTOS, NÓMINAS Y FICHAS INDIVIDUALES DE AUTORIDADES E INFORMES TRIMESTRALES.
Con fecha 26 de junio de 2003 la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala A se declaró incompetente para entender en el recurso de apelación interpuesto y ordenó la remisión de las actuaciones a la Cámara Federal de Apelaciones de Salta, por los fundamentos expuestos en el Dictamen Fiscal de fecha 29 de mayo de 2003.
El 28 de abril de 2004 la Cámara Federal de Apelaciones de Salta confirmó la resolución apelada, previo Dictamen Fiscal de fecha 11 de septiembre de 2003.
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14286
NOUGUES S.A.
Prohibición de efectuar oferta pública de valores negociables, sanción modificada a multa de $200.000 por CNCom, Sala B.
DEBER DE LEALTAD Y DILIGENCIA. RESPONSABILIDAD DE LOS DIRECTORES Y SÍNDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES. FALTA DE CONTABILIZACIÓN DE LA VENTA DE UN ACTIVO. FALTA DE UNA ORGANIZACIÓN ADMINISTRATIVA ADECUADA. AUDITOR DEL BALANCE. FALTA DE INDEPENDENCIA. HECHO RELEVANTE. INCONSISTENCIA EN LA COMUNICACIÓN DE CAUSAS JUDICIALES.
Con fecha 15 de abril de 2005 la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala B dejó sin efecto la sanción de prohibición de oferta pública impuesta e impuso multa de $ 200.000; previo Dictamen Fiscal de fecha 31 de marzo de 2004.
La Comisión Nacional de Valores interpuso recurso extraordinario.
Con fecha 12 de abril de 2006 la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial Sala B hizo lugar al recurso extraordinario interpuesto.
La Corte Suprema de Justicia declara inadmisible el recurso extraordinario con fecha 26 de septiembre de 2006 , por lo que se desestima el mismo.
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14287
CÍA. ARGENTINA DE COMODORO RIVADAVIA S.A.
Multa de $ 16.000 a cargo de los directores y síndicos a la época de los hechos.
AUTOPISTA DE LA INFORMACIÓN FINANCIERA. FALTA DE PRESENTACIÓN POR VÍA ELECTRÓNICA DE BALANCES Y NOTIFICACIONES VARIAS, ACTAS DE ASAMBLEA Y DIRECTORIO, PROSPECTOS Y SUPLEMENTOS, NÓMINAS Y FICHAS INDIVIDUALES DE AUTORIDADES E INFORMES TRIMESTRALES.
Con fecha 27 de junio de 2003 la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala E, declaró extemporáneo el recurso de apelación interpuesto por los sumariados, por los fundamentos expuestos en el Dictamen Fiscal de fecha 20 de junio de 2003.
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14299
GOFFRE, CARBONE Y CÍA S.A.
Multa de $ 6.000 a cargo de los directores y síndicos a la época de los hechos.
AUTOPISTA DE LA INFORMACIÓN FINANCIERA. CREDENCIAL DE OPERADOR. FALTA DE SOLICITUD OPORTUNA. FALTA DE PRESENTACIÓN POR VÍA ELECTRÓNICA DE BALANCES Y NOTIFICACIONES VARIAS, ACTAS DE ASAMBLEA Y DIRECTORIO, PROSPECTOS Y SUPLEMENTOS, NÓMINAS Y FICHAS INDIVIDUALES DE AUTORIDADES E INFORMES TRIMESTRALES. RESPONSABILIDAD DE LOS SÍNDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala C con fecha 5 de septiembre de 2003. El Tribunal confirmó la resolución apelada dando por reproducidos los fundamentos desarrollados en el Dictamen Fiscal de fecha 19 de agosto de 2003.
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14365
BANCO GENERAL DE NEGOCIOS S.A. s/presentación de balance.
Apercibimiento.
REGIMEN INFORMATIVO PERIÓDICO: ESTADOS CONTABLES. PRESENTACIÓN FUERA DE TÉRMINO. PROCEDIMIENTO SUMARIAL: AUDIENCIA PRELIMINAR. INASISTENCIA. CONDUCTOR DEL SUMARIO. FACULTADES. DIRECTORES, SÍNDICOS, GERENTES Y CONSEJO DE VIGILANCIA: RESPONSABILIDAD.
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14386
QUICKFOOD S.A.
Apercibimiento.
PROSPECTO. FALTA DE ACTUALIZACION DE LA INFORMACION. RESPONSABILIDAD DEL DIRECTORIO Y DEL ORGANO DE FISCALIZACION POR LA VERACIDAD DE LA INFORMACION CONTENIDA EN EL PROSPECTO. RESPONSABILIDAD DEL DIRECTORIO POR LA ACTUALIDAD, VERACIDAD Y SUFICIENCIA DE LA INFORMACION RELEVANTE DEL PROSPECTO. INGRESO AL REGIMEN DE LA OFERTA PUBLICA. DEBERES IMPUESTOS DESDE SU SOLICITUD.
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13817
MOLENSTEEGH INVEST BV Apercibimiento.
OFERTA PUBLICA DE ADQUISICION. PLAZO ADICIONAL DE COMPRA. OMISION DE RECONOCERLO.
El recurso de reconsideración interpuesto por la sociedad fue desestimado mediante Resolución Nº 13.919 de fecha 9 de agosto de 2001.
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13820
BOLSA DE COMERCIO DE SAN JUAN S.A. Prohibición de oferta pública.
REGIMEN DE CAJA DE VALORES. OMISION DE APERTURA CUENTA DEPOSITANTE. NO UTILIZACION DE SUB-CUENTAS COMITENTES. CERTIFICACIONES DE TENENCIA SIN RESPALDO DOCUMENTAL.
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13843
ORANDI Y MASSERA S.A. Prohibición de oferta pública.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES.
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13851
PAPELERA TUCUMAN S.A. Apercibimiento.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES.
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13876
TERMOANDES S.A. e INTERANDES S.A. Apercibimiento.
OBLIGACIONES NEGOCIABLES. SUPLEMENTOS DE PROSPECTOS. FALTA DE PRESENTACION ANTE CNV. OMISION DE PUBLICACION. LIBRO DE INVENTARIO Y BALANCES. OMISION DE FIRMAS. LIBRO DIARIO. ATRASOS.
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13899
FRANCISCO MACRI. PEUGEOT CITROEN ARGENTINA S.A (ex Sevel Argentina S.A.). BANCO MEDEFIN -UNB- S.A. LAWTON INTERNATIONAL CORPORATION. BM INTERNATIONAL BANK AND TRUST COMPANY LIMITED.
Multa $ 7.966 a cargo de Francisco Macri; directores y síndicos de Peugeot Citroen Argentina S.A. (ex Sevel Argentina S.A.) a la época de los hechos; directores y síndicos de Banco Medefin -UNB-S.A. a la época de los hechos; uno de los directores de Lawton International Corporation a la época de los hechos y una directora de BM International Bank and Trust Company Limited a la época de los hechos.
Suspensión de oferta pública por seis (6) meses Peugeot Citroen Argentina S.A. (ex Sevel Argentina S.A.).
Absoluciones: Gerentes de Sevel Argentina S.A., Banco Medefin -UNB- S.A. y ex directivos de Lawton.
OFERTA PUBLICA INICIAL DE ACCIONES. SISTEMA HOLANDES.
DEFENSA DE PREVIO Y ESPECIAL PRONUNCIAMIENTO.
MANIPULACION: CONCEPTO. ELEMENTOS. ACREDITACION. CONFIGURACION EN MERCADOS PRIMARIOS Y SECUNDARIOS.
POTESTADES JURISDICCIONALES Y REGLAMENTARIAS DE LA CNV
DIFERENCIAS ENTRE LOS DERECHOS ADMINISTRATIVO SANCIONADOR Y PENAL.
OBJETO DEL PROCESO. ALCANCE DEL ENCUADRE LEGAL. IRRETROACTIVIDAD DE LA LEY.
RESPONSABILIDAD DE DIRECTORES, SINDICOS Y GERENTES: POSICION DE GARANTES. CARGA DE LA PRUEBA.
CAMBIO DE DENOMINACION SOCIAL.
Con fecha 3-3-05 la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala D (Integración de la Sala D), revocó la resolución de esta Comisión y absolvió a los sumariados, previo Dictamen Fiscal de fecha 30-12-02. La CNV interpuso recurso extraordinario ante la Corte Suprema de Justicia de la Nación. La Corte Suprema de Justicia de la Nación con fecha 16 de mayo de 2006 resolvió.
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13944
INDUSTRIAS SIDERURGICAS GRASSI S.A. Multa $ 8.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES. OMISION DE PRESENTACION DE BALANCES. ORGANIZACION ADMINISTRATIVA DEFICIENTE. RESPONSABILIDAD DE LOS SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
Los recursos de apelación fueron resueltos por la Sala B de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial con fecha 30 de octubre de 2002. El Tribunal confirmó la resolución apelada con aclaratoria de fecha 8 de noviembre de 2002 dando por reproducidos los fundamentos desarrollados por el Dictamen Fiscal de fecha 2 de septiembre de 2002.
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13948
MERCOBANK S.A. (ex BANCO TRASANDINO S.A.). Apercibimiento.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES. RESPONSABILIDAD DE LOS DIRECTORES Y SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
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13983
BANCO VELOX S.A. Apercibimiento.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES. RESPONSABILIDAD DE LOS MIEMBROS DE LA COMISION FISCALIZADORA EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
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13984
TIA S.A. Apercibimiento.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES. COMPETENCIA DE LA CNV. NATURALEZA JURIDICA DE LA ADVERTENCIA. RESPONSABILIDAD DE LOS SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
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14070
MONTEMAR CIA. FIN. S.A.
Multa $ 50.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
OFERTA PUBLICA PRIMARIA. EMISION DE SERIES DE OBLIGACIONES NEGOCIABLES. OMISION DE PRESENTACION DE DOCUMENTACION ADICIONAL. AVISO DE EMISION. FALTA DE ACREDITACION DE PUBLICACION. ENTIDADES ABIERTAS NO COTIZANTES EN ENTIDADES AUTORREGULADAS. PROSPECTO DE EMISION DE SERIE DE OBLIGACIONES NEGOCIABLES. PUBLICACION EN MEDIO ERRONEO. RESPONSABILIDAD DE LOS SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
Con fecha 11 de abril de 2003 la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala C, se declaró incompetente para entender en el recurso de apelación interpuesto y devolvió el Expediente a efectos que este Organismo reencauce su elevación remitiendo las actuaciones a la Cámara Federal de Mendoza, por los fundamentos expuestos en el Dictamen Fiscal de fecha 24 de marzo de 2003.
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14078
PLUSDINER S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSION.
Multa $ 15.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos. El monto de la multa fue reducido a $8.000 por sentencia de CNCom, Sala C del 4-8-03.
SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSION. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES E INFORME DE SINDICATURA. SOLICITUD DE INSCRIPCION. FALTA DE PRESENTACION DE NOMINA DE MIEMBROS DE ORGANO DE FISCALIZACION. RESPONSABILIDAD DE DIRECTORES Y SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Nacional de Apelaciones, Sala C con fecha 4 de agosto de 2003. El Tribunal redujo el monto de la multa impuesta a $8.000.- por los fundamentos expuestos en el Dictamen Fiscal de fecha 27 de mayo de 2003. Con fecha 28 de octubre de 2003 la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala C desestimó el recurso extraordinario interpuesto por los sumariados.
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14079
ZANELLA HNOS. Y CIA. S.A.
Prohibición de oferta pública.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. ESTADOS CONTABLES TRIMESTRALES. CONCEPTO Y FINALIDAD. NOTAS COMPLEMENTARIAS. FALTA DE INCLUSION DE HECHOS POSTERIORES AL CIERRE DE LOS BALANCES. LIBROS Y DOCUMENTACION CONTABLE. DEFICIENCIAS. HECHO RELEVANTE. FALTA DE COMUNICACION. DERECHO PENAL Y DERECHO ADMINISTRATIVO SANCIONADOR. CADUCIDAD Y PRESCRIPCION DE LA ACCION. NULIDAD. PROCEDENCIA. RESPONSABILIDAD DE LOS DIRECTORES Y SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES. DEBER DE LEALTAD. CONCEPTO. DEBER DE DILIGENCIA. CONCEPTO.
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Sala E de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial con fecha 1° de noviembre de 2002. El Tribunal confirmó la resolución apelada, dando por reproducidos los fundamentos desarrollados en el Dictamen Fiscal de fecha 25 de octubre de 2002.
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13200
CARIMEA S.A. Multa $ 9.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. OMISION DE PRESENTACION DE BALANCES. RESPONSABILIDAD DEL DIRECTORIO Y DE LOS SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES. ERROR DE DERECHO.
Por Resolución N° 13.274 se resolvió el recurso de aclaratoria con apelación en subsidio interpuesto por la sociedad la cual desistió de la apelación en subsidio por haberse tornado abstracta la cuestión. En 18 de abril de 2000, la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial Sala D tuvo por desistido el recurso.
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13228
FITCH IBCA ARGENTINA CALIFICADORA DE RIESGO S.A. Apercibimiento.
SOCIEDAD CALIFICADORA DE RIESGO. DICTAMEN DE CALIFICACION. MANUAL DE PROCEDIMIENTOS NO REGISTRADO. ELABORACION EN BASE A BALANCES DESACTUALIZADOS. ART. 59 LEY 19.550.
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13262
BONACORSI S.A. Apercibimiento.
ADECUACION DE SISTEMAS INFORMATICOS AL AÑO 2000. FALTA DE INFORMACION A CNV.
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13276
BOLSA DE COMERCIO DE RIO NEGRO Y NEUQUEN S.A. Apercibimiento.
REGIMEN DE OFERTA PUBLICA DE TITULOS VALORES. INTERVENCION SIN AUTORIZACION.
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13333
PROTTO HNOS. S.A. Multa $ 11.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCE Y RESEÑA INFORMATIVA. CONCURSO PREVENTIVO.
ADECUACION DE SISTEMAS INFORMATICOS AL AÑO 2000. FALTA DE INFORMACION A CNV.
Los recursos de apelación interpuestos fueron resueltos por la Sala A de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial con fecha 13 de julio de 2000. El Tribunal confirmó la resolución apelada dando por reproducidos los fundamentos desarrollados en el Dictamen fiscal de fecha 23 de junio de 2000.
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13371
INDUSTRIAS SIDERURGICAS GRASSI S.A. Multa $ 21.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. ESTADOS CONTABLES. ERRONEA ELABORACIÓN. OMISION DE CONTABILIZACION DE PASIVOS CORRIENTES Y CONTINGENCIAS. INFORME DE AUDITOR. ABSTENCION DE OPINION.
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13398
BANCO SANTAFESINO S.A. Cuestión abstracta. Archivo de las actuaciones.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. ESTADOS CONTABLES. PLAZO DE PRESENTACION. ADOPCION EXCEPCIONAL DE PLAZO OTORGADO POR OTRA AUTORIDAD ADMINISTRATIVA DE CONTRALOR.
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13399
SADELA S.A. Cuestión abstracta. Archivo de las actuaciones.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. ESTADOS CONTABLES. PLAZO DE PRESENTACION. ADOPCION EXCEPCIONAL DE PLAZO OTORGADO POR OTRA AUTORIDAD ADMINISTRATIVA DE CONTRALOR.
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13400
BANCO PIANO S.A. Cuestión abstracta. Archivo de las actuaciones.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. ESTADOS CONTABLES. PLAZO DE PRESENTACION. ADOPCION EXCEPCIONAL DE PLAZO OTORGADO POR OTRA AUTORIDAD ADMINISTRATIVA DE CONTRALOR.
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13402
NOUGUES HERMANOS S.A. Multa $ 24.000 a cargo de algunos de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
DECISION ASAMBLEARIA IRREGULAR. PROHIBICION DE EJERCICIO DE DERECHOS SOCIALES A ACCIONISTA. LIBROS SOCIALES. CAMBIO DE LUGAR SIN PREVIO AVISO A CNV. INFORMACION RELATIVA A ASAMBLEAS. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE ACTA DE ASAMBLEA.
Los recursos de apelación interpuestos fueron resueltos por la Sala B de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial , con fecha 20 de diciembre de 2001, confirmando la resolución apelada, previo dictamen fiscal de fecha 12 de noviembre de dicho año.
Con fecha 28 de junio de 2002 la Cámara Nacional de Apelaciones, Sala B desestimó el recurso extraordinario interpuesto por uno de los sumariados.
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13403
NOUGUES HERMANOS S.A. Multa $ 29.000 a cargo de algunos de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES.
Los recursos de apelación interpuestos fueron resueltos por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, con fecha 10 de octubre de 2000, confirmando la resolución apelada, previo dictamen fiscal de fecha 15 de septiembre de dicho año. El 02 de marzo de 2001 la Cámara rechazó el recurso extraordinario interpuesto.
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13412
BANCO B.I. CREDITANSTALT S.A. Multa $ 9.000 a cargo de algunos de sus directores y de sus síndicos a la época de los hechos.
OBLIGACIONES NEGOCIABLES. SUPLEMENTOS DE PROSPECTOS. DEMORA EN SU PUBLICACION.
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13416
VALUE CALIFICADORA DE RIESGO S.A. Apercibimiento.
SOCIEDAD CALIFICADORA DE RIESGO. DICTAMEN DE CALIFICACION. ELABORACION EN BASE A BALANCES DESACTUALIZADOS. ART. 59 LEY 19.550.
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13454
BOLSA DE COMERCIO CONFEDERADA S.A. Apercibimiento.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES.
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13491
MONTEMAR CIA. FIN. S.A. Multa $ 5.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
OBLIGACIONES NEGOCIABLES. SUPLEMENTO DE PROSPECTO. OMISION DE PUBLICACION.
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto por la Cámara Federal de Apelaciones de Mendoza, Sala A, la cual confirmó la resolución apelada.
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13563
RATTO HUMPHREYS CALIFICADORA DE RIESGO S.A.Apercibimiento.
SOCIEDAD CALIFICADORA DE RIESGO: DEMORA EN LA PUBLICACIÓN DE DICTAMENES DE CALIFICACIÓN.
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13595
SOCIEDAD COMERCIAL DEL PLATA S.A. Multa $ 130.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos. El monto de la multa fue reducida a $65.000 el 8-11-02 por sentencia de Sala B, CNCom.
OBLIGACIONES NEGOCIABLES. FALTA DE PAGO DE INTERESES. NEGATIVA A CANCELAR PARCIALMENTE CERTIFICADO GLOBAL Y EXTENDER UNO INDIVIDUAL. INCUMPLIMIENTO DE LOS DEBERES DE DIRECTORES Y SINDICOS EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
Los recursos de apelación interpuestos fueron resueltos por la Sala B de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial con fecha 8 de noviembre de 2002, confirmando la resolución apelada, y reduciendo la graduación de la multa, previo Dictamen Fiscal de fecha 4 de junio de 2002. Con fecha 16 de diciembre de 2003 la CNCom., Sala B concedió los recursos extraordinarios interpuestos.
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13597
VALUE CALIFICADORA DE RIESGO S.A. Apercibimiento.
SOCIEDAD CALIFICADORA DE RIESGO. DICTAMEN DE CALIFICACION. UTILIZACION DE MANUAL DE PROCEDIMIENTOS ERRONEO. ART. 59 LEY 19.550 FACULTADES DE CONTRALOR DE LA CNV.
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13608
BOLSA DE COMERCIO DE LA PATAGONIA SUR S.A. Apercibimiento.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES.
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12855
CAMOATI S.A. SOCIEDAD GERENTE DE FONDOS COMUNES DE INVERSION. Apercibimiento.
FONDO COMUN DE INVERSION. REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCE, ACTA DE ASAMBLEA, ACTA DE DIRECTORIO, INFORME DE SINDICATURA E INFORME DE AUDITOR. RESPONSABILIDAD DEL DIRECTORIO EN EL EJERCICIO DE SUS FUNCIONES.
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12958
VALUE CALIFICADORA DE RIESGO S.A. Multa $20.000 a cargo de sus directores y miembros titulares del Consejo de Calificación y síndico a la época de los hechos.
SOCIEDAD CALIFICADORA DE RIESGO. DICTAMEN DE CALIFICACION. ELABORACION EN BASE A BALANCES NO PROCEDENTES.
El recurso de apelación interpuesto fue admitido parcialmente, con fecha 29 de mayo de 2000, por la Sala D de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial que dispuso la reducción del monto de la multa impuesta al mínimo legal previsto, conforme opinión emitida por el Sr. Fiscal de Cámara en su Dictamen fiscal de fecha 17 de noviembre de 1999.
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13045
BANCO MEDEFIN UNB S.A. Multa $ 5.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
HECHO RELEVANTE. OBLIGACIONES NEGOCIABLES. ATRASO EN EL PAGO. FALTA DE COMUNICACION.
Con fecha 8 de noviembre de 2000 la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala D, previo dictamen fiscal de fecha 23 de junio de 2000, desestimó los recursos de apelación interpuestos por los ex síndicos de la sociedad.
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13047
JUAN ANGEL RATTO. Multa $ 2.000.
INHABILITACION TEMPORARIA. EJERCICIO DEL CARGO EN VIOLACION DE LA SANCION.
El recurso de apelacion interpuesto por el sancionado fue desestimado por la Sala B de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial con fecha 15 de septiembre de 2000, conforme a los fundamentos expuestos por el Sr. Fiscal de Cámara Dictamen fiscal con fecha 25 de agosto de 2000.
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13148
MERCADO REGIONAL DE CAPITALES S.A.
Apercibimiento.
HECHO RELEVANTE. DEMORA EN SU COMUNICACION. FACULTADES REGLAMENTARIAS DE LA CNV.
Con fecha 23 de diciembre de 1999, la sociedad interpuso recurso de reconsideración el cual fue desestimado mediante Resolución N° 13.227 de fecha 27 de enero de 2000.
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13162
GUSTAVO A. GARCIA Y CIA. S.A. SOCIEDAD DE BOLSA. Multa $1.800.000 al Sr. Gustavo A. García; $ 30.000 al Sr. Leoncio Raíz Coelho y $ 50.000 al Sr. Carlos A. Montero.
FRAUDE Y MANIPULACION DE MERCADO. AFECTACION ARTIFICIAL DE LA FORMACION DE PRECIOS.
La resolución de los recursos de apelación interpuestos fue diferida por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial Sala D, con fecha 28 de diciembre de 2000, - en mérito a lo dictaminado por el Sr. Fiscal de Cámara en 9 de agosto de 2000 - hasta tanto recayera sentencia definitiva en la causa penal "Comisión Nacional de Valores s/denuncia presunta defraudación".
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13190
BOLSA DE COMERCIO DE SAN JUAN S.A. Suspensión por dos (2) años. Multa $ 133.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
REGIMEN DE CAJA DE VALORES. UTILIZACION DE CUENTA COMITENTE GLOBAL. NO APERTURA DE SUBCUENTAS COMITENTES. HECHO RELEVANTE. DEMORA EN SU COMUNICACION. REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES.
Los recursos de apelación interpuestos fueron resueltos por la Sala B de la Cámara Federal de Apelaciones de Mendoza la cual, con fecha 1 de septiembre de 2000, confirmó la resolución apelada pero redujo el monto de la multa impuesta a ciertos sumariados, dejando sin efecto dicha sanción respecto de otros de los agraviados.
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12234
PAPEL MISIONERO S.A. Apercibimiento.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES. ERRONEA ELABORACION. INCORPORACION IMPROCEDENTE DEL RUBRO OTROS ACTIVOS
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12312
EVALUADORA LATINOAMERICANA S.A. CALIFICADORA DE RIESGO. Apercibimiento.
SOCIEDAD CALIFICADORA DE RIESGO. DICTAMEN DE CALIFICACION. PRESENTACION FUERA DE TERMINO. DEMORA EN SU PUBLICACION. HONORARIOS Y ARANCELES. DEMORA EN SU COMUNICACION. REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES.
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12385
INALRUCO S.A PETROLERA.
Suspensión de la oferta pública por seis (6) meses. Multa $ 5.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES. ERRONEA ELABORACION. OMISION DE CONTABILIZACION Y DISCRIMINACION DE DEUDAS POR REGALIAS. HECHO RELEVANTE. DEMORA EN SU COMUNICACION.
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12521
NUEVA BOLSA DE COMERCIO DE TUCUMAN S.A. Multa $ 61.300 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
REGIMEN DE CAJA DE VALORES. NO APERTURA DE SUB-CUENTAS COMITENTES. OPERACION DE CAUCION: UTILIZACION DE TITULOS VALORES DE TERCEROS SIN AUTORIZACION DE SUS TITULARES. LIBROS DE ACTAS DE ASAMBLEAS Y DIRECTORIO. IRREGULARIDADES.
Por Resolución N° 12.603 de fecha 18 de marzo de 1999 se rechazó el recurso de aclaratoria interpuesto. Los recursos de apelación interpuestos fueron resueltos por la Cámara Federal de Apelaciones de Tucumán , con fecha 7 de septiembre de 2000, disponiendo dicho Tribunal la reducción del monto de la multa impuesta a la suma de $25.000.
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11093
MERCADO DE VALORES DE SANTA FE S.A. Multa $ 14.000 a cargo de sus directores y síndicos a la época de los hechos.
REGIMEN DE MERCADO DE VALORES. FALTA DE CUMPLIMIENTO DE GARANTIAS POR PARTE DE SOCIEDADES DE BOLSA. OPERATORIA ILICITA DE SOCIEDAD DE BOLSA. OPERATORIA EN EL MERCADO DE PERSONAS NO INSCRIPTAS EN EL REGISTRO DEL MISMO. FALTA DE REQUISITOS DE ADMISIBILIDAD Y/O IDONEIDAD DE LOS MANDATARIOS. PROCEDIMIENTOS DE AUDITORIA E INSPECCION INSUFICIENTES. FACULTADES DISCIPLINARIAS. EJERCICIO DEFICIENTE.
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11094
BANCO MEDEFIN S.A. Multa $ 8.000 a cargo de sus directores y miembros de la Comisión Fiscalizadora a la época de los hechos.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. PRESENTACION FUERA DE TERMINO DE BALANCES. ERROR DE DERECHO.
Con fecha 23 de abril de 1996, la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala E, previo dictamen fiscal de fecha 26 de diciembre de 1995, desestimó el recurso de apelación interpuesto.
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11104
BANCO MUNICIPAL DE ROSARIO. Multa $ 4.000 al A.M.A. y a sus directores y ex directores a la época de los hechos.
REGIMEN DE CAJA DE VALORES. OMISION DE DEPOSITO DE TITULOS VALORES DE COMITENTE.
MANTENIMIENTO DE TITULOS VALORES DE COMITENTE BAJO SU CUSTODIA SIN AUTORIZACION DEL TITULAR. RESPONSABILIDAD POR EL DEPENDIENTE.
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11314
AZUCARERA ARGENTINA S.A. Prohibición de oferta pública. Multa $ 40.000 a cargo de sus directores y miembros de la Comisión Fiscalizadora a la época de los hechos.
RETIRO VOLUNTARIO DEL REGIMEN DE LA OFERTA PUBLICA. DERECHO DE RECESO. INCUMPLIMIENTO DE LOS PLAZOS LEGALES PARA EFECTIVIZAR SU PAGO. REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. OMISION DE PRESENTACION DE BALANCES.
Con fecha 13 de marzo de 1997 la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial, Sala B, previo dictamen fiscal de fecha 5 de marzo de 1997, desestimó los recursos de apelación interpuestos.
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11377
ESTABLECIMIENTO MODELO TERRABUSI S.A. Multa $ 1.225.000 a sus directores y ejecutivos a la época de los hechos. Se hace constar que por decisión de la Cámara Nacional de Apelaciones, Sala D, se absolvió a los sumariados y que dicha sentencia no se encuentra firme.
INSIDER TRADING. INFORMACION RELEVANTE: CONCEPTO. DEBER DE PUBLICAR. DEBER DE GUARDAR RESERVA. PROHIBICION DE UTILIZACION. POSESION Y UTILIZACION DE INFORMACION RELEVANTE NO PUBLICA. LA DISPENSA DE INFORMAR NO EXIME DEL DEBER DE ABSTENERSE DE OPERAR. NECESIDAD DE INFORMAR PARA PODER OPERAR. EL BIEN TUTELADO. FACULTADES REGLAMENTARIAS Y SANCIONATORIAS DE LA CNV.
El recurso de apelación interpuesto fue resuelto con fecha 5 de diciembre de 1997 por la Sala A de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial la cual confirmó la resolución apelada excepto en lo atinente a la multa impuesta a uno de los sancionados la que fue revocada, conforme Dictamen Fiscal de fecha 22 de octubre de 1997. Con fecha 04 de junio de 1999, emitió su dictamen el Procurador General de la Nación y en fecha 27 de septiembre de 2001, la Corte Suprema de Justicia de la Nación resolvió declarar inadmisible el recurso ordinario de apelación interpuesto por uno de los sumariados e hizo lugar a la queja declarando la procedencia del recurso extraordinario articulado por los sancionados y dejando sin efecto la sentencia apelada. El 27 de agosto de 2002 la Sala D de la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial revocó la resolución de la CNV y absolvió a los sumariados. La CNV interpuso recurso extraordinario, el que fue concedido, elevándose el Expediente a la Corte Suprema de Justicia de la Nación.
El recurso extraordinario interpuesto por la CNV, fue resuelto por la Corte Suprema de Justicia con fecha 24 de abril de 2007. El Tribunal comparte el Dictamen Fiscal previo, de fecha 10 de mayo de 2005 de la resolución apelada.
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11600
ORANDI Y MASSERA Suspensión de oferta pública por noventa (90) días hábiles bursátiles (por cumplida con suspensiones preventivas). Multa $ 40.000 a cargo de sus directores y miembros de la Comisión Fiscalizadora a la época de los hechos.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. OMISION DE PRESENTACION DE BALANCES.
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11848
ROQUE VASALLI S.A. Multa $ 8.000 a cargo de sus directores y miembros de la Comisión Fiscalizadora a la época de los hechos.
REGIMEN INFORMATIVO PERIODICO. ESTADOS CONTABLES. ERRONEA ELABORACION. INCORPORACION NO PROCEDENTES DEL RUBRO OTROS ACTIVOS. COSA JUZGADA. EFECTOS FRENTE A LA AUTORIDAD DE CONTRALOR DE LA COSA JUZGADA.
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8447
MERCADO DE VALORES DE BUENOS AIRES e ISIDORO de CARABASSA. Multa por el máximo fijado por la ley 17.811 a la época de los hechos, a cargo de Isidoro de Carabassa y del Mercado de Valores de Buenos Aires, la que será efectivizada por sus directores sancionados
TRANSPARENCIA. MANIPULACIÓN EN PRECIO Y VOLUMEN. OPERACIONES FICTICIAS. ALTERACIÓN ARTIFICIAL DEL LIBRE JUEGO DE OFERTA Y DEMANDA. PROYECCIÓN EN EL FUNCIONAMIENTO DEL MERCADO EN GENERAL. COMPETENCIA SANCIONATORIA FRENTE AL INVERSOR PARTICULAR. SUMARIO. APERTURA Y SIGUIENTE EXCUSACIÓN. PODER DE POLICIA BANCARIA Y BURSÁTIL. AUSENCIA DE DIFERENCIAS ESENCIALES EN SU EJERCICIO. BOLSAS O MERCADOS DE VALORES. DEBER DE ASEGURAR REALIDAD OPERACIONES Y VERACIDAD DE SU REGISTRO Y PUBLICACIÓN. DEBER DE VELAR POR LA PRESERVACIÓN DE LOS BIENES JURÍDICOS TUTELADOS Y DE SUPERVISIÓN Y CONTROL DE LAS OPERACIONES QUE SE EJECUTAN EN SU ÁMBITO. RESPONSABILIDAD DE DIRECTORES Y GERENTE POR FISCALIZACIÓN OMITIDA POR NEGLIGENCIA. IGUALDAD ANTE LA LEY. INTERÉS JURÍDICO PARA INVOCAR EL PRINCIPIO.
Los recursos de apelación interpuestos fueron resueltos por la Cámara Nacional de Apelaciones en lo Comercial , con fecha 8 de abril de 2002, confirmando la resolución apelada, previo dictamen fiscal de fecha 30 de noviembre de 2001.

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* No constituyen la totalidad de las Resoluciones dictadas por el Organismo